1成功者的交易心法成功者的交易心法 我作期货已十多年，我可以把我过去的经验告诉大家，以座我作期货已十多年，我可以把我过去的经验告诉大家，以座谈会的方式让大家尽情发问，我会尽我可能的告诉大家。谈会的方式让大家尽情发问，我会尽我可能的告诉大家。 Q1Q1：台湾期货短期内将开放，你对台湾期货的看法：台湾期货短期内将开放，你对台湾期货的看法 2 2、3 3 年年发展如何？发展如何？ A A：我对未来期货发展并不看好，因为没有专业的人，照理：我对未来期货发展并不看好，因为没有专业的人，照理来说我应该对你们说我看好未来台湾的期货，但事实上我并来说我应该对你们说我看好未来台湾的期货，但事实上我并不看好。因为操作期货并不容易，期货要做好一定要具备很不看好。因为操作期货并不容易，期货要做好一定要具备很多功力，期货要做好必须从基本分析、技多功力，期货要做好必须从基本分析、技术术分析，分析，和和看你看你是是否耐否耐力力够够不不够够，这这很很重重要。要。 一一般般人作期货人作期货只是只是为为了赚钱了赚钱，大家，大家所想所想的的也只是这样也只是这样，而忽而忽略了略了应该具备的很多的应该具备的很多的涵养和涵养和功力。功力。通常这些涵养和通常这些涵养和功力并功力并不不是那么是那么容易容易就就具备具备到到的，的，最起码最起码要要 5 5 年以上。年以上。 今天整个社今天整个社会的发展对年会的发展对年轻轻人来说，人来说，最最有有机机会的会的地地方方依然是依然是这个市场这个市场，以我来说，以我来说就是个例子就是个例子。这市场这市场并不并不是那么是那么容易容易就就能能够够让你让你每个每个人人都都做好，你要做期货，要从事做好，你要做期货，要从事这行这行业，你一业，你一定要定要扎下扎下很很深深的功力。的功力。尤其是尤其是你们从事你们从事 AEAE 的人，从事的人，从事 AEAE 要要2有有生意生意做，做，就就必须要必须要客户赚钱客户赚钱，客户客户没没赚钱哪赚钱哪来来生意生意可做？可做？所所以要以要下下很很深深的功的功夫夫去去教导客户教导客户如何去操作，如何去操作，这这很很重重要，要，至至于于台湾台湾指数指数期货我很看好。期货我很看好。 Q2Q2：耐耐力力牵涉到牵涉到人人格格上、人上、人性性上的上的特质特质，请请问你问你认认为一为一个个成成功的交易者必须具备功的交易者必须具备哪些耐哪些耐力上的人力上的人格特质或格特质或人人性化性化的的特特质质，而而你具备你具备哪些特质哪些特质？ A A：以你们的年：以你们的年纪纪对我对我而言而言，我，我认认为你们为你们都都不不曾苦曾苦过，不过，不愁愁吃吃不不愁穿愁穿，从，从小父母呵护长小父母呵护长大，我大，我在在期货期货市场市场上、上、股票市场股票市场上看上看到到的一的一些些成功的成功的范例范例，有，有办办法法在这市场在这市场上上赚到钱赚到钱的人的人都都是小时候苦是小时候苦过来的人，过来的人，这耐这耐力力就是就是从从这这里里来的。来的。他他们们在那在那种种恶劣恶劣的的环境环境下长下长大，大，自自然而然然而然的的培培养这养这种斗志种斗志这是这是很很重重要要的。的。买卖买卖能能够够成功成功是是要经过要经过无无数数次次的的赚钱赚钱赔赔钱钱，无无数数次次的的锻锻炼炼，所所以一定要有以一定要有相当相当的的耐耐力力就是这个就是这个原原因，因，这这不不是这么是这么简简单单。 Q3Q3：你要操作一：你要操作一个个商品商品的的时候时候，你，你先先要要考虑考虑或或准准备的备的工工作作是是什什么么？并？并请请举举一一个个你你觉得自己觉得自己最最满满意意的操作的操作例子例子。 A A：我：我是是从从图形图形去去观察观察，并，并强调型态学强调型态学，型态型态是最重是最重要的要的买买卖卖依依据据。有很多人。