桐昆集团股份有限公司 2018 年度第三期超短期融资券募集说明书 1 桐昆集团股份有限公司桐昆集团股份有限公司 2018 年度第年度第三三期期超短期融资券超短期融资券募集说明书募集说明书 发行人：桐昆集团股份有限公司发行人：桐昆集团股份有限公司 主承销商及簿记管理人：招商银行股份有限公司主承销商及簿记管理人：招商银行股份有限公司 联席主承销商：联席主承销商：中国中国进出口银行进出口银行 二零一二零一八八年年三三月月 注册金额注册金额 人民币30亿元 本期发行金额本期发行金额 人民币3亿元 发行期限发行期限 180天 担保情况担保情况 无担保 信用评级机构信用评级机构 上海新世纪资信评估投资服务有限公司 主体主体信用评级结果信用评级结果 AA+ 桐昆集团股份有限公司 2018 年度第三期超短期融资券募集说明书 2 本期本期超短期融资券超短期融资券已在交易商协会注册，注册不代表交易商协会已在交易商协会注册，注册不代表交易商协会 对本期对本期超短期融资券超短期融资券的投资价值作出任何评价，也不代表对本期的投资价值作出任何评价，也不代表对本期超短超短 期融资券期融资券的投资风险作出任何判断。投资者购买本期的投资风险作出任何判断。投资者购买本期超短期融资券超短期融资券， 应当认真阅读本募应当认真阅读本募集说明书及有关的信息披露文件，对信息披露的真集说明书及有关的信息披露文件，对信息披露的真 实性、准确性、完整性和及时性进行独立分析，并据以独立判断投资实性、准确性、完整性和及时性进行独立分析，并据以独立判断投资 价值，自行承担与其有关的任何投资风险。价值，自行承担与其有关的任何投资风险。 本公司董事会已批准本募集说明书，全体董事承诺其中不存在虚本公司董事会已批准本募集说明书，全体董事承诺其中不存在虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性、假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性、 及时性承担个别和连带法律责任。及时性承担个别和连带法律责任。 本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证本 募集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时。募集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时。 凡通过认购、受让等合法手段取得并持有本公司发行的凡通过认购、受让等合法手段取得并持有本公司发行的超短期融超短期融 资券资券，均视同自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。，均视同自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约定。 本公本公司承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义司承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义 务，接受投资者监督。务，接受投资者监督。 截至募集说明书签署日，除已披露信息外，无其他影响偿债能力截至募集说明书签署日，除已披露信息外，无其他影响偿债能力 的重大事项。的重大事项。 重重 要要 提提 示示 桐昆集团股份有限公司 2018 年度第三期超短期融资券募集说明书 3 目目 录录 第一章第一章 释释 义义 . 6 第二章第二章 风险提示及说明风险提示及说明 . 11 一、与本期超短期融资券相关的投资风险 . 11 二、与发行人相关的风险 . 11 第三章第三章 发行条款发行条款 . 20 一、主要发行条款 . 20 二、集中簿记建档安排 . 21 三、分销安排 . 21 四、缴款和结算安排 . 21 五、登记托管安排 . 22 六、上市流通安排 . 22 第四章第四章 募集资金运用募集资金运用 . 23 一、募集资金主要用途 . 23 二、发行人承诺 . 23 三、偿债保障措施 . 23 第五章第五章 发行人基本情况发行人基本情况 . 26 一、发行人概况 . 26 二、发行人历史沿革 . 26 三、发行人股权结构和独立运行情况 . 40 四、发行人重要权益投资情况 . 44 五、发行人公司治理情况 . 49 六、发行人董事、监事及高级管理人员基本情况 . 57 七、发行人经营范围及经营情况 . 61 八、在建及拟建项目 . 77 九、公司未来业务发展规划 . 81 十、发行人所处行业的基本状况 . 81 第六章第六章 发行人主要财务状况发行人主要财务状况 . 91 一、发行人近年财务报告编制、审计情况及合并范围变化情况 . 91 二、公司最近三年及最近一期主要会计数据 . 92 三、资产结构及变动分析 .