哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文摘 要国际工程承包已成为世界各国大型基础设施建设的主要形式，承包企业 也因此应运而生。哈尔滨电站工程公司作为电站领域专业公司，目前处于发展提高的阶段。本文从降低资金成本，防范风险的角度阐述信贷币种的选择方法，以及 依据国际工程项目资金来源的特点分配控制资金，以使国际承包企业在决策时能够做出正确判断。通过国际电站工程项目主体业主控制资金的手段对项目 承包人资金管理 的影响分析，运用资金集散控制系统理论和预期成本分析法，从不同的方案 中做出选择，统筹资金运作，国际承包企业对在项目 所在国的政治、经济和 法律等环境下所存在的资金风险进行分析。工程公司在资金管理上采用集散控制理论，即公司集中管理资金，资金 支付全由公司统一审批，同时根据项目的特点采用项目 所在国有一定的资金 调度权，但调度权受控于公司总部的模式。通过合理安排信贷资金，最终达 到工程公司资金的良性循环，减少公司运营成本和风险，从而实现企业的财务管理目标。关键词国际电站工程:资金管理模式;出口信贷支持Ab s t r a c tE P C f o r I n t e rna t i o n a l p r o j e c t h a v e b e e n p r i m a r y f o r m o f v a r i o u s c o u n t r i e s i n f i l e d o f l a r g e s c a l e i n f r a s t r u c t u r e , a n d E P C c o n t r a c t o r a p p e a r s me a n t i m e . A s E P C c o n t r a c t o r , H a r b i n P o w e r E n g i n e e r i n g C o m p a n y L i mi t e d s o f a r c o n fr o n t s t h e d e v e l o p m e n t a n d i m p r o v e m e n t .T h e p a p e r s t a t e t h e o p t i o n i n c r e d i t c u r r e n c y in t e r m s o f t h e r e d u c t i o n o f c a p i t a l c o s t a n d p r e v e n t i n g o f c a p i t a l r i s k , a n d h o w t o a l l o c a t e a n d c o n t r o l c a p i t a l a c c o r d i n g t o t h e c h a r a c t e r o f i n t e rn a t i o n a l p r o j e c t c a p i t a l r e s o u r c e s o t h a t E P C c o n t r a c t o r m a k e c o r r e c t i v e j u d g m e n t s w h e n m a k i n g d e c i s i o nT h e c a p i t a l r i s k i n c l u d i n g i n v e s t a n d f i n a n c e s h o u l d b e e v a l u a t e d a n d a n a l y z e d t o p o l i t i c i a n , e c o n o mi c a n d l e g a l s y s t e m o f p r o j e c t h o s t c o u n t ry .T h e p a p e r e x p o u n d s t h e t h e o ry a n d p r i n c i p l e o f S C A D A ( S u p e r v i s o ry C o n t r o l a n d D a t a A c q u i s i t i o n S y s t e m ) . S o - c a l l e d t h a t c a p i t a l s h a l l b e f o c u s e d o n m a n a g e d b y h e a d o f f i c e o f c o m p a n y , a n d a n y p a y m e n t s h a l l b e a p p r o v e d b y t h e F i n a n c e D e p a r t m e n t o f i t . T h e l i m i t e d r i g h t s i n c a p i t a l a s s i g n e d s h a l l b e c o m m i t t e d i n p r o j e c t h o s t c o u n t r y a n d i t s h a l l b e c o n t r o l l e d b y h e a d o f fi c e . T h e c a p i t a l c o n c e n t r i c m o d e s h a l l b e a d o p t e d , w h i c h s h a l l b e a l o n g t h e e m p o w e r i n p r o j e c t h o s t c o u n t ry. T h e e n t e r p r i s e s o b t a i n l a r g e