1第第 1 1 章章 货币与货币制度货币与货币制度1.11.1 重点内容归纳重点内容归纳 一、货币的产生一、货币的产生 货币是商品生产和商品交换长期发展的产物。在商品交换中，人们必须衡量商品的价 值，而一种商品的价值又必须用另一种商品的价值来表现，这种商品的价值表现形式的发 展经历了四个阶段，即简单的（或偶然的）价值形式、扩大的价值形式、一般价值形式和 货币形式，这也是货币随着商品生产和交换的发展由萌芽到形成的全部历史过程。 二、货币的形式及其演变二、货币的形式及其演变 在商品经济发展中货币演变的过程，货币币材和形式经历了实物货币代用货币 信用货币的发展过程。 （1）商品货币 商品货币，从形态上来讲是指用商品充当货币，作为一般等价物而存在。像最初的牛、 羊、贝壳等普通商品，以及后来的金、银、铜等金属商品都曾充当过商品货币的具体形态。 而从实质上来讲，商品货币是足值货币。 （2）代用货币 代用货币通常作为可流通的金属货币的收据，一般是纸制的凭证以换取实物的金属货 币或金属条块。就实质特征而论，它的本身价值就是所替代货币的价值。 （3）信用货币 信用货币不但本身的价值远远低于其货币价值，而且也和代用货币不同，不再代表任 何贵金属。从历史的观点看，信用货币是金属货币制崩溃的直接后果。一般说来，信用货 币作为一般的交换媒介需要有两个条件：一是人们对此货币的信心；二是货币发行的立法 保障。 三、货币的职能三、货币的职能 货币的职能是货币本质的具体体现，是商品交换所赋予的，也是人们运用货币的客观 依据。货币的主要职能有： （1）赋予交易对象以价格形态 （2）购买和支付手段 （3）积累和价值储存的手段 四、现代货币层次的划分四、现代货币层次的划分 一般根据金融资产的流动性来定义货币，确定货币供应量的范围。所谓金融资产的流 动性也称为“货币性” ，它取决于买卖的便利程度和买卖时的交易成本。它是指一种金融资 产能迅速转换成现金而对持有人不发生损失的能力，也就是变为现实的流通手段和支付手 段的能力，也称为变现力。各国公布的货币供应量指标各不相同，但各国都承认只有狭义货币（通货和活期1M存款）才算是真正的货币，以外的短期金融资产只能成为准货币。根据中国人民银行1M公布的 2000 年 11 月的银行概览，我国货币供应量划分为如下三个层次：流通中现金0M活期存款1M0M2准货币（定期存款+居民储蓄存款+其他存款）2M1M五、货币制五、货币制度度 货币制度是指一个国家法律规定的货币流通的结构和组织形式，可将其分为金属货币 制度和不兑现的信用货币制度。 货币制度大体涉及这样一些方面：货币材料的确定、货币单位的确定、流通中货币种 类的确定、对不同种类货币的铸造和发行的管理、对不同种类货币的支付能力的规定等等。 所有这些方面，也称之为货币制度的构成要素。 货币制度的演变和发展过程大体经历了以下几个阶段：银本位制、金银复本位制、金 本位制、信用货币本位制。1.21.2 名校考研真题与解析名校考研真题与解析 1.2.11.2.1 概念题概念题 1 1准货币准货币（金融联考（金融联考 20032003 研）研） 答：答：准货币一般由银行的定期存款、储蓄存款、外币存款，以及各种短期信用工具， 如银行承兑汇票、短期国库券等构成。准货币本身虽非真正的货币，但由于它们在经过一 定的手续后，能比较容易地转化为现实的货币，加大流通中的货币供应量，故又称之为亚 货币或近似货币。 2 2信用货币（吉林大学信用货币（吉林大学 20022002 研）研） 答：答：信用货币指通过信用渠道投入流通的价值符号，传统信用货币的主要形式有银行 券和纸币，现代信用货币则是由这两种形式发展而来。信用货币的特点是：（1）信用货币 是价值符号，在社会商品总额和货币流通速度一定的情况下，每单位货币所代表的价值量 和货币的数量成反比；（2）信用货币是债务货币。