RONGKE INVESTMENT MANAGEMENT CO., LTD上海融客投资管理有限公司www.rongke.com融客月报私募股权投资市场www.rongke.com融客投资 融客中国21. 私募股权投资市场概况2. 影响私募股权投资市场的因素3. 下月市场展望4. 公司现有备选项目目 录3BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.com2010年12月概况本月由原金地上海总经理赵汉忠、复星集团董事长郭广昌和易居中国董事局主席周忻发起的星浩基金首期,规模为60亿元人民币, 基金用于支持现代服务业和中小企业创业成长。募集 2010年12月，中国市场共披 露15支新募集基金，涉及金 额达261.48亿元人民币，同 比增加5.03%，环比减少了 17.58%。投资 2010年12月，已披露54家公司获得投资，披露金额 102.05亿元人民币，环比增 加10.76%。其中23家获得风 险投资，已披露金额12.82亿 元，占比12.56%；20家获得私募股权投资已披露金额 68.13亿元，占比66.76%；10 家获得战略投资，金额21.1亿 元，占比20.68%。退出 2010年12月，中国境内共有 52家机构成功上市。已披露 成功募集资金781.35亿元人 民币，环比增加27.15%。4BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.com上海产权交易所12月部分项目挂牌情况挂牌日期出让人 转让标的名称挂牌价格 （万元）2010-12-08上海城投资产经营有限公司 上海宝鼎投资股份有限公司19.1480%股权(1387.2604万股) 17,099.00 2010-12-09上海市城市建设投资开发总公司 上海上实（集团）有限公司 上海国有资产经营有限公司 上海浦东滨江开发建设投资有限公司 上海环江投资发展有限公司42%股权 10,343.36 2010-12-10湖南有色置业发展有限公司 长沙广悦置业有限公司39%股权 29,009.002010-12-13南光（上海）投资有限公司 中国石油宁夏化工厂 上海中国石化大厦置业发展有限公司100%股权 23,637.772010-12-13中信信托有限责任公司 上海中信轮船有限公司100%股权 12,027.082010-12-15上海城投置地（集团）有限公司 上海城投悦城置业有限公司30%股权 101,432.282010-12-16上海航天汽车机电股份有限公司 国泰君安证券股份有限公司 0.3692%股权（1,734.89万股）19,882.552010-12-17中华企业股份有限公司 上海中星（集团）有限公司 申银万国证券股份有限公司0.3481%股权（2,337.4841万股） 13,557.412010-12-27北京兵工财金培训中心有限公司 兵器财务有限责任公司 北京北方远景房地产开发有限公司 深圳市嘉德轩投资发展有限公司 深圳市嘉柏电子系统工程有限公司 深圳市鑫润投资有限公司100%股权 61,400.005BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.com北京产权交易所12月部分项目挂牌情况挂牌日期 出让人 转让标的名称 挂牌价格(万元)2010-12-16北京海开房地产集团公司北京海淀科技园建设股份有限公司12600万股股权（ 21%股权）31,134.252010-12-16北京首联商业集团有限公司 北京京超商业有限公司86%股权25,932.452010-12-16 首都机场集团公司 中国民族证券有限责任公司61.25%股权160,000.002010-12-21中国电子信息产业集团有限公司北京长城高腾信息产品有限公司65%股权10,802.352010-12-23 南光恒丰置业有限公司山西光信实业有限公司50%股权37,000.002010-12-23 深圳京凯怡实业有限责任公司 深圳市森森海实业有限公司55%股权62,300.002010-12-27 中关村高科技产业促进中心北京中关村国际孵化器有限公司73.65%股权19,858.822010-12-30北京一轻控股有限责任公司 北京百事可乐饮料有限公司15%股权7,300.00受到针对房地产行业的宏观政策影响，房地产开发行业正面临一轮洗牌，房地产挂牌项目明显增多。6BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.comVC&PE投资情况（一）日期投资资方被投资资方投资资金额额行业业2010-12-06美国光速/IDG优优众网1100万美元电电子商务务2010-12-02Tenaya Venture Norwest Venture 金沙江拉手网5000万美元电电子商务务2010-12-02湘江投资资港海建设设1亿亿元物流2010-12-02华华平中部大观观地产产两商贸贸物流项项 目2亿亿美元物流2010-12-03老虎基金梦芭莎6000万美元电电子商务务2010-12-06Infinity九派制药药5000万元医药药制造2010-12-06光速创创投 德同资资本中职职北方1500万美元教育培训训2010-12-06光速 IDG优优众网1100万美元电电子商务务2010-12-06金科国际际久游网1500万美元网络络游戏戏2010-12-08华谊华谊兄弟华谊华谊巨人7000万元网络络游戏戏7BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.comVC&PE投资情况（二）日期投资资方被投资资方投资资金额额行业业2010-12-09金沙江 北极光 IDG易美芯光5000万美元光电电科技2010-12-09国际际金融公司（IFC） 金沙江创创投 海益得投资资晶能光电电5550万美元光电电科技2010-12-09Infinity MC