非财务经财务经 理的财务财务 治理系列课课程之一 财务报财务报 表分析与风险风险 防范 主 讲讲 人：高其富 专业专业 背景：教授 享受政府特殊津贴专贴专 家 注册会计师计师 注册评评估 师师 注册税务师务师 农业产业农业产业 化国家重点龙头龙头 企业评审业评审与 监测专监测专 家组组成员员 人事部国家会计职计职 称考试专试专 家组组成员员 1.2.3. 信息发发布：1.美国平稳稳公司利润润造假,近6亿亿美元;2.美国世界通信公司2001年和2002年第一季度, 隐瞒隐瞒 开支近38亿亿美元;3.美国施乐乐公司自19972001年高报报收入14亿亿 美元;4.中国银银广夏，蓝蓝田股份； 会计计怎么和“假”字连连在一起？4. 第1单单元会计计是企业业的语语言 5.一，会计语言 （字词句） 6.第1组组会计语计语 言词汇词汇反映企业业在特定时时点情形的会计计语语言词汇词汇n资产资产n负债负债n股东权东权 益资产资产 =负债负债 +股东权东权 益7. 资产资产 资产资产 是企业拥业拥 有或把握的能以货币计货币计 量的经济资经济资 源； 它要说说明我们们的企业业： 拥拥有的资产资产 是多少？ 它们们是什么？8.资产资产 的分类类 流淌资产资产 长长期投资资 固定资产资产 无形资产资产 其他资产资产 现现在我们们可以告知您:我们们拥拥有或把握的 资产资产 流淌资资产产 货币资货币资 金 总额总额 分类类金额额 具体金额额9. 负债负债 企业业承担的能以货币计货币计 量，需要以资产资产 或劳务偿劳务偿 付的债务债务 ；它要说说明的是企业业此时时：欠了多少债债？欠了谁谁的债债？何时时仍债债？负债负债 包括：流淌负债负债 和长长期负债负债 两大类类；10.股东权东权 益n 股 本n （1） 投入资资本 n 资资本公积积n 盈余公积积 n （2） 留存收益 n 未支配利润润11.第2组组会计语计语 言词汇词汇反映企业业在确定期间间情形的会计语计语 言词汇词汇n收入n费费用n利润润n利润润=收入 - 费费用12.二，会计语计语 言（篇） （一）名称 ：财务财务 会计报计报告 （二）组组成： ，会计报计报 表 ，会计报计报 表附注 ，财务财务 情形说说明书书13.三，会计语计语 言（时态时态 ）1，现现在时时 企业现业现 在怎么样样？（资产负资产负债债表）2，过过去时时企业过业过 去怎么样样？（利润润表）3，将来时时企业业将来怎么样样？（现现金流量表） 14. 第2单单元经经理怎样阅读样阅读 和分析资产负债资产负债 表 15. 什么是资产负债资产负债 表资产资产负债负债股东权东权 益资产资产 =负债负债 +股东权东权 益16.资产负债资产负债 表的格式 第一种:账户账户 式 一 二 三 其次种:报报告式 一 二 三17.资产负债 表结构18. 资产负债资产负债 表基本规规章1，资产资产 的计计量应应遵循历历史成本原就2，负债负债 要反映现实现实 的负债负债3，划分收益性支出和资资本性支出原就4，报报表的整体要：（1）保持谨谨慎 （2）遵循重要性原就19. 资产负债资产负债 表阅读阅读 与分析20. 1.总额观 看找方向* 资产资产 增加-负债负债 增加 股东权东权 益增加* 资产资产 削减-负债负债 削减 股东权东权 益削减资产资产 增减变变化量负债负债 增减变变化量股东东权权益增减变变化量21.2.具体项项目浏览浏览*特 点：有的放矢*方 法：自上而下阅读报阅读报 表项项目并将 期末数与期初数进进行比较较 （1）关留意大变变化 （2）查查找变动缘变动缘 由22.3.借助相关财务财务 比率(为为企业业做常规规安检检)（1）资产负债资产负债 率=负债总额负债总额 资产总额资产总额 中国：抱负值负值 在之间间； 不同人的标标准：经营经营 者；债权债权 人；投资资人. 不同国家的标标准：中国；欧美；东东南亚亚；日本. 不同的经济进经济进 展阶阶段的标标准.23.