信用货币是表示银行债务的凭证，银行 通过资产业务投放出去，通过收回贷款可缩减信用货币，信用货币的供给量随银行资产业 务的规模而伸缩；（3）信用货币具有强制性。这是指国家法律规定全社会都必须接受和使 用信用货币。银行可能通过发行过多的货币来强制向全社会提供信用，从而导致货币贬值。 但目前世界上大部分国家法律都规定由中央银行来统一行使货币发行权，这就大大减少了 过多发行货币的可能性。 3 3广义货币（浙江大学广义货币（浙江大学 20042004 研）研） 答：答：广义货币即 M2。按照金融资产流动性的不同，可将货币划分的三个不同层次。所 谓金融资产的流动性也称“货币性” ，它是指一种金融资产能迅速转换成现金而对持有人不 发生损失的能力，也就是变为现实的流通手段和支付手段的能力，也称变现力。 不同的国家，不仅对货币层次的划分各不相同，而且同一层次中的具体内容也存在差 异。按国际货币基金组织和我国的划分标准：（1）M0是指流通于银行体系的现钞，即居 民手中的现钞和企业单位的备用金，不包括商业银行的库存现金。这部分货币可随时作为 流通手段和支付手段，具有最强的购买力。 （2）M1由 M0加上企业单位活期存款、机关团 体部队存款、农村存款以及个人持有的信用卡存款构成。这些存款随时可以签发支票而成 为直接的支付手段，所以它是同现金一样具有流动性的货币。M1作为现实的购买力，是控 制货币供应量的主要政策调控对象。在我国，M1也成为中国人民银行重要的货币供给量指 标和货币政策中介目标之一，为我国货币政策的实施和政策目标的实现提供了现实的操作 依据。 （3）M2是指 M1加上准货币。所谓准货币，一般由银行的定期存款、储蓄存款、外 币存款、以及各种短期信用工具，如银行承兑汇票、短期国库券等构成。准货币本身虽非 真正的货币，但由于它们在经过一定的手续后，能比较容易地转化为现实的货币，加大流 通中的货币供应量，故又称之为亚货币或近似货币。广义货币扩大了货币范围，包括了一3切可能成为现实购买力的货币形式。M2层次的确立，对于研究货币流通整体状况具有重要 意义，特别是对金融体系发达国家的货币供应的计量以及对货币流通未来趋势的预测均有 独特的作用。 相关试题：相关试题：M1和 M2（复旦大学 1997 研） 4 4货币替代（北师大货币替代（北师大 20042004 研）研） 答：答：货币替代是指经济发展过程中国内对本国货币币值的稳定失去信心或本国货币资 产收益率相对较低时，外币在货币的各个职能上全面或部分地替代本币发挥作用的一种现 象。货币替代一般伴有资本外流的现象。货币替代是在货币可兑换的基础上来讨论的，它 也可以简单地定义为本国居民对外币的过度需求。在某种情况下，本国居民和外国居民同 时持有本币和外币。而另一种情况则不存在外国居民对本国货币的过度需求而只有本国居 民对外币的过度需求。前者可以称之为对称性的货币替代，这种货币替代一般发生于发达 国家之间。后者可以视为不对称的货币替代，一般发生在发展中国家。 5 5不足值货币（南京大学不足值货币（南京大学 20042004 研）研） 答：答：不足值货币又称劣质货币，指铸造质量轻，成色低的铸币，它的实际价值要小于 面值。主要有以下几种情况造成：（1）正常的磨损（随着铸币的连续使用，它必然会不断 地磨损） ；（2）有些人常从铸币的边上削刮下一点金属，然后再使其进入流通；（3）政府 蓄意制造不足值的货币，以此来搜刮财富。虽然政治稳定时，统制者大多重视整顿币值， 但短暂的足值铸币稳定流通状况往往很快被不足值铸币流通的不稳定状况所代替。当劣币 出现于流通领域时，人们则会把足值的货币收藏起来，这就是劣币驱逐良币。 6 6格雷欣法则格雷欣法则（Greshams Law） （金融联考（金融联考 20042004 研）研） 答：答：格雷欣法则又称“劣币驱逐良币规律” 。在金银复本位制下，金银两种货币按国家 规定的法定比例流通，结果官方的金银比价与市场自发金银比价平行存在。