1,资产评估学,2,现实生活中的资产评估： 1、农村集贸市场中的马市； 2、旧汽车交易市场； 3、银行抵押贷款； 4、企业股份制上市等。,3,第一章 资产评估的基本概念,1.1 资产评估的含义及发展 1.2 资产评估的特点 1.3 资产评估的目的1.4 资产评估的主体与客体1.5 资产评估与会计、审计的关系,4,1.1 资产评估 的含义及其发展,5,资产评估作为一种自发的专业服务活动,可以追溯到几百年以前。而作为一种有组织、有理论指导的专业服务活动则起始于19世纪中后期。20世纪40年代以后在世界各国得到较大发展。20世纪70年代以来,世界各国的资产评估活动开始趋于规范化和国际化。1993年12月,中国资产评估协会正式成立,它表明中国资产评估行业已逐步从政府直接管理向行业自律管理过渡,评估对象也由国有资产向各类所有制性质的资产扩展。,1.1.1 资产评估的发展,6,我国资产评估行业的中国特色主要体现在以下几方面：第一,我国正处在经济转轨时期,政府在资产评估行业发展中发挥着重要作用。2001年12月31日，国务院转发了财政部改革国有资产评估管理办法的文件，从2002年起，国有资产评估取消了立项确认制代以核准制和备案制，这标志着我国资产评估在项目管理上又前进了一大步。,7,第二，中国资产评估是以企业价值评估为主，资产评估所需要参数种类繁多。第三，中国资产评估从业人员中的大部分没有受过资产评估系统教育，资产评估理论基础相对薄弱，资产评估从业人员总体素质有待提高。,8,1.1.2 资产评估的含义,资产评估是市场经济的产物,其业务涉及产权转让、企业重组、破产清算、资产抵押、资产纳税等经济行为。经过长期的发展,资产评估已成为在现代市场经济中发挥基础性作用的专业服务行业之一。该行业的从业人员,应准确把握资产评估定义和与之相关的若干概念和术语。,9,1）资产所谓资产，是指特定权利主体拥有或控制的，能以货币计量的，能够给经济主体带来经济利益的经济资源。资产具有以下基本特征：(1)资产必须是经济主体拥有或者控制的。,10,(2)资产必须能以货币计量。也就是说资产价值能够运用货币进行计量，否则就不能作为资产确认。(3)资产是能够给经济主体带来经济利益的资源，即可望给经济主体带来现金流入的资源。,11,作为资产评估客体的资产，存在形式是多种多样的，为了科学地进行资产评估，可对资产进行适当的分类：(1)按资产存在形态分类，可以分为有形资产和无形资产。(2)按资产是否具有综合获利能力分类，可以分为单项资产和整体资产。 (3)按资产能否独立存在分类，可以分为可确指的资产和不可确指的资产。(4)按资产在生产经营过程中的作用分类,可以分为经营性资产和非经营性资产。,12,2)评估评估是指专业人士(专家)根据所掌握的数据资料,对资产价值进行定性、定量的说明和评价过程。评估实际上是对影响资产价值的因素及其变化规律进行的专业分析,这种分析一是要尽可能搜集与评估相关的各种信息,做到持之有据；二是要求评估人员坚持实事求是的认识路线,具有去粗取精、去伪存真的分析能力,能做到言之有理；三是评估人员和评估机构应对其作出的专业判断承担相应的责任。,13,3)价格和价值价格是指在特定的交易行为中,特定的买方或卖方对商品或服务的交换价值的认可,以及提供或支付的货币数额。价格是一个历史数据或事实,是特定的交易行为中特定买方和卖方对商品或服务实际支付或收到的货币数额。价值是一个交换价值范畴,它反映了可供交易的商品、服务与其买方、卖方之间的货币数量关系。资产评估中的价值不是一个历史数据或事实,它只是专业人士根据特定的价值定义在特定时间内对商品、服务价值的估计。,14,4)资产评估资产评估是指专业评估机构和人员，按照国家法律、法规和资产评估准则，根据特定目的，遵循客观评估原则，依照相关程序，选择适当的价值类型，运用科学方法，对资产的现时价值进行分析、估算并发表专业意见的行为和过程。 核心：对资产在某一时点的价值进行估算。