（）流淌比率流淌资产资产 流淌负债负债抱负值负值 ：（）速动动比率速动资产动资产 流淌负负债债速动资产动资产 流淌资产资产 存货货抱负值负值 ： 特殊提示：企业业可连续连续 成长长的要领领是平稳稳治理24.4，关注报报表自身的缺陷和人为为因素的影响 A，关注资产资产 的质质量及变现变现 才能 基本要求是 ；资产结资产结 构要合理 (1) 应应收账账款和其他应应收款收回的比率有多大. （2）存货货 -数字牢靠吗吗？市价？ 状况如何？ （3）固定资产资产 -可收回金额额？ （4）长长期投资资-可收回金额额？ （ 5）待处处理财产财产 缺失该项该项 目有多少？ （6）无形资产资产 是否有闪闪光点？ 25. B，关注负债 （1）流淌负债占负债总额 的比例 ？ （2）其他应对款，预提费用-是什么？ C，关注股东权益 （1）注册资本-多少？ （2）未支配利润-是正仍是负？ 26.D，评评估八项项减值预备值预备 的影响 （1）短期投资资跌价预备预备 （2）坏账预备账预备 （3）存货货跌价预备预备 （4）长长期投资资减值预备值预备 （5）在建工程减值预备值预备 （6）固定资产资产 减值预备值预备 （7）无形资产资产 减值预备值预备 （8）托付贷贷款减值预备值预备27.案例： 大家熟知的总部设在伦敦的巴林银行是世界首家“商业银 行”创建于1763年，1995年2月末世界上最老牌的巴林银行破产终结 ；人们总结教训时 ，除了内部把握失控以外，对资产负债 表关于资产负债表，巴林银行董事长彼得；巴林曾在1994年3月有过一段评语 ：认为资产负债 表没什么用，由于它在短期内就会发生重大变化，原话是：“如以为揭露更多的资产负债 表的数据，就能增加对一个集团的明白，那真实稚嫩无知”；仅一年的时间 彼得巴林就对此付出了昂扬的代价；28. 相关财务比率 1999年 1998年资产负债 率 21.7% 42.5%流淌比率 3.87% 2.05%速动比率 2.15% 1.102%29. 给您的三点建议： 1，资产负债 表可以告知您资产取得的历史成本，您仍应关注资产的现行市价，这对于您的决策是有益的； 2，资产负债 表可以告知您企业拥有或把握的经济资源，但不是企业的全部资源； 3，资产负债 表告知您的是企业的现实负债 ，您仍应明白企业的或有负债，这对于您的决策是有益的；30. 第三单单元经经理怎样阅读样阅读 和分析利润润表31.规章的故事7人分粥规章1：指定一人负责分粥事宜，成为专业 分粥人士；规章2：指定一名分粥人士和一名监督人士；规章3：谁都信不过，大家轮番主持分粥，每人1天；规章4：大家民主选举一个信的过的人主持分粥：规章5：民主选举一个分粥委员会和一个监督委员会；规章6：对于分粥，每人均有一票拒绝权：规章7：每人轮番分粥一天，但分粥人要最终领粥；32.利润表的结构33. 一， 利润润表的基本结结构34. A，利润润的运算划分四个步骤骤 第一步：主营业务营业务 利润润 其次步：营业营业 利润润 第三步：利润总额润总额 第四步：净净利润润35. B，利润润的基原先源包括两大部分 利润总额润总额 营业营业 利润润特殊事项项 1，基本经济业务经济业务 利润润（营业营业利润润） （1）主营业务营业务 （2）其他业务业务 2，特殊事项项 （1）企业业无法把握的事项项 （2）偶然交易或事项项36.二，利润润表的阅读阅读 ，分析37. 1.把握结结果-是盈利仍是亏损损.2.分层观层观 看-利润润是来自哪个面 （1）报报告基本业务业务 活动动 （2）报报告特殊事项项3.表层对层对 比找出成果或不足 （1）内容包括：收入，费费用和利润润 （2）比较较方法包括：与上期比 与预预算比38. 