非财务人员的财务管理常识赵占威 2007年10月21日本课程的基本定位基于两点考虑一、面对没有财务专业背景的各级管理人员，一切从零开始。 二、课程为职业经理人设计，而非职业会计人员。对于财务信息，职业经理人关注 更多的是其理解和使用，而非这些财务信息的加工和收集过程。第一讲会计是企业的语言会计工作： 主要是把企业杂乱的会计数据归纳整理，加工编制 成有用的财务信息系统。 会计语言： 会计语言所描述的内容，就是用货币表现出来的经 济活动。会计描述经济活动时需要借助一种载体， 比如会计凭证、会计账簿和财务会计报告。 会计语言主要由两组词汇构成： 1、反映企业财务状况的会计语言词汇； 2、反映企业在一定期间经营成果的会计语言词汇。一、反映企业财务状况的会计语言词汇1、重点了解：资产、负债、所有者权益； 2、特点：它们所提供的是“时点数”，即在会计语言 中，要借助这三个词来讲述企业在某一特定时刻的 状况如何。这个特定时刻，通常可以理解成某一时 点，例如：月末、12月31日的财务状况如何。形象 点讲，这组词所要做的工作就是给企业的经济活动 “拍快照”。资 产定义：资产一般可以认为是企业拥有和控制的 能够用货币计量，并能够给企业带来经济利益的经 济资源。简单说，资产就是企业的资源。企业资源必须同特定时点连在一起，例如：年 初拥有多少资产，月末拥有多少资产，12月31日拥 有多少资产。资产按流动性分类：流动资产、长期投资、固 定资产、无形资产、其他资产。负 债定义：一般解释是企业承担的，能够以货币计 量的，需要以资产或劳务承负的现实义务。简单 说，负债就是所欠的钱。负债必须同特定时点连在一起，例如：年初欠 多少钱，月末欠多少钱。负债按偿还期分类：流动负债（1年以内）、长 期负债（1年以上）。所有者权益定义：有的称为股东权益、业主权益，指企业 投资人对企业的资产应该享有多少权益。有了这个概念，就可以告诉阅读报表的使用者 或财务信息的使用者，在特定时点，投资人在企业 的财产当中，应该占有多少份额。资产=负债+所有者权益例：资产负债表 编制单位：A公司 2000年1月1日 金额单位：元资 产负债及所有者权益现金 1000 应收账款 800 存货 1200 固定资产 7000资产总额 10000应付账款 2000所有者权益 8000负债及所有者权益总额 10000案例：A B C三人是好朋友，2002年3月20日，他们决定到工商 局去注册一家文化公司。注册时，A 入股35万元，B 入股40 万元，C 入股25万元，共同投入到公司的资金是100万元。公司运营一段时间后，他们发现资金不够，于是决定向 银行贷款，8月15日，他们用公司的固定资产作抵押，向商 业银行贷款100万元。3月20日，公司拥有多少资产？此时，资产等于所有者 权益。(100=100)贷款100万元后，公司拥有多少资产？所有者权益和负 债是多少？此时，资产=负债+所有者权益(200=100+100)二、反映企业经营成果的会计语言词汇1、重点了解：收入、费用、利润； 2、特点：它们是“期间数”，是从某一时点开始到某 一时点结束，这段期间发生了多少收入，发生了多 少费用，实现了多少利润。形象说，这三组数是给 企业所做的录像。利润=收入费用会计语言规则在我国会计语言的规则主要有四个层次:会计法(全国人大批准) 企业财务会计报告条例(国务院颁布) 企业会计准则(财政部颁布) 对经济活动的确认和计量 企业会计制度(财政部颁布) 对经济活动的记录和报告财务报告的组成 1、会计报表：是以更集中、更概括、更深刻的方式，用一目了然的表格，把一定期间的经营状况记录下来编成表，报告给报表的使用者或者财务信息的使用者。A 资产负债表；B 利润和利润分配表；C 现金流量表 2、会计报表附注：报表的数字既有时点数，也有期间数，在这些数字背后，读表人有很多情况不了解。