第六课 投资的选择 第二框 股票 债券 保险情境剧欣赏家有儿女之意外发财篇活动环节（一）梳理知识活动环节（二）北京师范大学附属实验中学高一（9）投资顾问公司 承办股票投资顾问债券投资顾问商业保险投资顾问10分钟左右的自由提问一、股票的相关知识1、股票的含义：股票是股份有限责任公司在 筹集资本时向出资人出具的股份凭证。 2、股东的权利与义务： （1）权利：股票代表其持有者（即股东）对 股份公司的所有权。这种所有权是一种综合 权利，包括参加股东大会、投票表决、参与 公司的重大决策、收取股息或分享红利等。 （2）义务：股东不能要求公司返还其出资。 如要改变股东身份，要么等待公司的破产清 盘，要么将股票转售给第三人。 3、股东的收入：包括两部分。一部分是股息和红利收入， 即股票持有者作为股东享有的定期从股份公 司取得的利润分配收入。它来源于企业利润 。另一部分收入来源于股票价格上升带来的 差价。由于股票价格要受到诸如公司经营状 况、供求关系、银行利率、大众心理等多种 因素的影响，其波动有很大的不确定性。1、股票的含义：股票是股份有限责任公司在筹集资本时向 出资人出具的股份凭证。 2、股东的权利与义务： （1）权利：股票代表其持有者（即股东）对股份公司的所有 权。这种所有权是一种综合权利，包括参加股东大会、投票表 决、参与公司的重大决策、收取股息或分享红利等。 （2）义务：股东不能要求公司返还其出资。如要改变股东身 份，要么等待公司的破产清盘，要么将股票转售给第三人。 3、股东的收入：包括两部分。一部分是股息和红利收入，即股票持有者作 为股东享有的定期从股份公司取得的利润分配收入。它来源于 企业利润。另一部分收入来源于股票价格上升带来的差价。由 于股票价格要受到诸如公司经营状况、供求关系、银行利率、 大众心理等多种因素的影响，其波动有很大的不确定性。股市有风险 投资须谨慎二、债券的相关知识1、债券的含义：债券是一种债务证书，即筹资者给投资者 的债务凭证，承诺在一定时期内支付约定利息，并到期偿 还本金。一般说来，一张债券主要由期限、面值、价格、 利率和偿还方式等组成。2、债券的分类：根据发行者的不同，债券主要分为政府债 券、金融债券和企业债券三种。政府 债券金融 债券企业 债券（1）政府债券的相关知识1）政府债券的含义：政 府债券又称为国债，是 中央政府为筹集资金而 发行的，是中央政府向 投资者出具的、承诺在 一定时期支付利息和到 期偿还本金的债务凭证 。2）发行政府债券的目的 ：中央政府发行国债的 目的，往往是弥补国家 财政赤字，或者为一些 耗资巨大的建设项目， 某些特殊经济政策乃至 为战争筹集资金。3）政府债券的优缺点： 由于国债以中央政府的 税收作为还本付息的保 证，因此风险小；国债 利率较其他债券低，但 一般高于相同期限的银 行储蓄存款利率。1）政府债券的含义：政府债券又 称为国债，是中央政府为筹集资金 而发行的，是中央政府向投资者出 具的、承诺在一定时期支付利息和 到期偿还本金的债务凭证。 2）发行政府债券的目的：中央政 府发行国债的目的，往往是弥补国 家财政赤字，或者为一些耗资巨大 的建设项目，某些特殊经济政策乃 至为战争筹集资金。 3）政府债券的优缺点：由于国债 以中央政府的税收作为还本付息的 保证，因此风险小；国债利率较其 他债券低，但一般高于相同期限的 银行储蓄存款利率。（2）金融债券的相关知识1）金融债券的含义：是由银行和非银行金融 机构发行的债券。 2） 金融债券的分类：根据发行条件，可分为普通金融债券和累 进利息金融债券。普通金融债券按面值发行， 到期一次还本付息，期限一般是1年、2年和3 年。普通金融债券类似于银行的定期存款，只 是利率高些。累进利息金融债券的利率不固定 ，在不同的时间段有不同的利率，并且一年比 一年高，也就是说，债券的利率随著债券期限 的增加累进。根据利息的支付方式，金融债券可分为附 息金融债券和贴现金融债券。如果金融债券上 附有多期息票，发行人定期支付利息，则称为 附息金融债券；如果金融债券是以低于面值的 价格贴现发行，到期按面值还本付息，利息为 发行价与面值的差额，则称为贴现债券。3）金融债券的优缺点：与企业债券相比，违 约风险较小。与此对应，其利率通常低于一般 的企业债券，但高于风险更小的国债和银行储 蓄存款利率。1）金融债券的含义：是由银行和非银行金融机构发行的债券。 2） 金融债券的分类：根据发行条件，可分为普通金融债券和累进利息金融债券。普 通金融债券按面值发行，到期一次还本付息，期限一般是1年、2年 和3年。普通金融债券类似于银行的定期存款，只是利率高些。累进 利息金融债券的利率不固定，在不同的时间段有不同的利率，并且 一年比一年高，也就是说，债券的利率随著债券期限的增加累进。