第二框 股票、债券和保险,教材探究解读 1教材P48“探究问题” 提示：(1)股票是一种高收益高风险的投资方式。居民投资股票一方面有利于解决企业资金不足的问题；另一方面，还可能为居民带来一定的投资收益。投资股票要承担较大的风险，所以投资股票一定要谨慎。 (2)发行股票是企业的一种重要的融资行为，有利于充实企业资金，促进企业改革和发展；股票市场的建立和发展，对搞活资金融通，提高资金使用效率，筹措建设资金，有重要作用。,2教材P49“探究问题” 提示：(1)“金边债券”强调的是国债的安全性和收益性。由 于国债是以中央政府的信誉为担保，以税收作为还本付息的保证，因而风险较其他债券低，稳定性强、安全性好。 (2)除国债外，还有金融债券和企业债券，它们的发行主体分别是金融机构和企业，其利率相对于国债来说要高一些，但同时风险也更大一些。 3教材P50“探究问题” 提示：参见【拓展归纳整合】1、储蓄、股票、债券、保险的异同。,4教材P51“探究问题” 提示：(1)中国人寿保险、平安学生意外伤害保险等。商业保险分为人身保险和财产保险两类。 (2)通过购买保险，投保人把一部分风险转移给保险机构，一旦发生保险合同担保范围内的事故，可以将自己的损失降到最低，保险不仅有利于个人生活的稳定，而且对整个社会的稳定起着重要作用。,5教材P52“探究问题” 提示：设计原则：分散投资，化解风险。 设计依据：在追求投资高收益的同时，把风险降到最低。 参考方案：略。,(1)了解股票、债券和商业保险的含义、特点。 (2)比较几种主要的投资方式及特点。 (3)理解各种投资方式在国民经济建设和个人生活中的意义。,知识目标,概括不同投资方式的特点，掌握不同条件下如何投资理财的能力。 认识投资的意义，培养通过投资为国家经济建设服务的观念。,能力目标,情感、态度与价值观目标,识记探究,探究一 股票,股份有限公司,股份凭证,所有权,股东,大会,收取股息,红利,3股票投资的收入 一是 ，二是 。 4股票的特点 股票具有收益高、风险大、流动性强的特点。 5股票市场发展的意义 对搞活 ，提高 ，筹措建设资金，促进企业改革和发展有重要作用。,股息或红利收入,来源于股票价格上升带来的差价,资金融通,资金使用效率,怎样做一个理性的股民？ 提示：要量力而行，理性判断自己是否具备投资股票的基本条件。要注意投资的风险性，谨慎行事。要注意投资多元化，不应只局限在股票上。要有长期投资的意识，要掌握必备的专业知识。,对股票的认识可从下面几点把握 (1)性质一种所有权证书，入股凭证。对发行企业来说是融资方式；对持股者来说，是一种投资，是能够取得一定收入的有价证券。 (2)是一种不可退还的永久性证券。人们一旦购买了股票，便无权向公司要求退股。若要获得资金，只能通过股票交易市场，将股票转售给他人。,理解应用,(3)股票的交易价格和股票的票面金额是不同的。股票的票面金额是固定的，而股票价格则是变动的。股票的交易价格主要取决于预期股息和银行存款利息率。此外，股票价格还受公司的经营状况以及国家经济政策等诸多因素的影响，处于不断的起伏波动之中。 (4)股票具有风险性。当公司经营不善、盈利下降时，股票持有者将承受较大的损失。一旦公司破产，股票持有者甚至无法收回其股本投资。此外，由于股市价格瞬息万变，股票持有者可能在股票下跌时，丧失资本收益，甚至倾家荡产。,小张在2007年将30万资金全部用于投资股票，年底赚了10万。而2008年同样的投资却亏了16万。小王在这两年内将30万资金中的5万投资股票，6万投资国债，18万存入银行，1万购买保险，共获利2万。上述事例从一个侧面说明( )。 