会计法明确规定，编表人还有一个义务，就是对报表中的内容要做出解释。例如：关于报表的数字计算方法、报表数字的构成内容。 3、财务情况说明书：一个完整的财务会计报告，需要对企业的一些财务状况，例如生产经营情况、盈利情况、资金的使用情况等有个概括性的介绍。财务报告的分类 1、中期报告：月报、季报、半年报。 2、年报：一个完整年度的报告。不同期间的报告，财务会计报告书所要求的内容是不一 样的。月报只须编制两张表（资产负债表、利润表）就可以了；半年报，即中期报告，通常要求编制会计报表(资产负债 表、利润表、现金流量表)和会计报表附注，但并不要求写财务 情况说明书；标准的年终报告，应该包括三部分：会计报表、会计报表附 注、财务情况说明书。第二讲怎样阅读资产负债表（上）资产负债表及其作用一、定义：资产负债表是反映企业某一特定日期资产、负 债、所有者权益等财务状况的会计报表。资产负债表描述了 它在发布那一时点企业的财务状况，正如同我们拿一台相机 在高速行进的车辆中按下快门，只不过这里的“车辆”是资 金流。我们得到一幅静态的画面，它只描述了当时的状况， 即信息具有时效性。 二、作用： 1、反映资产及其分布状况； 2、表明企业所承受的债务及其偿还时间； 3、反映净资产（资产负债）及其形成原因;净资产其实就是股东权益资产=负债+股东(所有者)权益,后两个位置不能颠倒,因 为会计规则特别强调”先人后己. 4、反映企业财务发展状况趋势。案例： ABC三个家庭想共同投资开公司。2002年4月20日，他们决定 到工商局去注册一家东方红日文化发展有限公司。注册时， A 入股35万元，B 入股40万元，C 入股25万元，共同投入到 公司的资金是100万元。公司运营一段时间后，他们发现资 金不够，于是决定向银行贷款。9月15日，他们用公司的汽 车做抵押，向商业银行贷款20万元。 1、公司拥有和控制的资产总额是120万元，投资人投入100 万元，向银行借款20万元，就是负债20万元加股东权益100 万元。(120=20+100) 2、净资产是120万元减20万元负债。(100=120-20)三、资产负债表的格式 资产负债表要披露三大数字：一是此时此刻有多少 资产；二是此时此刻有多少负债；三是此时此刻拥 有多少所有者权益。 1、账户式表格（制度上的参考格式） 2、报告式表格（现实中更多使用）账户式表格资 产行 次金 额负债及所有者权益行 次金 额流动资产流动负债 长期投资长期负债 固定资产负债总计 无形资产实收资本 递延资产资本公积 其他资产盈余公积 未分配利润 所有者权益合计 资产总计负债及所有者权益合计报告式表格资 产流动资产 长期投资 固定资产 无形资产 递延资产 其他资产 资产资产 合计计流动负债 长期负债 负债总计负债总计实收资本 资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权权益合计计 负 债 所有者权益 四、资产负债表的内容资 产： 1、流动资产：货币资金、短期投资、应收账款、预 付款、存货。 2、长期投资：长期股权投资（持有股票超过1年）、债 权投资（购买债券）。 3、固定资产：固定资产原价、累计折旧、固定资产净 值、在建工程。 4、无形资产：商标权、专利权、土地使用权等。 5、其他资产。四、资产负债表的内容负 债： 1、流动负债：短期借款、应付账款和应付票据、预收账款、应付工资及应付福利费、应交税金、其他应交款。 2、长期负债：长期借款、应付债券、长期应付款。所有者权益： 1、投资者投入：实收资本（股本）；资本公积金。 2、经营积累：即留存收益：盈余公积金+未分配利润。 实收资本和资本公积金表明企业原来注入了多少；而盈余公积金 和未分配利润表明所赚的钱留在企业有多少。