圜厘豳G r a s s r o o t s P r a c t i c e I 栏目编辑 ： 王伟 区块链在我国金融业的应用趋势 文 ll 中国人民银行成都分行营业管理部王超 l 我们对比特币去粗取精、去伪存真后，可以发现源自 =I 比特币底层概念的 “ 区 块链技术”将引领未来金融业 的发展 。 主要原理及理论意义 通俗讲，区块链就是将固定周期内的数据打包组成一个 区块，经过数字验签后，置于前一区块后 ，以此迭代连成一 条数据链 。区块链的目标是建立一个去中心化、去信任、数 据永久保存 、参与者共同维护的开放性系统。 实现这一目标 ，需要多项技术组合，其中分布式记账技 术是关键 。这项技术的原理虽然与分布式数据库同为多个节 点参与存储和处理数据 ，但数据并非以物理分块方式由各节 点承担不同程度的存储和处理任务 ，而是将数据复制至所有 节点并通过一致性算法确保所有节点具有相同数据，以便可 在任意节点上查询链上数据 ，使数据得到开放应用。同时规 定 “ 仅当取得半数以上节点的控制权后， 方可修改链上数据” 。 这种记账方式让区块链具有了意义。一是全网所有节点 拥有了相同的总账，实质是构建了一个对等型网络，即网络 中所有节点的地位平等、功效相 同，不存在中心节点等关键 节点。这样的网络不因节点功能失效而致瘫痪 ，增强了网络 的强壮性 ，另外数据交换采用 “ 点对点”的形式，节约了交 换成本 ，缩短了传输路径。二是有了全网总账的开放作为支 撑 ，很容易编程识别和约束伪造总账的欺骗行为，让总账的 真实可靠性不再依靠权威节点提供信用背书 ，而交由算法对 数据进行校验来保证 。三是在总账中留存时间戳和数字签名 ， 可以有效防止抵赖，实现对总账的追溯和跟踪。 我国研究近况 近两年 ，区块链一跃成为全球金融科技的焦点 ，各国政 府、银行企业、著名院校对区块链的研究如火如荼 ，研究组 织遍地开花。受国际区块链联盟 R3 、开源项目超级账本联盟 I 2 0 1 7 年6 月 的影响，我国自2 0 1 5年起也相继兴起一批区块链研究组织， 如中国区块链应用研究中心、中国区块链研究联盟 、中关村 区块链产业联盟、中国分布式总账基础协议联盟、首个获得 政府专项支持的中国区块链技术创新与应用联盟。区块链创 新企业不断涌现 ，万向集团还建立了区块链实验室。 区块链 已在国外金融支付 、医疗健康 、企业众筹、资产 交易 、身份识别等领域得到应用。我国区块链的应用成果主 要来 自金融领域。今年 ，人民银行推动的基于区块链的数字 票据交易平台测试成功。招商银行实现将区块链应用于全球 现金管理领域的跨境直联清算 、全球账户统一视图以及跨境 资金归集三大场景。兴业银行区块链防伪平台不久前上线运 行 ，解决了识别合同、凭证的真伪问题。邮储银行的资产托 管系统首次突破区块链在银行核心系统上的应用。蚂蚁金服 在公益慈善事业上利用区块链让所有人看到资金的流动过程， 增强了公益资金去向的信任保障 。 国内发展制约因素 虽然区块链在我国金融业发展迅速 ，但仍处于初级阶段， 一些矛盾依然突出，且在今后较长一段时期内难以解决 。 如前所述，区块链每次迭代的主要任务是信息广播和验 证。从网络安全上讲 ，广播极其耗费网络资源，如果黑客利 用广播进行大规模攻击 ，极其容易造成网络瘫痪。从验证安 全上讲，如果参与验证区块的节点较少，那么验证结论就难 具说服力 ，从而产生信任风险。为防止这两种风险 ，区块链 被设计为一方面让生成区块的周期窗口足够大 ，以确保节点 有足够时间完成区块验证 ，另一方面将区块大小限制在假设 网络遭到如 DDOS、恶意制造大量区块等攻击，但不足以 造成严重性破坏的数值以内。但这种设计牺牲了生成区块的 速度，导致单位时间内完成交易笔数非常少，难以满足大规 模交易的要求。比特币每 1 O分钟生成一个区块，区块大小 1 MB，每秒仅能完成 7笔交易。 为确保区块链的一致性 ，各节点必须拥有全网的总账。 然而总账占有的空间会随着交易笔数的增多而增长，无限增 长的总账空间既对有N I 9 网络带宽、节点存储和数据运维能 力提出了巨大挑战 ，又给用户使用带来不便 。试想，让用户 花上数十分钟甚至更久的时间下载几十 GB的总账，会是怎 样一种心情 。 