盈亏取决于投资结构 分散投资有利于规避风险 风险与收益是对等的 投资项目越多收益越大 A B C D,思路点拨 投资盈亏与投资结构无必然联系，观点错误；题干说明投资多元化的作用，即有利于规避风险，符合题意。故选D。,1性质：是一种 ，即筹资者给投资者的债务凭证，承诺在一定时期支付约定的 ，并到期偿还 。 2种类：在我国，根据发行者不同，主要分为 、金融债券和 。 3特点：风险性和收益性 (1)风险性：国债最小， 次之，企业债券最大。 (2)收益性： ，金融债券次之，国债最小。 (3)在我国，有的债券可以上市交易，具有较好的流通性。,探究二 债券,识记探究,债务证书,利息,本金,国债,企业债券,金融债券,企业债券最大,下图片是居民购买国债的场景： (1)国家为什么要发行国债？ (2)居民为什么竞相购买国债？,提示：(1)国债往往是弥补国家财政赤字，或为一些耗资巨大的建设项目，某些特殊经济政策乃至为战争筹措资金。在内需不旺的条件下，为抵御世界金融危机，扩大内需，发行国债是重要措施之一。 (2)国债以中央政府的信誉担保，以税收作为还本付息的保证，因此风险小。国债利率虽比其他债券低，但一般高于相同期限的银行储蓄存款利率。,三种债券的比较,理解应用,风险性是居民投资理财考虑的一个重要因素。下列投资理财产品的风险性从低到高排序，正确的是( )。 金融债券 企业债券 国债 股票 A B C D 思路点拨 股票风险性最大，国债风险性最小，结合上表综合得知，该题应选B。,1含义：指投保人根据合同约定，向保险人支付 ，保险人对于合同约定的可能发生的事故因其发生所造成的财产损失承 担 责任，或者当被保险人死亡、伤残、疾病或者达到合同约定的年龄期限时，承担 责任的行为。,探究三 商业保险,识记探究,保险费,赔偿保险金,给付保险金,2承办机构：依法设立的 才能经营保险业务。 3分类：在我国，商业保险分为 和 两大类。 4遵循原则：投保人和保险人应当遵循 、协商一致、 的原则。,保险公司,人身保险,财产保险,公平互利,自愿订立,平时注入一滴水，难时拥有太平洋。(太平洋保险广告词) 漫漫人生路，泰康伴你行。(泰康人寿保险广告词) 中国平安，平安中国。(平安保险广告词) 天地间，安为贵。(天安保险广告词) 结合广告词，谈谈你对商业保险的认识。,提示：(1)商业保险分为财产保险和人身保险。 (2)商业保险的作用：把分散的社会资金集中起来，用以补偿自然灾害或意外事故造成的损失。这一作用是将个别的损失转移到社会成员身上，由社会成员共同分担属于一个人的损失。商业保险的作用具体来讲还有减少损失、防范后患、保障生活、安定社会等，它为企业生产发展和人民生活稳定提供了重要保障。,比较社会保险和商业保险,理解应用,现实生活中，我们可能面临各种各样的风险。下列属于规避风险的投资方式是( )。 A购买商业保险 B办理存款储蓄 C参加社会保险 D购买企业债券 思路点拨 本题考查投资方式，主要考查学生识记和理解的能力。C项不属于居民的投资方式；购买商业保险正是规避风险的有效措施，故A项正确；B、D作为投资方式不具备规避风险的特点。,1投资方式比较：储蓄、债券、保险、股票,【练习1】某公民把自己的闲置资金用于投资，一共选择了股票、金融债券和存款储蓄三种投资方式。下边柱形图是对这三种投资方式特点的描述，、应分别是( )。 A股票 金融债券 存款储蓄 B存款储蓄 金融债券 股票 C金融债券 存款储蓄 股票 D无法确定,解析 考查几种投资方式的区别。抓住坐标横轴上的“风险”，很明显，是在比较三种投资方式的风险性。根据风险与收益的正相关性来判断。 