证券 期货 基金行业会计 审计专题汇报 中国证监会首席会计师办公室李树华博士010 88061346Lish 2007年2月 上海 主要内容 开场白一 证券会计监管体制的新动向二 基本财务状况证券公司期货业基金业三 审计市场四 审计意见五 相关金融会计准则 及其影响六 新旧会计制度衔接 以证券公司为例 2006年度审计 新动向 压力证券 期货 基金全行业从2007年1月1日全面执行新会计制度 新审计准则体系也全面执行2007年1月24 27证券公司全行业新会计准则培训 证券公司 事务所 派出机构监管干部 证监会法律部 行政处罚委员会 稽查局 证券业协会 沪深交易所 中国证券登记结算公司共500人 2007年1月25 28基金行业新会计准则培训 基金公司 事务所 派出机构监管干部 证监会法律部 行政处罚委员会 稽查局 证券业协会 沪深交易所 中国证券登记结算公司共300人 2006年度审计 新动向 压力证券 期货 基金全行业从2007年1月1日全面执行新会计制度 新审计准则体系全面执行2007年2月7日 9日期货行业新会计准则培训 期货公司 事务所 派出机构监管干部 证监会法律部 行政处罚委员会 稽查局 期货协会 上海 大连 郑州期交所共450人 会计师事务所的现场检查1000万元 200万元 会计师事务所的现场检查 监管局的监管任务加重 辖区责任制 不仅上市公司 证券公司 还包括基金行业 期货公司 会计师事务所的审计压力加大 2006年度审计 新动向 审计费用偏低 审计任务加重 审计任务十分集中 上市公司 证券公司 期货公司 国有资产管理部门清查任务等 证券公司等 特别是期货公司的会计基础普遍较为薄弱审计期望过高 包括监管部门舞弊审计只是我们审计师的义务串通舞弊内控失效 2006年度审计 事务所角度 专业方面准备不足如电脑系统的实质性测试等审计范围普遍受限资料取得 被审计单位不配合道高一尺 魔高一丈 被审计单位很清楚我们的审计策略 只与财务部联系 有些财务部也不清楚 管理上的激励不足 提成制 还是 年薪制 证券法 修订 关于证券交易服务机构 注册会计师对证券 基金 期货行业的审计是证券监管中不可缺少的部分 但以前的 证券法 只规定了中介机构对证券的发行 上市等证券业务活动出具报告的要求与责任 致使监管部门对注册会计师在对这些行业审计过程中的违法 违规行为的处理无法可依 如风险公司处置 闽发证券 德隆系证券公司等事务所责任问题 国务院领导本批示要严惩相关会计师事务所 证券法 修订 会计责任VS审计责任 新 证券法 第223条 证券服务机构未勤勉尽责 所制作 出具的文件有虚假记载 误导性陈述或者重大遗漏的 责令改正 没收业务收入 暂停或者撤销证券服务业务许可 并处以业务收入一倍以上五倍以下的罚款 对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告 撤销证券从业资格 并处以三万元以上十万元以下的罚款 原 证券法 第222条 为证券的发行 上市或者证券交易活动出具审计报告 资产评估报告或者法律意见书等文件的专业机构 就其所应负责的内容弄虚作假的 没收违法所得 并处以违法所得一倍以上五倍以下的罚款 并由有关主管部门责令该机构停业 吊销直接责任人员的资格证书 造成损失的 承担连带赔偿责任 构成犯罪的 依法追究刑事责任 适应客观环境需要 健全会计监管体制 一 成立证券监管系统会计专业技术小组 切实加强证券市场会计专业标准协调工作 二 建立审计 评估机构辖区监管责任制 加强对审计 评估机构的一线监管 三 加强对相关人员的培训 新会计准则 新审计准则 我们希望通过这些措施 使我国证券市场会计监管能上一个新台阶 并为进一步提高证券市场财务信息质量 促进证券市场健康发展奠定更坚实的基础 怎么看待证监会派出机构的介入 风险与机会同在 更严厉的监管会创造更多的盈利机会和业务机会美国 萨班斯法案游说FASB 更复杂CFO的薪资大户提高中国 境外上市公司审计费用 