s t p r o f i t s b y m e a n s o f c a p i t a l o p e r a t i n g a n d e x c h a n g e r i s k m a n a g e m e n t , a n d i t w o u l d b e g u a r a n t e e d t h r o u g h p e r i o d i c a u d i t .P a p e r s t a t e t h a t H a r b i n P o w e r E n g i n e e r i n g C o m p a n y L i m i t e d d e v e l o p o v e r s e a p o w e r m a r k e t i n f a v o r o f C h i n a e x p o r t - c r e d i t s u p p o rt , a n d a c h i e v e t h e g o a l o f fi n a n c e m a n a g e m e n t w h i c h i s r e a s o n a b l e t o a s s i g n e d c a p i t a l a n d r e d u c i n g c o s t o f o p e r a t i n g c a p i t a l .K e y w o r d s i n t e rna t i o n a l p o w e r p r o j e c t ; c a p i t a l m a n a g e m e n t m o d e ; e x p o rt -c r e d i t s u p p o rt .哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文第 1 章绪论问题的提出. 1 . 1 国际电站项目资金管理的必要性电站公司国际工程承包企业资金的筹集、计划、平衡、使用和调度，由 企业财务部门集中管理，企业统一银行开户、统一调度、统一信贷。这种资 金的集中统管使企业能够总揽全局，发挥整体优势，防止资金风险，提高资 金使用效率。在资金的收支管理中，根据工程项目资金流量大的特点，实行 严格的计划制度，对资金实行动态管理，确保工程项目建设需要。国际工程承包企业承包工程项目国别多样性，造成企业资金收支币种的 多样性，不同的外汇收支直接影响项目的收支，最终造成项目外汇收入和成 本增加或减少， 如何规避项 目外汇风险是国际工程承包企业必须高度重视的， 否则对项目收入和成本的影响是巨大的。资金是国际工程管理企业经营活动的 “ 血液” 。要坚持企业管理以财 务管理为中心，财务管理以资金管理为中心，就必须在资金管理上下一番功 夫，积极拓展融资渠道，发挥整体优势;降低资金成本，加速资金周转，提 高企业 自我积累、自我改造、自我完善、自我发展的能力，实现企业管理的生存、盈利、发展的目标。. 1 . 2 电站工程公司国际工程业务概要哈尔滨电站工程有限责任公司 ( 以下简称“ 工程公司” ) 是我国目前最大 的发电设备成套和电站工程建设总承包企业之一，享有外贸经营权、产品进 出口权和劳务派出权。 1 9 8 3 年成立以来先后承揽了巴基斯坦、 菲律宾、 越南、 伊朗、孟加拉、柬埔寨、苏丹等国家 1 7 个大型火电站、水电站、 联合循环电 站的交钥匙工程或提供电站成套设备，总装机6 6 5 8 MW，创汇 1 1 .3 亿美元。 国内承接了合肥、滦南、株州、托克托和韩城等电站交钥匙工程;并先后为 平好、 珠江、 铁岭、 妈湾、 双鸭山、 大庆、 登封等电厂提供了6 0 0 MW, 3 0 0 MW,哈尔滨工业大学工商管理硕士学位论文2 0 0 MW, 5 0 MW等各种容量的成套发电设备。 工程公司是中国最具有实力的 电站建设公司之一，主要经营火电站、水电站、联合循环电站工程的总承包 和设备的成套业务，并可承建与电站相关的输变电设施和公用设施，在境外 设有6 个办事处和商务代表处及国外分公司。工程公司具有当今世界一流的工程管理技术，建立了内部计算机网络， 实现了国际互联网，采用先进的 P 3工程管理软件和国际标准施工，是国内 首家获得I S 0 9 0 0 1 质量认证的专业电站工程公司。工程公司率先成套出口大 型发电设备， 具有同时承包数座大型电站工程的能力，并与G E , A B B , C MI 等公司有长期的经济、技术交往，多次结合成联合体承包大型电站工程。工程公司从成立阶段到目 前成熟期经历几个重要的发展阶段，资金规模 也由小到大，随着承揽项目的规模越来越大和数量越来越多，其资金管理在 财务管理方面的重要性和必要性越来越显现出来。1 9 8 3 年至 1 9 9 0 年公司承揽巴 基斯坦古杜和贾母肖罗电站项目，装机容 量 8 4 0 M W，合同金额近 1 亿美元，项目 收款为人民币里程碑收款， 项目 预 付款为合同总价的 1 5 %。此阶段平均每年资金收支在 1 . 4亿元人民币，每年 财务费用中资金成本平均为一 1 0 0 万人民币，无人民币流动资金贷款;1 9 9 1 年至1 9 9 6 年公司主要承揽建设了巴基斯坦乌奇联合循环电站项目， 项目为买方信贷和国际银团贷款相结合的混合式贷款;以及越南协福电站项 目，项目为私人办电以项目抵押的卖方信贷项目，我公司是项目公司股东方 之一。以上两个项目合同金额近2 亿美元，平均每年资金收支约为2 亿元人 民币，每年财务费用平均约为1 5 0 万元;1 9 9 7 年至今主要承揽建设了伊朗水电、 孟加拉和苏丹联合循环等电站项 目，均为买方和卖方信贷项目;国际招标的国内项目即内蒙古托克托项目和 陕西韩城项目， 世界银行和国外政府贷款项目。 此阶段的合同总金额约为 1 0 亿多美元， 平均每年资金收支约为 1 5亿元人民币， 每年财务费用平均约为2 5 0 0万元。资