案例: ABC三个大学教授共同投资,2004年4月20日,到工商 局注册了一个教育发展公司.注册时,A入股35万元,B 入股60万元,C入股25万元,共同投入到公司的资金是 120万元.但他们到工商局只注册100万元,如果问该 教育发展公司此时此刻一共有多少资产?回答是120 万元.但如果把120万元一分为二,在工商局注册的那 笔钱,叫实收资本100万元,超过注册资本那部分,叫 资本公积金20万元.其实120万元都是投资者入资注 入进来的,但是把它一分为二,就便于和我国注册资 本政策保持一致.(资产总额(货币资金)120=所有者 权益(实收资本100+资本公积金20）案例: 一个企业年末时净赚100万元,假定这净赚的 100万元一概不分配,这100万元就是股东的, 叫做所有者权益,又叫做未分配利润. 如果按照公司法的规定进行分配,10万元做法 定盈余公积金,10万元做法定公益金,这100万 元就一分为二了,其中有20万元叫盈余公积金 , 另外80万元不安排分配,叫未分配利润. （所有者权益100=盈余公积金20+未分配利润 80）第三讲怎样阅读资产负债表（中）第一步：总额观察拿到资产负债表以后,要看什么? 首先要考虑的就是观察总额的变化. 三个大项目:资产、负债、所有者权益。 资产=负债+所有者权益 资产是企业资源变化的一个结果，引起这种结果变 化的根本原因主要有两方面，就是负债的变化和所 有者权益的变化。 资产的增减变化量 =负债的增减变化量+所有者权益的增减变化量一、资产增加 2000年5月，由于扩大经营，A公司从银行借款100万元存入公司帐户。那么此 时A公司的资产增加了100万元，同时A公司的负债也增加了100万元。 2001年10月，公司的管理层认为市场形势很好，决定继续扩大投资，A公司的 投资者继续注入资金，往公司再注入100万元。此时A公司资产又增加100万 元，同时A公司的所有者权益也增加了100万元。 也就是说，当资产增加时，伴随的原因可能是负债在增加，或者是所有者权 益在增加。 二、资产减少 2002年8月，A公司借款已经到期，向银行还款100万元，那么公司的资产就会 减少100万元，同时公司的债务也就减少了100万元。2002年10月份，A公司高 层管理者认为现在的市场比较疲软，决定减少公司的投资，在工商局变更了 公司的注册资本，依法撤资100万元。此时，公司的资产会减少100万元，而 股东的财产权利也会减少100万元。 也就是说，当资产减少时，伴随的原因可能是负债在减少，或者是所有者权 益在减少。现实中的真实情况要复杂的多，当资产增加时，可能 负债在增加，而所有者权益在减少。 研究这三个数字的关系，就可以基本上把握企业在某 个经营时段中发生了哪些重大变化，也就可以摸清这 个企业财务发展变化的基本方向。一、资产负债率：检查企业的财务状况是否稳定，资产负债率=负债总额资产总额100%我国理想化的资产负债率是40%左右，上市公司略微偏高些，但一般也不会超过 50%。投资人考虑的是：投资收益率大于借款利息率，就不怕负债率高；反之，保持 较低负债率比较好。欧美国家理想化的负债率是60%；东南亚国家认为是80%。不同理念带来不同的结 果。东南亚金融危机，资产变现能力较差，无法偿还到期的债务，所以大批企业倒 闭。不同的经济发展阶段，负债率水平也不一样，经济景气时投资机会比较多，负债 率就可以高些。 二、流动比率=企业流动资产企业流动负债从财务上来讲，这个比值的理想值是2，即流动资产与流动负债应该保持2：1的 关系。如果大于2，通常认为这个企业的短期偿债能力比较强；如果小于2，通常认为 这个企业的短期偿债能力比较弱。这个指标可能会造成一种错觉，比如，流动资产中有大量残损霉变、呆滞积压的 商品等存货，或者是无法收回的应收账款，这种情况下