有很多人强调强调 RSIRSI、KDKD 等等等等指指标标，那都是那都是不不行行的，的，3而而且且不要不要用它用它，买卖买卖很多人很容易做很多人很容易做到到后后来来变变成成丐帮丐帮的的弟弟子子丐帮丐帮的人的人打狗棒拿出打狗棒拿出来来挥两挥两下下，破碗公拿出破碗公拿出来，来，叫着牛肉叫着牛肉面面一一碗碗、 阳春面阳春面一一碗碗， 拿拿个就个就赶快跑赶快跑了了， 通常这通常这很容易很容易赔赔钱钱。 我我在在美国美国、 台湾看、 台湾看到到大大部部分分在在期货期货市场市场、 股票市场股票市场的的买卖买卖者，者，通常通常买卖买卖都都做做得得很短，很短，都都做短做短线线，对你们，对你们 AEAE 来说，你们来说，你们认认为做短为做短线线你们你们比较比较有有生意生意做，你们做，你们比较喜欢比较喜欢，但，但是是如如果果你你这这么想就么想就错错了了，因为，因为客客人不人不赚钱赚钱，你们的，你们的生意就生意就不不用用做做了了，这这是是很很自自然然的事情。的事情。所所以以客户赚钱客户赚钱，你们的，你们的生意就生意就源远流源远流长长，做不做不完完。所所以我以我最否最否定的定的就是就是丐帮丐帮的做法。的做法。 另外另外一一种种就是就是少林派少林派做法，做法，这这种种做法做法也也不不行行，少林派少林派的人一的人一坐禅坐禅就就坐坐很很久久，都都不不起起来，很多来，很多买卖买卖都是都是凭直凭直觉觉，现现在在黄金黄金是是红红是是黑黑，石油石油看看涨涨看看跌跌，都是都是凭直凭直觉觉，去，去买买几张几张，就就摆摆在在一一边边。结结果果 Margin Margin CallCall 来来了了，他他认认为很为很便宜便宜了了，就就一一直补直补一一直补直补，补补到到总总有一有一天天受受不不了了，一定会，一定会断头断头。 我本我本身身是是武武当派当派的人，的人，武武当弟当弟子每天子每天出出门门一定一定背剑背剑，如，如果果时时机机大大反转反转时时剑剑就就拿出拿出来，来，时机时机如如果果不对不对小指小指头头就就赶快赶快剁掉剁掉。 4对我来说，我对我来说，我感感到最到最得得意意的一的一次买卖次买卖是是什什么时候么时候？ 六六、七七年年前前也就是也就是 19871987 年年时了时了，T-BondT-Bond 是在是在高价高价，大，大约约在在120120 元元美美金金，我，我认认定定型态型态开开始始要要往往下下，那时候那时候正正是是酝酿酝酿期。期。而而我我那时那时刚刚从从西班牙失败回西班牙失败回来，来，那时那时身身上没有上没有钱钱，我的能力，我的能力只只能从一能从一张张做做起起。在在我我移民之前移民之前，我有，我有 6 6 千万千万台台币币，约约 150150万万美美金金，因为，因为出国出国而整个而整个心心境变境变化化，本来，本来都是赚钱都是赚钱，一，一出国出国一一路路都是都是赔赔钱钱，赔赔到那时只到那时只剩剩下下一一张张的的钱钱，那时那时情情况况是是多多么么危急危急。我。我就就从从那那一一张张做做起起，我，我认认为为那是那是头头部部酝酿酝酿期，开期，开始始作作空空，一，一边跌边跌一一边加边加码码，没有，没有再再从从口袋口袋里拿里拿钱钱出出来。我做来。我做到了到了15001500 张张。我。我也也没有没有跟朋友借资跟朋友借资来来 MarginMargin，就就做做这这一一张张，从，从一一张张做做到到 15001500 张张，这这一一招招就是就是我我所所谓谓的的倒金字塔倒金字塔做法。很做法。很多人以为作多人以为作股票是股票是正金字塔正金字塔做法，做期货做法，做期货也是也是正金字塔正金字塔做做法，期货如法，期货如果果是是从从正金字塔正金字塔做法做做法做是是会很会很凄惨凄惨的，因为的，因为正金正金字塔字塔是是 Margin Margin 3%3%，试试问一问一边跌边跌一一边边买买，再跌再跌在在买买，最最终终是否是否必必死断头死断头？那那一一边涨边涨一一边空边空，在在涨再空涨再空，是否也是是否也是断头断头？