根据利息的支付方式，金融债券可分为附息金融债券和贴现金 融债券。如果金融债券上附有多期息票，发行人定期支付利息，则 称为附息金融债券；如果金融债券是以低于面值的价格贴现发行， 到期按面值还本付息，利息为发行价与面值的差额，则称为贴现债 券。 3）金融债券的优缺点：与企业债券相比，违约风险较小。与此对应 ，其利率通常低于一般的企业债券，但高于风险更小的国债和银行 储蓄存款利率。（3）企业债券的相关知识1）企业债券的含义：是企业依照法定程序发 行，约定在一定期限内还本付息的债券。2）投资企业债券的优缺点：企业主要以自身 的经营利润作为还本付息的保证，是一种风 险较大的债券。与此相对应，它的利润通常 高于国债和金融债券。俗话说：天有不测风云，人有旦夕祸福 。天灾人祸为您提供防范风险的有效办法3 为风险投资保险 3、商业保险的相关知识（1）商业保险的含义：指投保人根据合同约定，向保险 人支付保险费，保险人对于合同约定的可能发生的事故因 其发生所造成的财产损失承担赔偿保险金责任，或者当被 保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄期限时 ，承担给付保险金责任的行为。（2）商业保险的分类：商业保险分为人身保险和财产保险 两大类。人身保险是以人的寿命和身体为保险对象。财产保 险是以财产及其有关利益为保险对象。（3）购买商业保险的原则：公平互利、协商一致、自愿 订立商业保险的缺点 商业保险就单一的险种来说，它的保障是很小的 ，非常单一。即意外险要出了意外才赔付，医疗 险要有疾病才赔付。想保障全面就要买多个险种 。 商业保险是有时效性的。商业保险的费率是由当 时的人生寿命周期和银行的利率来制定的。当过 了一段时期，社会经济状况发生很大变化时，一 些险种就变得不适合了，这些险种就会取消。 商业保险要求购买者必须作出健康声明，对健康 状况不好的有拒保的权力。注意点一：只有股份有限公司成为上市公司， 该公司的股票才可以上市交易。注意点二：流通性是股票生命力所在。注意点三：股票投资的收入包括两部分：一是 股息和红利收入；二是股票价格上升后带来的 差价。注意点四：发行国债的目的，往往是弥补国家 财政赤字，或者为一些耗资巨大的建设项目、 某些特殊经济政策乃至战争筹措资金。注意点五：保险有社会保险与商业保险之分。 我们所说的投资方式是指商业保险。注意点六：购买商业保险时，应当遵循公平互 利、协商一致、自愿订立的原则。区别联系风险风险 状况收益率流通性能政府 债券风险风险 最小 政府债债券的利 率高于银银行存 款信用度高、 流通性强都是债债 券，都 是债务债务 凭证证， 都是到 期还还本 付息。金融 债券安全系数比政 府债债券低，比 公民债债券高介于政府债债券 和公司债债券不如政府 债债券流通 性强企业 债券风险较风险较 高最高较较低债券股票不同点性质债务证债务证 据，限期偿偿 还还入股凭证证受益权定期收取利息，其安 全性比股票大取得股息和红红 利，经营经营 好坏 决定着股票的 收益偿还方法有明确的付息期限， 必须偿还须偿还 本金股金不能退， 只能出卖卖股票相同点都是有价证证券，都是集资资的手段，都是能获获得 一定收益的金融资产资产 。友情提醒：股票和债券的间接投资方式基金投资方式比较名 称优优 点 缺 点股票收益性大，流动动性好，变变 现现快 价格受多种因素影响 ，易变变化，所以风险风险 大。 债债券收益比存钱钱好，较稳较稳 定， 可以流通，变现较变现较 方便。 通货货膨胀胀超过过票面利率时时 为负为负 受益 年期长长，债债券有一定的风风 险险。流通性较较股票差 保险险利益固定、零风险风险 、花较较少的钱钱，得 到大保障，发发生事故时时可为为你提供有 力的经济经济 支持 经济经济 收益少，投资资后不能 变变更，很难变现难变现 高风险、高收益:股票 稳健的投资债券 为风险投资保险 小结:现场模拟投资：你现在有5万元闲置资金，你会为自己设计一套什么样的投资方案？为什么？知识的拓展：投资的原则（1）既要考虑收益，也要考虑风险。（2）以家庭的经济收入为前提。（3）谨记”不要把鸡蛋放在同一个篮子里”及“不要把鸡蛋放在太多个篮子里”两个原则。（4）合法投资。金 额 大写：伍万元整小写：50，000元你的投资方案： _ _投资凭证知识框架股票债券商业保险存款储蓄 投资原则理性投资收入来源发行国债的目的遵循原则投资方 式含义、特点股东的权利和义务含义、特点、分类含义、特点、分类投资有风险在投资原则的指导下，合理调整你的投资方案，并回家向你的父母推行。方案的执行程度及相应结果是评价设计方案的重要标准。我们期待分享你成功的喜悦！