内部控制评审费用大幅提高 COSO内控框架是萨班斯法案唯一推荐使用的内部控制框架内部控制评审报告 最好与年度报告审计时间错开 评估行业 如监管部门不提其强制性需求 萎缩 期货行业 审计费用与监管压力成正比 监管部门全面介入事务所的审计工作 七分协助 三分有限度的监管 有利于互相之间及时了解情况 监管信息 撑腰监督指导各地的具体标准 深度可能不统一担心可能的过渡监管 每个部门都提几条简单的要求 全部要求加在一起不得了 会计责任 审计责任 监管责任的区分 怎么看待证监会派出机构的介入 我们力图做到 监管既到位又不越位由会计部组织制定统一的 工作流程 但部分事务所仍可能担心 到位 不到位和越位都很容易 但到位又不越位很难又一个期望差 事务所的观点 监管部们的观点认识上的时间差 主要是事务所的观念 监管部门的观念什么关系 我们是亲密有间的拍档 怎么看待证监会派出机构的介入 2006年度审计 事务所的对策 高度重视专业胜任能力方面加强善于利用各方面的力量监管部门 摸底工作 分险核查派出机构及时沟通 汇报分类审计策略创新类 证监会 协会 规范发展类 派出机构 风险类 证监会 协会 派出机构 2006年度审计 日子还得好好过下去 胡萝卜 加 大棒政策 不跟您玩了 惹不起 躲得起不然会发生 审计质量的提高 与 审计市场的背离 胡萝卜审计费用 公开披露 提高 基金 期货 审计配合 证监会明确发文 基本 必须提供但不限于 配合密切合作 监管报告 可以提供的 部门 不限于财务部门 独立存管部 风险控制部等 二 基本财务状况 2006年证券公司基本财务情况会同机构部等连续第9年对全行业的年报做系统分析2006年度期货行业基本财务状况会同期货部连续第6年对全行业的年报做系统分析2006年基金行业基本财务情况会同基金部等第3年对全行业的年报做系统分析 92 南巡讲话 93宏观经济调控 94 7三大政策救市 97年查违规资金 99 5 19 行情 2001 6减持国有股 2002 6停止减持 2004综合治理开始 2005股权分置改革 1998年 证券公司移CSRC监管 步入快速发展期 历史遗留问题不少 粗放式经营 2000年行业利润136亿元 2001年 股指下滑 佣金政策调整 行业转折点 2002年 全行业陷入亏损37亿 处置大连证券 2004年 两极分化 风险集中爆发 开始综合治理 很有成效 1998年之前 证券公司是非银行金融机构的一部分 开始具备行业雏形 有的是专营的 有的是兼营的 95 327国债风波 营业收入弹性大 随行就市 波动情况与上证指数基本一致 营业费用刚性大 难以压缩 两者的不匹配必然导致证券公司在市场低迷时陷入亏损 其实我们也是看天吃饭的农民 主要财务风险已基本化解 督促整改自行化解 投资者保护基金公共资金解决 增资重组新增的外资或其他投资者解决 证券公司整改自行消化解决 客户交易结算资金缺口由640亿元下降到44亿元违规委托理财从1822亿元下降到168亿元 挪用客户债券从165亿元下降到23亿元股东及关联方占款从195亿元下降到54亿元超比例集中持股下降94 行业性财务信息严重失真的情况得到根本性扭转 需要报送年报的109家存续公司中 105家公司按时 每年4月30日前 报送了年报 泰阳证券 中期证券 航空证券 大通证券 已经破产重整 未按时报送年报 情况好于往年 标准无保留意见的比例达到了73 相当部分为风险公司 是我会1998年接手证券公司监管以来的最好水平 但和上市公司相比仍有差距 资产规模恢复性增长 受IPO重开 股市转好等因素影响 2006年上半年证券公司客户资金出现快速地恢复增长 使得证券公司资产规模大幅提升到2003的水平 但是扣除客户资金后的资产规模并没有增长 资产质量有所提升 2005年是全面执行 金融企业会计制度 的第二年 105家公司对各项资产计提准备17 准备金额为196亿元 比2003年100家执行老制度证券公司的计提水平大幅度提高 证券公司自有资产 浮肿 的状况基本消退 