所所以以正金字塔正金字塔的的做法做法是是绝绝对对错错误误的，的，而而且且一定要一定要倒金字塔倒金字塔，倒金字塔倒金字塔有有什什么么好好处处？你做？你做时时要看要看底底、看、看头头，看，看头头作作空空、看、看底底做多，做多，边涨边边涨边加加码码，再涨再加再涨再加码码，无无须须用用到到自己自己的的钱钱，用用的的钱都是在钱都是在战战场场上上俘虏俘虏来的，并来的，并且且把把它它编入编入你的你的国国防防军军再再打打，借借力力使使力，力，这这5是是我我最最得得意意的一的一场场战战争争。 Q4Q4：请请问你问你是在赚是在赚多多少少钱时钱时加加码码？还还是在是在主主要要关卡关卡加加码码？ A A：我不：我不是是看看赚赚多多少少钱钱加加码码，试试问问赚赚多多少少钱钱加加码码能能加几张加几张？没能没能加几张加几张。我。我是是看看走势走势、看、看时机时机加加码码，但，但是是买卖买卖有一有一个个要要领领，譬譬如说：你如说：你现现在是在是做多做多头加头加码码，你会，你会怕怕回回档档对对否否？比比如如你你现现在在加加 2020 张张，就就必须做必须做到到随随时时可以可以杀杀 5 5 张张斩斩 1010 张张，后后来来你你又又认认为为行行情情稳住稳住了了，这时这时你你认认为可以为可以加加码码再加再加码码，这样这样才才不会不会再加再加码时钱码时钱又又不不见见了了。所所以我从一以我从一张张做做到到一一千千多多张张。那那是是我我花花了了几几个个月月过过程程去去买卖买卖，而而且且是每天都是每天都有有买卖买卖，有，有时时甚甚至也至也必须必须花花钱钱买买保险（保险（这这动动作一定要做作一定要做） ，花花钱钱买买保险保险时时你你会会犹豫犹豫说说这是这是要要买买还还是是要要卖卖？有？有那那”犹豫”犹豫”时时，我，我就就先先斩斩掉掉一一些些，等等到到有把有把握握再再买买。这这种种动动作作通常是通常是额额外外的的花费花费，但，但是那是是那是很很重重要的要的动动作，作，假使假使你没有你没有花花钱钱买买保险保险，很可能情，很可能情势势稍微稍微回回档档就就全全功尽功尽弃弃， 就就会会损损失失非非常常多的多的钱钱， 所所以以这这很很重重要。要。 Q5Q5：你：你是是以以型态型态为为主主再再来来下下单单，这时这时你会不会把你会不会把时时间间因因素素考考虑虑进进去，如有去，如有考虑考虑进进去，去，则则应该应该注注重哪些重哪些事情？事情？ A A：时时间间因因素素没有放没有放到到型态型态上。我说做上。我说做这这买卖买卖你本你本身身就就必须必须是是一一个机个机会会主义主义者，说者，说起起来来这这话话是是不好不好听听，但，但是是实实际际上你上你就就6是是要做要做到这到这一一点点。 你本。 你本身身是是一一个机个机会会主义主义者，者， 才才有有资资格格投投机机，所所以以当当机机会会出出现现（型态型态看看出出）你你马马上上就就必须必须押押下下去。你去。你若若很很慎慎重重，KDKD、RSIRSI 等等等等的的指指标标就就拿出拿出来来参参考考，但，但是是若参若参考考下下去，去，所所有的有的买卖买卖就就不要做不要做了了事实事实就是就是如如此此。我。我宁愿进宁愿进场时场时马马上上碰碰到到回回档档，因为没有，因为没有现现在在买买就就立刻立刻涨涨，现现在在空空行行情情就就马马上上下下跌跌这这一一回回事。人说做人要有事。人说做人要有量量，做，做买卖买卖也也要有要有肚量肚量，你，你不可能能不可能能够够算算到到刚刚刚刚好好；所所以做以做这这买卖买卖就就要有要有量量，买买下下去去就就必须必须承承受受它它回回档档，或是或是空空股票时股票时必须必须承承受受暂暂时时的的反反弹弹。有人。有人很会很会计计较较，很，很在意在意买买时时立刻立刻跌几跌几点点，空空时时立刻立刻涨几涨几点点，锱铢锱铢必必较较，这是这是不对的。你如不对的。你如果强调型态学果强调型态学，则则得得失失不可看不可看得得太太重重，这这很很重重要要；若；若看看得得太太重重，就是就是