区块链采用的非对称加密算法不排除在未来强大的运算 能力下被破解的潜在危险，基于仅当控制半数以上节点才能 控制全网的协议也有可能被黑客攻破，结构上的缺陷也在以 太坊自治组织 T h e DAO、B i t f i n e x盗窃案中有所暴露，软硬 分叉、如何与当前金融体系高效融合等问题也不容忽视。 我国应用缺少政策监管层面的规则和标准，诸多金融机 构因并未看清区块链的方向而保持观望。对于区块链风险 ， 防范设施未能跟上，特别是道德风险 “ 防火墙 ”尚未筑牢 。 我国政府应尽快建立区块链监管体系，为其良 生 发展提供基 础保障。 金融业应用前景 本文依次从当前备受关注的区块链在我国数字货币、支 付结算、征信管理、产权服务、智能合约等方面的应用，加 以分析和展望。 2 0 1 6年中国人民银行数字货币研讨会宣布争取早 日推 出央行发行的数字货币。但周小川行长也指出，区块链占用 资源多，应对不了现在的交易规模，故作为可选技术，未来 能不能解决，还要看。由此可见，区块链作为官方数字货币 的技术组成，还需进一步深入研究和设计。 我们正在使用的支付系统架构是一种基于中心节点的分 层多级体系。这种架构的弊端在于因层级关系衍生出的支付 中介机构较多， 导致支付的合规控制成本高、 流程长、 效率低 ， 尤其在 “ 跨界”支付时，问题更加突出。区块链具有对等网 络的天然优势。运用 “ 去中心化”的理念改造传统支付架构 ， 使支付过程不再经过任何支付机构，直接在用户之间完成 ， 从根本上消除传统支付架构存在的弊端 。除此之外 ，区块链 通过共享客户信息和交易数据，提高支付过程的透明度，实 现交易全过程可查和溯源 ，这对于强化支付安全保障、打击 金融犯罪 、助力普惠金融发展等具有十分重要的作用。毋庸 置疑，区块链对传统支付体系理念形成了巨大冲击。但基于 区块链的研究现状和当前弊端、传统支付体系的牢固地位以 圜凰基盟 G r a s s r o o t s P r a c t i c e 及维护金融稳定等方面因素看 ，这种冲击还仅体现为两种支 付模式在理论和思想层面上的矛盾，尚未产生实质性效应。 将区块链应用于跨境支付业务，具有现实意义。一是相 比国内支付 ，跨境支付的交易量较小 ，这种小规模交易场景 适合区块链应用，这一点已在招行实践中得到验证。二是可 以大幅缩短跨境支付交易完成时间、解决中间机构收取高昂 手续费导致支付成本居高不下的问题 。三是更加安全、快捷 的支付有利于提高我国企业在国际贸易中的竞争能力，也有 利于我国 “ 一带路”建设。 人民银行建设的征信体系是我国信用体系的重要基础设 施。要更好更快地推进完善征信体系建设，需要解决征信机 构间互信的问题，降低公信机构的授信压力，大幅降低管理 成本。就技术层面讲 ，这个问题可通过区块链解决 。主体思 路是 ： 金融机构将客户的征信记录由上传人民银行征信系统 改为加密后写入区块链，放贷机构也不再从征信系统查询而 是直接读取区块链获得客户信用情况，授信发放贷款 。 确定权益、实现权益、维护权益是金融领域中产权服务 的重要内容。但长期以来存在确权耗时长、用权变现难、维 权效率低等难题 ，制约了产权服务的发展。如果将产权服务 与区块链相结合 ，从确权、用权、维权三个环节入手 ，对各 环节产生的交易进行数字化确权并写入区块链 ，形成可信和 透明的证明材料，使三个环节提供的产权服务通过区块链建 立通畅的共享渠道，破解确权、用权 、维权阶段因衔接不到 位而产生的一系列难题，切实提高产权服务质量。 不难理解 ，如果将程序代码代替传统交易信息写入区块 链，并设置 自动执行代码的触发条件 ，区块链便具备了可编 程的能力，进而被命令做出我们预设的动作。这正是智能合 约一种能自动执行各方约定事项的合约的实现原理。这 是区块链未来应用的一条分支 ，未来必将在合约管理领域掀 起一场革命。但如果在 “ 区块链数据高度透明而难以有效隐 藏机密信息”B ,0 1司题上未取得重大突破，智能合约将容易导 致重要事项泄密，造成合约各方严重损失。 区块链在我国金融业的应用尚不成熟 ，但有广阔的应用 前景。对于这种可能引发新一轮科技革命和产业革命的信息 技术，应当从国家层面大力推进研究，加快出台政策和标准 ， 组织技术攻关和宏观指导。金融机构要持续深化研究成果 ， 注重专业化人才培养，探索将区块链技术在更为贴近的相关 业务领域进行实践验证。四 拿 b屯 出 I 刀