4，借助相关财务比率（进行盈利检测） (1）毛利率=毛利额额 主营业务营业务 收入 100% (2）销销售净净利率=净净利润润 主营业务营业务 收入 100% (3）资产净资产净 利率=净净利润润 资产总额资产总额 100% (4)净资产净资产 收益率= 净净利润润 平均股东权东权 益 100% (5）每股盈余=净净利润润 股东东持有股份（6）市盈率=股票每股市价 每股盈余（7）市净净率每股市价每股账账面价值值39.5，关注会计计政策，人为为因素 对对利润润的影响（1）成本结转结转 方法及与收入的配比（2）折旧的运算方法（3）八项项减值预备值预备 的计计提（4）费费用的摊销摊销（5）借款利息40. 三， 给给您的二点提示: 1，利润总额润总额 很多，而营业营业 利润润很少，这这可能是一 个危急的信号； 2，利润润既可以“干”出来，也可以“算”出来的，分 清这这一 界限对对您的决策是有益的；41.利润支配表的结构42.利润支配表阅读方法 1.明白可供支配的利润来源哪些. 2.利润支配的去向合法性 (1)符合国法 (2)符合公司的有关规定43.如何提高股东东回报报？44.平稳稳治理为为股东东 1，增收节节支 2，加速资资金周转转 3，保持合理的资资本结结构45.第四单元经理怎样阅读现 金流量表n一，基本概念46. 健康企业财务 机体基本特点： 1，现金要流淌 2，造血功能强现现金-是企业业的血液47.现现 金货币资货币资 金现现金等价物库库 存现现 金银银行存款其他货币资货币资 金(期限在3个月内的短期债债券投资资) 48. 现金流量 现金流入量 _现金流出量现金净流量 关键词 :流向 ，流量49. 二， 经济经济 活动动分类类(一)经营经营 活动动是指投资资活动动和筹资资活动动以外的全部交易和事项项. (二)投资资活动动 包括： （1）长长期资产资产 的购购置和处处置 （2）短期投资资的购购置和处处置（三）筹资资活动动 包括： （1）投资资人注入与撤显现显现 金投资资 （2）借款与仍本付息50.现金流量表的结构51.现现金流量表的编编制基础础 “一国两制”： 1，利润润表 权权责发责发 生制 标标准：应应收应对应对 2，现现金流量表 收付实现实现 制 标标准：实实收实实付 52.三，现现金流量表的阅读阅读 与分析（一）经营经营 活动动 1，透视视企业业是否有造血功能； 标标准：经营经营 活动产动产 生的现现金净额净额 通常是正数！ 回答的问题问题 （1）是否有造血功能？ （2）造血功能是增强仍是减弱？ （3）假如没有造血功能是由于亏损损 仍是成长长？ 53.2，透视视企业业盈利质质量 标标准：对对企业业而言利润润就是现现金 理论论公式： 盈利质质量系数经营经营 活动产动产 生的现现金净额净额 营业营业 利润润 54.实际运算公式：利润现金率（经营活动产生的现金净额支付的所得税） （营业利润固定资产折旧无形资产摊销 财务费 用）55. 3，透视 目标：企业是否布满活力，企业面临的生存环境 标准：观看现金流向，流量的变化的进展变化趋势 56.现现金流量表的阅读阅读 与分析(二)投资资活动动 1，企业为业为 了明天做了什么？ 2，关注投资资目的，方向，规规模，评评估投资风险资风险 及对对企业业的影响； 3，关注投资资使用的现现金主要是内部产产生的现现金 仍是靠外部融资资？ 57. 现现金流量表的阅读阅读 与分析（三）筹资资活动动 1，筹资资活动产动产 生的现现金流量可能是正数或负负数 2，应应关注筹资资方式及筹资风险资风险 3，应评应评 估筹资资量与企业进业进 展规规模是否相适应应 58.(四）现金剩余过多是特殊缺乏效率A，三类活动要和谐B，将现金投入到能够产生利润的领域；C，投资者不是为猎取利息向企业投资；59. 典型企业业生命周期现现金流量模式 新创办企业 成长企业 成熟企业 衰落企业1经营活动产生的现金流量 负数 正 数 正数 正或负数2投资活动产生的现金流量 负数 负数 负数 正数3筹资活动 产生的现金流量 正数 正数 负数 负数4现金增加净额 正数 正数 负数 负数 60.第五单元 会计报 表附注和财务 情形说明书一，会计报 表附注 1；公司简介 2；主要会计政策，会计估量 3；会计报 表项目注释 4；或有事项说 明 5；资产负债 表日后非调整事项