Capital巨元瀚洋1430万美元机械设备设备2010-12-09新浪9158聚乐乐网3000万元网络视频络视频2010-12-15山东东高新投胜胜达科技2430万元制造2010-12-15DCM绿绿盒子1.2亿亿元电电子商务务2010-12-15雅戈尔凌云股份1.47亿亿元制造2010-12-15雅戈尔金种子酒9612万元食品饮饮料2010-12-17云锋锋基金印象创创意5000万美元影视视制作2010-12-20冀中能源厦门门航空14.6亿亿元航空8BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.comVC&PE投资情况（三）日期投资资方被投资资方投资资金额额行业业2010-12-21招商局中国基金第一财经财经1.2亿亿元传传媒2010-12-23N/A京东东5亿亿美元电电子商务务2010-12-24 山东东高新投福瑞达生物2140万元生物科技2010-12-25挚挚信资资本亲亲和源1亿亿元医疗疗健康2010-12-25博瑞传传播锐锐易通700万元网络络游戏戏2010-12-27山东东高新投双轮轮股份4980万元电电子商务务2010-12-28江苏苏广电电局激动动网2亿亿元传传媒本月大量网络概念公司受到VC/PE投资，优酷、当当等网络概念股在美国的成功上市，将更有利于网络概念公司进行私募融资。9BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.coml 拉手网是一家基于美国的groupon和foursquare两种模式于一体的团购类网站。该网站推出One day One deal（一天一卖）的模式，即每天只推出一款精品消费、在限定时间内凑够最低人数就能享受到超低的团购 价。 l 梦芭莎创立于2006年12月,总部设在广州，目前已在上海、北京设立分公司，员工近200人。中国领先的内 衣品牌直销服务公司。梦芭莎致力于打造中国及全球领先的女性内衣直销品牌，努力实践“让每一位中国女 性更加美丽自信”的梦想。 l 河北九派制药有限公司坐落于石家庄经济技术开发区，前身是河北省药物研究所实验药厂，始建于1988年，合并成立于2005年3月31日，隶属于河北九派实业集团有限公司，是一家以科研开发和生产经营原料药及制 剂、化工品、医药中间体为主的现代化高科技制药企业。l 北方汽车专修学校成立于1995年，已累计向全国输送专业汽修人才近25万人，已在石家庄、郑州、沈阳、 济南、西安、合肥、成都、广州、苏州等地开设十所学校，开设了汽车电工、汽车电喷、汽车机修、高档机 修、汽车电子等专业，专职教师团队近2000人，是目前国内唯一的系统化培训汽修人才的专业民办学校。l 易美芯光是一家以HBLED封装为主体，并具有高亮度芯片和应用产品研发制造能力的外资高新技术企业。 公司由一批从美国归来的有着丰富经验的业界专家和高素质专业管理人才创建，致力于高质量与高可靠性LED 产品的研发生产。公司的SMD-LED产品适合于不同尺寸液晶显示背光源的应用要求。l “绿盒子” 是一家集设计、开发、生产、销售于一体的童装公司，2008年底介入电子商务，2009年销售额突破2000万元，2010年销售额有望突破1亿元。目前，“绿盒子”是淘宝网上销量第一的童装品牌。 VC&PE投资情况（四）www.rongke.com融客投资 融客中国101. 私募股权投资市场概况2. 影响私募股权投资市场的因素3. 下月市场展望4. 公司现有备选项目目 录11BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.com宏观数据走向11月份CPI同比上涨5.1%，创28个月新高，PPI回升至6.1%，物价上涨压力在加大，宏观 调控压力也在加大。5.10%6.10%12BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.com市场概况本月上证指数窄幅震荡，最高上摸2939点，最低下探至2721点，收于2808点，微幅下 跌了0.43%，成交量明显萎缩，市场观望气氛浓重。13BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.comIPO情况（一）上市日期公司名称上市地所处处行业业发发行价格募集资资金上市首日表现现2010-12-01中国黄金国际际港交所资资源44.68港元23.98亿亿港元-4.32%2010-12-01大明国际际港交所制造业业2.1港元5.25亿亿港元0.952 %2010-12-03达华华智能深交所电电子信息26元7.80亿亿元65.46%2010-12-03蓝蓝丰生化深交所农药农药化肥43.20元8.21亿亿元43.49%2010-12-03宝馨科技深交所制造23.00元3.91亿亿元123.04%2010-12-03金字火腿深交所食品34元6.29亿亿元83.47%2010-12-03十方控股港交所广告3.03港元5.54亿亿港元-12.54%2010-12-06大连连港上交所物流3.8元15.92亿亿元37.89%2010-12-07江苏旷苏旷达深交所制造20.10元10.05亿亿元15.67%2010-12-07泰亚亚股份深交所服装鞋帽20元4.42亿亿元19.95%2010-12-07科士达深交所制造32.50元9.43亿亿元32.28%2010-12-07银银河电电子深交所电电子信息36.80元6.48亿亿元41.09%14BEST CLIENTS BEST SERVICEwww.rongke.comIPO情况（二）发发行日期公司名称上市地所处处行业业发发行价格募集资资金上市首日表现现2010-12-08当当网纽纽交所电电子商务务16美元2.72亿亿美元87.00%2010-12-08优优酷网纽纽交所网络视频络视频12.8美元2.03亿亿美元161.00%2010-12-09星河生物创业创业板生物科技36元6.12亿亿元31.11%2010-12-09宋城股份创业创业板文化传传播53元22.26亿亿元21.67%2010-12-09南方泵业泵业创业创业板制造37.80元7.56亿亿元10.89%2