证券公司还在2004年和2005年追溯调整252亿元和147亿元以前年度损失 2005年计提减值准备情况 2003年计提减值准备情况 全行业由亏转盈 2006年上半年 股市交易金额3 8万亿 超过2005年全年的3 1万亿 受此影响 证券公司经纪业务收入大幅度增长 营业收入构成比例 2006年上半年 2005年 经纪业务收入仍然是主要来源 自营业务和受托资产管理业务开始规范发展 扭亏为盈 从营业收入构成可以看出 证券公司的收入来源没有发生结构性变化 由于股市进入了上升周期 证券公司随之收益 创新规范公司占据优势发展地位 行业格局不断优化 规模前十名公司中 有7家是创新公司 2006年7月 申银万国已通过评审 2005年营业收入 利润总额前10名 2005 2004年净利润前10名 前 10大 公司各项指标合计占全部公司的比例 17家创新公司2006年上半年经营情况 17创新公司的各项指标基本都在全行业一半的左右 行业的资源进一步向优质公司集中 创新业务起步势头良好 创设权证截至2005年底 由13家创新类证券公司创设且尚在流通的权证数量共15 46亿份 其中 武钢认购权证9 08亿份 武钢认沽权证5 92亿份 G穗机场权证4600万份 庞大的创设权证数量直接影响了证券公司2005年的利润 如果没有创设权证业务 光大 国信 华泰 国泰君安和东海证券等盈利公司都将出现亏损 集合理财和专项理财业务2005年底 规范的受托理财业务的受托资金为256亿元 2006年上半年进一步增加到409 08亿元 资产证券化业务 与国际投行相比 差距依然明显 与国外大投行相比 我国证券公司在规模和盈利能力上都有明显差距 需要注意的是 美国投行的净资产与总资产比例能够达到1 30 而我国的水平通常在1 5左右 这说明我国证券公司在提高规模的同时还需要苦练内功 提高资本使用效率 仅仅依靠资本金的增加是不可能追上国际同行的 世界基金发展经历图 2006年9月底美国基金达9 72万亿 主要市场基金资产净值与银行储蓄规模比较 2002年 基金规模 净资产 的历年情况 中国证券投资基金产品结构 2006年基金募集情况 2006年12月底各类基金资产分布 基金在证券市场的地位 占证券市场流通市值的比重不断增加 04年底占13 05年底44 13 06年9月30 56 基金投资的股票市值占证券市场流通市值的比重 04年底13 05年底16 41 06年9月15 11 引导市场理性投资 价值投资 理念日益受到投资者的认同 业绩相对较好的公司股价不断上升对上市公司治理 规范运作产生积极影响 基金整体回报 2001 2006 今年上半年 基金平均收益率38 91 超越基准收益率15 03 其中 股票基金平均收益率为59 5 超越基准收益率30 64 基金业绩超越市场的能力逐年提升 全国期货经纪公司总体财务情况一览表 三 审计市场分析 证券 45家具有证券 期货业务许可证的会计师事务所从事了证券公司2005年度的审计业务 其中深圳鹏城为9家证券公司提供了审计服务 比上年减少5家 但仍然连续5年成为审计家数最多的事务所 从审计收入金额看 普华永道超过了深圳鹏城会计师事务所 以350万的审计费用位列榜首 一 审计市场 证券公司 注 共有45家事务所参与了2005年度的审计工作 审计总费用4000万元左右 二 审计市场 期货 2005年合计55家会计师事务所为165家期货经纪公司进行了2005年度会计报表审计 从事期货行业审计的会计师事务所数量与前两年基本持平 从期货行业的审计市场集中度来看 表现出明细的地域性 在55家从事期货审计的会计师事务所中 上海立信长江审计份额最大 审计了17家 占总数的10 3 天职孜信审计了13家 占总数的7 8 其他审计市场份额较大的有北京兴华 岳华和浙江东方中汇等会计师事务所 审计市场 期货 四大 几乎没有参与期货经纪公司的年度审计 与基金等其他行业形成较为强烈的反差 审计收费 平均每家只有3万元 广东广发