评估要素：一是评估主体, 二是评估客体,三是评估依据,四是评估目的，五是评估原则,六是评估程序，七是评估价值类型，八是评估方法，九是评估假设，十是评估基准日。,评估基准日,15,1.2 资产评估的特点,16,1.2.1 资产评估的特点,1、现实性只能评估某一时点的资产价值； （1）反映现状完全以现实存在为依据； （2）以现实为基础反映未来； （3）强调客观存在。 2、市场性 （1）评估过程：评估要素源于市场； （2）评估结果：评估结论的有效性要接受市场检验。,评估基准日,17,3、预测性：预测资产在未来能够带来的经济利益； 4、公正性： 评估准则公允技术保证； 评估主体独立组织保证。 5、咨询性：评估结果仅供当事人参考。,18,1.2.2 资产评估的功能,1)评价及评值功能基本功能资产评估的评价和评值功能是指资产评估具有评定估算资产价值的内在功效和能力,它包括了对资产的性质和价值量的评价和估计。,19,2)管理的功能资产评估的管理功能是指在以公有制为基础的社会主义市场经济初级阶段中,国家赋予资产评估具有了管理的特殊功能。3)公证的功能它是指资产业务、评估对象和评估报告的使用者的特殊性要求资产评估发挥的公证作用的职能。,20,1.3 资产评估目的,21,1.3.1 资产评估一般目的,资产评估一般目的或称资产评估的基本目标是由资产评估的性质及其基本功能决定的。资产评估所要实现的一般目的只能是资产在评估时点的公允价值。,22,1.3.2 资产评估特定目的,(1)资产转让。资产转让是指资产拥有单位有偿转让其拥有的资产，通常是指转让非整体性资产的经济行为。,23,(2)企业兼并。企业兼并是指一个企业以承担债务、购买等形式有偿接收其他企业的产权，使被兼并方丧失法人资格或改变法人实体的经济行为。(3)企业出售。企业出售是指独立核算的企业或企业内部的分厂、车间及其他整体资产产权出售行为。,24,(4)企业联营。企业联营是指国内企业、单位之间以固定资产、流动资产、无形资产及其他资产投入组成各种形式的联合经营实体的行为。(5)股份经营。股份经营是指资产占有单位实行股份制经营方式的行为，包括法人持股、内部职工持股、向社会发行不上市股票和上市股票。,25,(6)中外合资、合作。中外合资、合作是指我国的企业和其他经济组织与外国企业和其他经济组织或个人在我国境内举办合资或合作经营企业的行为。(7)企业清算。包括破产清算、终止清算和结业清算。,26,(8)抵押。抵押是指资产占有单位，以本单位的资产作为物质保证进行抵押而获得贷款的经济行为。(9)担保。这里的担保是指狭义上的担保行为，即指资产占有单位，以本企业的资产为其他单位的经济行为担保，并承担连带责任的行为。,27,(10)企业租赁。企业租赁是指资产占有单位在一定期限内，以收取租金的形式，将企业全部或部分资产的经营使用权转让给其他经营使用者的行为。(11)债务重组。债务重组是指债权人按照其与债务人达成的协议或法院的裁决同意债务人修改债务条件的事项。,28,1.4 资产评估的主体 与客体,29,1.4.1 资产评估主体及其类型,资产评估主体是指具体从事资产评估工作的评估人员及其由评估人员组成的评估机构。我国的资产评估主体大致可以从以下两个方面分类。第一是从评估主体的执业范围的角度划分,包括专营资产评估机构,专项资产评估机构和兼营性资产评估机构三种类型。,30,(1)专营资产评估机构大都是专门从事资产评估,而不从事其他中介业务的资产评估事务所或资产评估公司。(2)专项资产评估机构大都是专门从事某一类或某一种资产的评估机构。(3)兼营性资产评估机构是指那些开展多种中介服务活动的会计师事务所、审计师事务所、财务咨询公司等。,31,第二是资产评估主体的企业组织形式的角度划分,大致可包括合伙制资产评估机构和有限责任制资产评估机构。(1)合伙制的资产评估机构,由发起人共同出资设立,共同经营,对合伙债务承担无限连带责任。(2)有限责任制的资产评估机构,由发起人共同出资设立,评估机构以其全部财产对其债务承担责任。