趋势买卖点要领陈海廷 2010 7-14 跳空高开：指开盘价超过了昨日最高价的现象。上升趋势买票轻易获利，顶 部买入好比虎口拔牙，下跌趋势买入难有生还。 一招定乾坤： K 线、成交量、 MACD 、以及 KDJ 四个指标在同一天只要有三 个指标发生金叉后市都会有一段上涨行情。 K 线（5 日、10 日、20 日、30 日三根平均线）成交量（ 5 日，10 日均量） MACD （12、26、9 为准）当 DIF(白线)向上交叉于 MACD （黄线） ，第一根 红柱线出现在 0 轴线以上时。 KDJ 参数（ 999）K 线 D 线 J 线出现三线交叉时。最佳卖点“一式见分晓”激进型： MACD 红色柱子比前一天的长就放心持有，变短时再配合KDJ 分 时图是否在相对的高位，如果在就先出1/2 或 1/3，等待在拉升一次， MACD 还 会放长，等再一次比前一日缩短就全部抛出。 稳健型：DIF 趋势线向上延伸，还是向下延伸，一旦向上延伸或向下延伸就 代表一段行情的开始或结束。所有的图形在相对的顶部都有一根跌幅超过3%的大阴线。选股要看季、观月、定周、择日K 值在 20 左右“短线买进”，K 值在 80 左右“短线卖出” K 值一底比一底 高在 50 以下由下往上连续两次交叉D 值，涨幅较大。 K 值在 50 以上一顶比一顶低时跌幅较大。K 值在 20 以下是超卖区， 短线容 易反弹， J值大于 100时股价形成顶部 J值小于 0 时股价形成底部进出点位计算公式A 今日最高价B 今日最低价C 开盘价D 收盘价E=常数 = （A+B+C+2D）/5 F 次日开盘价 1预测次日上升突破点公式=E+（A-B ） 2预测次日上升阻力位公式=2E-B 3预测次日下跌支撑位公式=2E-A 4预测下跌反转点价位公式=E-(A-B) 5预测次日心理价位公式 =（E+1+2+3+4）/2 6预测次日应收盘价位公式=（5+F）/2 （1）次日上升突破价位 明日股价最高价位超过此价位，则有上升行情， 可当日买入， 或观察几日逢 低吸入。前题：成交量超过前一天的一倍，收阳线，前期横盘或者上扬收益在 10%-30% （2）次日阻力位 如果明天此股价位运行到此价位可短线抛出，可在当天最高价卖出。 前题： 成交量基本稳定，明日此股在此价位形成阻力， 没有上升到次日上升的突破价位， 如果此阻力今日不断上移，可先不考虑卖出。（3）次日下跌支撑位 如果明日此股价下跌到此价位可以考虑买入。前题：成交量变化不大， 股价 运行平稳。 注意：此支撑连续三日下移先考虑不买入，可能会更低。 （5）次日开盘心理价位 参照： 20081.12.3深市大盘， 2007.7.20沪市大盘。怎样判断主力锁定筹码建仓至尾声（1）很小成交量就能拉出长阳或封涨停。 （2）K 线走势我行我素完全不理会大盘走势走出独立行情。 （3）K 线走势起伏不定而分时走势图剧烈震荡，成交量极度萎靡。 （4）遇到利空消息股价不跌反涨，当天虽有小幅的无量回调，但第二天迅速 恢复到原有的位置 1量增价长 -底部放量股价持续上涨 2量减价跌 -高位缩量股价持续下跌 3量增价跌 -高位放量股价持续下跌 4量减价涨 -股价面临调整 上升趋势形成后相对的顶部放量表示股价股指后市要震荡上行，下跌趋势中 相对的顶部放量表明后市股价股指要震荡下跌，无量涨停不是顶部无量跌停不是 底部，当日股价刚近期巨量第二天反转反转相向较多见，反转向下较少见。 （1） 量增价涨 -转阳信号 （2） 量减价升 -继续持有 （3） 量平价升 -持续买入 （4） 量减价升 -继续持有 （5） 量减价平 -警戒信号 （6） 量减价跌 -卖出信号 （7） 量平价跌 -继续卖出 （8） 量增价跌 -弃卖观望五种有效量价组合模型（1）横盘潜伏底 经过大跌以后，在底部横盘，成交量低迷，呈散兵坑形状如：98 年 8 月 18 600722 （2）间歇放量型 股价走出箱底，成交量上涨时放量几天，当天突破点时，必须连续放量， 如 600058，99 年 10月就在沸点震荡， 2000 年 1 月突破沸点。 （3）W 底型 K 线在底部呈 W 型，成交量二次放量形态，是庄家建完仓洗盘的反应如： 000583，99 年 5 月 19 号之前，在沸点下作W 型 （4）N 型 股价在突破沸点线后回落整理，但沸点线有支撑，如：2000 年 1 月 4 日 000917 （5）回落支撑型 股价从高位跌落到沸点线处，跌幅在上一波涨幅的50%以上获支撑后沿着 沸点线缓缓上行，拉升时有量放出，99 年 10月中旬 000540遇支撑后上冲。，投资心理学人来纪律性的周期特性：科学研究发现个体生理周期为23 天，情绪周期为 二十八天，智力周期为三十三天，真好与大盘的短周期十分吻合。 稳固基础理论， 强调股票内在价值， 注重研究上市公司的个体差异。对于如 何判个股票的内在价值，该理论提出了四条依据： 1成长性预期 通过对企业以往的报表分析和相关信息的分析，并对该企业未来发展前景进 行预测，如果若干年该企业利润增长率高，则该股成长性好、内在价值高。 2投资收益预期 股票投资出差价收益外， 上市公司每年分红和送配股报酬多寡也是投资考虑 的因素，如期收益优则内在价值优。 3风险程度预期 投资也应规避高风险， 对各种风险因素等综合分析， 是衡量股票内在价值的 依据。 4利率水平预期 股票对利率变化很敏感，利率下调，则股价坚挺，反之股价下调。把握利率 变化情况，也是判别股价短期内是否坚挺的标志。 稳固基础理论， 强调股票内在价值时进行证券投资的重要依据，提高衡量股 票优劣的四要素， 试图从理论上阐明股价形成的内因，为长期稳健投资者所 推崇。但事实上， 股票的内在价值和市场价格两者是有差距的，运用这些理 论进行实际操作收益也不是十分显著。但是当熊市来临或者长期准备长期投 资时，这一理论的优越性就开始显现，因为成长性好的绩优股票抗跌性强， 长期下来收益不菲。涨跌停板的奥妙（1） 高开守不住的涨停板 涨停板守了不到十分钟， 时间非常短。 打开涨停股价迅速下跌， 显示抛压很重，紧接着股价一波一波的震荡低走，收市时一绿盘报收。奥秘：涨停是要引起人的注意，守不住涨停是要吓你出来，在低位肯定是骗筹， 在高位需要具体分析。 （2） 天一有缝 如果把全天同时线比喻成天衣无缝的话，那么中途瞬间打开又即刻封死涨停板可称之为天一有缝。奥秘：虽然大盘大跌产生了很大的抛压，但是主力有心继续拉高，天一有缝是中途泄压的表现，由于开缝是异常放量， 加之涨幅过大，后市能涨多高要看主力的实力和意愿，滞涨是判断股价 转向的重要依据。天一开长缝，超出借机换手的范畴，他是庄家看风头 不对主动杀跌的表现。 （3） 涨停大阴线 涨停大阴线是指涨停开盘日K 线形成了 。江恩的二十一条买卖法则：1每次买卖，损失不应该超过资金的十分之一。2永远都设好止损点，减少买卖出错时可能造成的损失。3永远不过量买卖。4永远不让所持仓位转赢为亏。5永不逆势而为，市场不明宁可退市观望。6有怀疑就平仓离场，犹豫不决时不要入市。7只在活跃的市场中买卖，买卖清淡中不要买卖。8永不设定目标价位出入市， 避免限价出入市， 而只服从市场走势。9如无适当理由，不将所持仓位平盘，可用止赚位保障所得利润。10 在市场连战皆捷后，可提取部分利润，已被即时之用。11 买股票切忌指望分红分息。 （赚市场差价第一）12 买卖遭损失时切忌赌徒式加码，以谋求摊低成本。13 不要因为不耐烦而入市，也不要因为不耐烦而平仓。14 肯输不肯赢切戒，赔多少赚多少买卖不要做。15 入市时落下止损位不宜胡乱取消。16 做多错多入市要等待机会，不宜买卖太密。17 做多做空自如，不宜只做单边。18 不要因为价格太低而吸纳，也不要因为价格太高而沽空。19 永不对冲。20 尽量避免在不适当的高金字塔加码。21 如无适当理由尽量避免所持股票的策略。进二退一开闸放水第一、 长阳重炮。