根据国家法令 规定，同一面值的金属铸币具有同等的法偿能力，不管其实际重量和成色。由此，在流通 过程中人们都愿意支付实际价值较低的劣币，从而使劣币充斥市场。而实际价值较高的良 币则逐渐退出流通，被收藏、熔化或输出国外。最先对这种现象加以理论概括的是英国人 托马斯格雷欣（Thomas Gresham，15191579） 。他是一个大商人、银行家和财政家， 1551 年任英国王室财政顾问和在安特卫普的金融代理人。1559 年他上书女王伊利莎白一世， 建议收回成色不足的铸币加以重铸，以阻止良币流出国外。在奏书中他使用了“劣币驱逐 良币”提法。后来英国经济学家亨利麦克劳在他 1858 年出版的政治经济学纲要一书 中最先称之为“格雷欣定律” ，后为其他经济学家所沿用。 7 7金本位（人大金本位（人大 20042004 研）研） 答：答：金本位是指以黄金为本位货币的货币制度。广义包括金币本位制、金块本位制、 金汇兑本位制。通常仅指金币本位制，即法律确定金币为本位币。金本位的特点是：（1） 黄金充当世界货币，是国际货币体系的基础。金币可以自由铸造、自由兑换、自由输出入。 （2）各国货币的汇率以货币的含金量之比为基础。市场汇率波动不超过黄金输送点，汇率 相对稳定。 （3）国际收支具有一种自动调节机制。即国际收支逆差黄金输出货币 供应减少物价和成本下跌出口增加国际收支顺差黄金流入。 （4）国际金 本位制度松散的组织：国际金本位制度没有一个常设机构来规范和协调各国的行为，也没 有各国货币会议宣告成立金本位制度。 8 8无限法偿（北师大无限法偿（北师大 20032003 研）研） 答：答：无限法偿是指国家赋予本位币的一种无限制清偿的能力。本位币是一国基本的通 货，是法定的计价、结算货币，本位币的面值与实际金属价值是一致的，是足值货币。法 律规定，不论每次支付的数额多大，不论是何种性质的支付，接受方都不得拒绝接受。同4时在使用上，本位币是最后的支付工具，如使用非本位支付时，对方可以要求改用其他货 币，如要求将银行支票改为银行券等，而本位货币则具有最后的支付能力。1.2.21.2.2 简答题简答题 1.1.中国人民银行现行公布的货币供应量有几个层次，请给出它们的定义。中国人民银行现行公布的货币供应量有几个层次，请给出它们的定义。 （人行（人行 20042004 研）研） 答：答：根据中国人民银行公布的 2000 年 11 月的银行概览，我国货币供应量划分为如下 三个层次：流通中现金0M活期存款1M0M准货币（定期存款+居民储蓄存款+其他存款）2M1M其中，M1为狭义货币供应量；M2为广义货币供应量；M2-M1是准货币。 2 2划分货币层次的依据是什么？划分货币层次的依据是什么？（对外经贸大学（对外经贸大学 20042004 研）研） 答：答：（1）货币划分层次的定义 所谓货币的层次划分，是指按不同的统计口径对现实流通中各种信用货币形式划分为 不同的层次。随着货币信用经济的不断发展，尤其是自 20 世纪 5060 年代以来的金融创 新浪潮，创造出大量新的金融工具，许多新的金融工具都不同程度地具有“货币性” ，有的 能够直接作为货币发挥作用，有的略加转化就能发挥货币的流通手段和支付职能，从而使 流通中信用货币形式和金融工具更趋多样化。但不同形式的货币或具有某种货币职能的金 融工具，其“货币性”是有差别的。各国中央银行或货币当局为了使货币供给的计量和调 控有较为科学的口径，对货币供给量的管理和调控更有效，就需要对流通中的各种货币形 式进行分类，将它们划分为不同的层次。 （2）货币划分层次的依据分析 长期以来，人们对货币供给口径层次的具体划分有许多不同观点，但都一致认为应将 金融资产的“流动性”作为划分货币层次的主要依据。所谓“流动性” ，是指金融资产能够 及时转变为现实购买力并使持有人不蒙受损失的能力。流动性越强的金融资产，现实购买 力也就越强。而现实购买力强弱不