答案 B,2正确理解家庭投资理财的流通性、收益性、风险性、分散性 (1)流通性(变现性)。现金是理财上的“万能工具”，一切财富在积累时，必须注意在需要时能否还原为现金。 (2)收益性(增值性)。在进行投资时，最关键的是最大获利的可能。储蓄虽说稳定但收益太小，炒股风险大而收益也大，选择何种投资方式要根据自己的爱好和专长来定。 (3)风险性(安全性)。让钱流向安全、低风险的地方。在投资时，安全性是首要考虑因素。,(4)分散性(多元化)。“不要把鸡蛋放在同一个篮子里”，即不要将你的资金投在一个地方，分散性是化解风险的最好办法。,【练习2】下面漫画反映了( )。 A我国经济发展所需资金主要来源于居民个人的投资活动 B无论哪种投资方式，都能够带来稳定的投资收益 C当前，我国居民个人的投资方式呈现出多元化的特点 D投资股票、基金和房地产是没有风险的,解析 该漫画体现了投资方式的多元化，C符合题意。A、B、D说法错误。 答案 C,【新闻播报】 随着投资者理财需求日益多样化，银行理财产品的设计，越来越灵活，摒弃此前单一市场的投资，现在的理财产品开始流行“混搭”。一款理财产品，往往同时投资股票、债券、票据、信贷资产等，此时对银行的理财能力提出了更高要求，面对同是“混搭”的理财产品，精明的投资者会选择理财能力更强的银行。,银行理财产品大量出现，丰富了投资者的投资渠道，让银行理财服务的功能越发凸显，使得银行对投资者理财的影响进一步深入。为了分散风险，越来越多的银行选择同时投资多个市场的理财产品。“混搭”类理财产品的投资方向，主要是货币市场、票据、信贷资产、债券等。业内人士表示，虽然投资于货币、票据、债券市场的理财产品相对安全，但收益率相对偏低，因此对投资者吸引力不大，而信贷类理财产品,虽然收益率较高，但不保本不保收益的特点，也让不少风险偏好低的投资者望而却步，银行将两类产品打包，结合各自的优势，使此类产品的吸引力大增。不但稳健理财市场的产品流行“混搭”，风险相对偏高的类基金理财产品也流行“混搭”。 【深度思考】 结合上述材料，请你就如何理财提几点合理化建议。,【参考答案】 (1)要注意投资的回报，也要注意投资的风险性。投资的目的是为了收益，但投资的风险大小不同，银行存款基本没有风险性，而购买股票和公司债券、金融债券等风险较大，投资时应该慎重。 (2)投资要注意多元化，不应该只是局限在银行储蓄上，我国金融市场的不断完善给我们提供了更多的投资机会。 (3)要量力而行。经济实力微薄，可投资储蓄和购买政府债券，经济实力允许可选择风险高，收益高的投资。 (4)投资要注意考虑个人利益，同时也要考虑国家利益，不可违法投资。,1不要把所有的鸡蛋都放在同一篮子的投资理论，强调的是重视股票、债券等投资方式的( )。 A流动性 B灵活性 C风险性 D稳定性 答案 C,2股票与债券的相同点是( )。 A都可以上市流通 B收益是一样的 C到期都还本付息 D都是筹资方式 答案 D 3下列对商业保险的认识正确的是，商业保险( )。 A保障公民基本生活水平 B可以有效避免风险发生 C是公民规避风险的途径 D分为养老保险和医疗保险 答案 C,4下列对股票认识正确的有( )。 A发行股票的主体是国家 B股票是股份有限公司在筹集资本时向出资人出具的股份凭证 C股东凭股票定期从股份公司取得的收入称作利息 D股票是股份公司筹集资金的唯一方式 答案 B,5五年前，小张在股市低迷时购买了某上市公司的股票，一直持有到今年股票价格上升到一定程度时才卖出。该股票为他带来 ( )。 上市公司的利润 商业银行的利息 证券公司的利润 股票的买卖差价 A B C D 答案 D,