,32,1.4.2 注册资产评估师制度及资产评估机构执业资格制度,33,1)注册资产评估师制度简单地讲,我国的注册资产评估师制度大致由注册资产评估师资格考试制度、注册资产评估师注册制度、注册资产评估师执业管理制度,以及注册资产评估师后续教育制度组成。注册资产评估师考试制度是指凡欲取得注册资产评估师资格的人,必须参加注册资产评估师执业资格全国统一考试。,34,注册资产评估师执业管理制度主要由注册资产评估师执业技术规范和职业道德规范组成。注册资产评估师后续教育制度是指已经注册取得了注册资产评估师执业资格并正在执业的注册资产评估师必须接受重新学习和教育的制度。2)资产评估机构执业资格制度,35,1.4.3 资产评估师 职业道德规范,36,1)资产评估师的职业品格(1)职业理想是资产评估师对资产评估工作的一种总体认识(2)职业态度就是资产评估师的工作态度(3)职业荣誉是指资产评估师在执业过程中形成的职业形象,37,2)资产评估师的职业标准和要求资产评估师的职业标准和要求主要包括资产评估师遵纪守法的要求、坚持独立、客观公正和专业性执业原则的要求、坚持胜任能力的要求,以及承担责任的要求。,38,1.4.4 中国注册资产 评估师职业法律规范,39,1)法律形式的注册资产评估师职业法律规范(1)为股票发行出具资产评估报告的资产评估机构和资产评估人员,在该股票承销期内和期满后6个月内,不得买卖该股票。(2)为上市公司出具资产评估报告的资产评估机构和资产评估人员,自接受上市公司委托之日起至该资产评估报告公开后5日内,不得买卖该种股票。,40,(3)为证券的发行、上市或者证券交易活动出具资产评估报告的资产评估机构,就其所应负责的内容弄虚作假的,没收违法所得,并处以违法所得一倍以上五倍以下的罚款,并由有关主管部门责令该机构停业,吊销直接责任人员的资格证书。造成损失的,承担连带赔偿责任。构成犯罪的,依法追究刑事责任。,41,(4)承担资产评估的机构提供虚假证明文件的,没收违法所得,处以违法所得一倍以上五倍以下的罚款,并可由有关主管部门依法责令该机构停业,吊销直接责任人员的资格证书。构成犯罪的,依法追究刑事责任。(5)承担资产评估的机构因过失提供有重大遗漏的报告的,责令改正,情节较重的处以所得收入一倍以上五倍以下的罚款,并可由有关主管部门责令该机构停业,吊销直接责任人员的资格证书。,42,(6)保险事故的财产评估人员故意提供虚假的证明文件,为他人诈骗提供条件的,以保险诈骗的共犯论处。(7)承担资产评估职责的中介组织的人员故意提供虚假证明文件,情节严重的,处5年以下有期徒刑或者拘役,并处罚金。,43,(8)承担资产评估职责的中介组织的人员,索取他人财物或者非法收受他人财物,犯扰乱市场秩序罪的,处5年以上10年以下有期徒刑,并处罚金。(9)承担资产评估职责的中介组织的人员,严重不负责任,出具的证明文件有重大失实,造成严重后果的,处3年以下有期徒刑或者拘役,并处或者单处罚金。,44,2)行政法规和部门规章形式的资产评估师职业法律规范(1)国有资产评估应当遵循真实性、科学性、可行性原则,依照国家规定的标准、秩序和方法进行评定和估算。(2)持有国务院或省、自冶区、直辖市人民政府国有资产管理行政主管部门颁发的国有资产评估资格证书的资产评估机构,可以接受国有资产占有单位的委托,从事国有资产评估业务。,45,(3)资产评估机构应当对国有资产占有单位提供的有关情况和资料保守秘密,不得向外泄露。对资产评估中涉及的国家机密,应严格按照国家保密法规的各项规定执行。(4)资产评估机构作弊或者玩忽职守,致使资产评估结果失实的,国有资产管理行政主管部门可以宣布资产评估结果无效,并可根据情节轻重,对该资产评估机构给予下列处罚：警告；停业整顿；吊销国有资产评估资格证书。,46,(5)承担资产评估工作的各类中介机构,应严格按照国家有关法律法规规定的评估程序、评估方法和标准,独立、客观、公正地进行资产评估,不得违规执业或出具虚假评估报告。(6)资产评估机构在国有资产评估活动中违反有关法律、法规和规章,应予行政处罚的,按国有资产评估违法行为处罚办法的规定给予处罚。,