在低位温和放量之后出现了一根带量长阳( 或涨停)，同时成交量为上叉阳量托，马上直扑追涨。第二、吞并反转。第一个交易日长阴(或跌停 ) ，第二个交易日涨停，包容第一个交易日长阴， 可以在第二个交易日涨停的刹那追涨买进。第三、攻击迫线。第一个交易日涨停板， 第二个交易日先上后下，收长上影 (7%以上) 十字线(阴阳均可 )，成交量放大， 往往第三个交易日会用长阳吃掉第二个交易日上影线。投资者可以在第二个交易日形态确立后追涨买进，必有厚报。第四、牛熊不败。个股依托底部形态(V 型、W型、圆弧底 )，向上冲击大均线，即年线，若涨停突破，直接在涨停板追涨买入，牛熊不败，是必胜的 K线形态。第五、三外有三。一轮中级以上行情，通常会有连续三个涨停板的个股，成为龙头，投资者可在第三个涨停附近追涨买入，后势还有15% 以上升幅，是短线高手必胜的招数。无照辨别洗盘伎俩近日，A股市场节节攀升，小牛市的氛围渐渐浓厚，无数小散们都期盼着能借助这波行情“多收个三五斗”。不过市场是残酷的， 在看似欣欣向荣的盘面下， 主力往往会凭借资金实力短期内低买高卖，对个股反复“洗盘”， 用看似恐怖的技术图形将散户震出，使其在主升浪来临前早早交出筹码。普通小散该怎样辨别主力的“险恶用心”，从而守住牛股斩获收益呢？第一招：“量堆”宜分批逢低买入当个股在底部出现“量堆”时，一般来说是有实力资金介入。 尽管短期内股价波澜不惊， 但拉升只是时间问题。 “量堆”表现为成交量在持续低迷后突然出现连续放大形态。一般个股在底部出现放量后股价会随之上升， 缩量时股价会适量调整。 “量堆”的调整没有固定的时间和模式， 少则十几天，多则几个月，投资者可以分批逢低买入，只要买进的理由没有被证明是错误的，那就耐心等待吧。第二招：灵活掌控影线试盘影线是观察阻力和支撑力度的工具之一，不过也经常被大资金操纵。上影线长的个股不一定面临巨大抛压，下影线长的也不一定就有很大支撑。试盘是上影线的一种成因。 主力在拉新高或冲阻力位时都可能试盘，以试探上方的抛压大小。如果上影线长，但是成交量并没有放大，同时股价始终在某个区域内收带上影线的K线，那么主力试盘的可能性就很大。 震仓也是上影线的成因， 特别是对刚启动不久的个股，主力可能用上影线将不坚定的持股者吓出局。第三招：成交量辨识最有效尽管图形被资金操纵的可能性较大，但成交量却很难伪装， 因此根据成交量辨识洗盘很重要。 如果伴随着股价破位下行， 成交量从放大到越跌越缩小， 甚至可能创出阶段性地量或极小量，那么洗盘的可能性很大。如果是变盘，那么在股价出现滞涨现象时成交量较大，而且在股价转入下跌走势后，成交量依然不见明显缩小。第四招：上升三角形宜波段操作上升三角形是由于股价每次上升到一定价位即遭遇抛压，意图将筹码从散户的手中洗掉， 主力则在一定的低位将其接住而形成的。在这种情况下，股价不用跌到上次低点就开始反弹， 因此低点不断提高。值得注意的是， 上升三角形的上涨高点基本水平，而伴随着低点的不断提高，浮动筹码越来越少，成交量会不断萎缩，在向上突破压力线时需有回抽确认。 投资者可以适当波段操作， 以短暂做空顺应主力洗盘的要求。第五招： W底、头肩底震荡洗盘要确认 W底突破，一则需要在上扬时突破颈线，二是在第二个底部右侧的量需要超过第一个底部左侧的量。头肩底图形中价格一旦升穿阻力线（颈线），则出现较大升幅。在价格再次回落至颈线支持位后，才会大幅拉升。投资者可在价格向上穿破颈线后，把握时机介入，若未能跟进则在回试颈线支持位时买入。这两种形态的波动幅度较箱形整理更大，主力会以较深的跌幅将散户“逼入绝境”。第六、喜鹊闹梅。是指在涨停板前导下连续三日收出小阴或小阳强势整理形态，好似树上三只喜鹊闹梅， 喻示冬天的过去春天的来临，在形态确认之后买进，后市会快速上涨。第七、切割线。指在平台整理的末端，股价先向下猛的一沉，并有击破 10 日均线的动作，之后用中阳穿越平台，投资者可以直接追涨。第八、故地重游。个股经