马太效应-城商行发展凸现两级分化 2004作者：郝文刚新约 马太福音中说： “凡是少的，就连他所有的，也要夺过来。凡是多的，还要给他，叫他多多益善。 ”也就是说，富者更富，穷者更穷，这就是马太效应。近几年来城市商业银行的发展，似乎也在印证着这种现象，两极分化愈演愈烈，而监管政策的走向，正在推动着这种效应的发生。6月 24 日，银川市商业银行董事长何仲森在全国城市商业银行发展论坛上宣布，截至 2003 年底，全国 5162 个城市商业银行网点的从业人员达到 10.9万人，平均资本充足率为 6.36，资产总额为 14552.38 亿元，存款余额 11734.13亿元，贷款余额 7534.7 亿元；不良贷款余额（四级） 993.62亿元，不良贷款（四级）比例为 13.19；不良贷款余额（五级） 1164 亿元，不良贷款（五级）比例为 15.45；共实现账面利润 53.49亿元。近年来，全国 112 家城市商业银行开始进一步调整经营管理思路，明确市场定位，加快市场拓展步伐，并通过完善公司治理和法人内控制度，进一步增资扩股，优化股本结构，加大不良资产处置力度，使资金实力显著增强，资产质量和赢利能力明显提高，市场份额不断增大。部分风险较高的城市商业银行经过有效化解风险，使经营管理状况有了明显改善，开始走上良性发展轨道。但是，整体水平的提高， 并没有掩盖行际发展的差距。 2004 年6 月 24 日至 26 日在银川召开了全国城市商业银行工作会议暨全1国城市商业银行发展论坛第五次会议，会议的主题定为 “市场应对与自我发展 ”。在这次会议上，有的城市商业银行正在积极探索公司治理的完善、外资参股的运作方式、跨区域发展的可行性和资本运作的积极筹备。但也有城市商业银行还在为自己的发展几年来裹足不前而忧心忡忡，为避免 “挤提”现象的发生而焦头烂额，为居高不下的不良贷款比率而费尽心机。可以想见，未来几年，城市商业银行的行际发展差距会越来越大，两极分化越来越明显。一、经营数据：强者恒强，弱者更弱据不完全统计，截至 2003 年底，全国 112 家城市商业银行注册资本合计为 416.54亿元，行均 3.72亿元；资产总额合计为 14629.52 亿元，行均为 130.62亿元；存款余额合计为 11933.95亿元，行均为 106.55 亿元；贷款余额合计为 7635.26亿元，行均为 68.17 亿元；不良贷款占比行均为 18.30%；利润总额合计为 69.15亿元，行均为 0.64亿元。以上各项指标中， 按注册资本、资产总额、利润总额分别排序，达到全国平均水平的城市商业银行分别为 27 家、29 家、20 家，由此可见，全国 112 家城市商业银行的经营实绩，有二分之一多是由排名前 30 名的城市商业银行来创造的， 仅占城市商业银行总数的四分之一强。尽管还不到 “二八定律 ”的水平，但可以说， 50%多的经营实绩是由 25%的城市商业银行创造的。具体来看：（一）从注册资本金来看， 10 亿元以上的城市商业银行有 13 家，分别为北京市商业银行 （28.07亿元）、上海银行（26 亿元）、2广州市商业银行（ 20.02亿元）、郑州市商业银行（ 19.98亿元）、重庆市商业银行（ 18.15 亿元）、深圳市商业银行（ 16 亿元）、天津市商业银行（ 15.47 亿元）、成都市商业银行（ 12.51 亿元）、南京市商业银行（ 12.07 亿元）、东莞市商业银行（ 10.89 亿元）、西安市商业银行（ 10.21 亿元）、杭州市商业银行（ 10 亿元）、济南市商业银行（10 亿元）；2 亿元至 10 亿元的有 34 家；而 1 亿元至 2 亿元的多达 65 家，其中，仅为 1 亿元的就有 21 家（1 亿元资本金是城市商业银行设定的最低门槛）。（二）从资本总额来看，过千亿元的有上海银行和北京市商业银行，分别为 1934 亿元和 1710 亿元。接下来过 200 亿元的仅有17 家，分别为深圳市商业银行 (594.22亿元)、天津市商业银行 (540亿元 )、广州市商业银行 (461 亿元 )、杭州市商业银行 (397 亿元 )、宁波市商业银行 (307.4亿元)、南京市商业银行 (297.8亿元 )、东莞市商业银行 (281.5 亿元 )、大连市商业银行 (257 亿元)、西安市商业银行 (253.1 亿元)、无锡市商业银行 (248.32 亿元)、重庆市商业银行 (244.35亿元)、长沙市商业银行 (225.86亿元)、成都市商业银行(218.05亿元 )、石家庄市商业银行 (209 亿元)、武汉市商业银行(206.08 亿元 )、烟台市商业银行 (204.5 亿元 )、沈阳市商业银行(203.5 亿元)等；100 亿元至 200 亿元之间的 21 家；资产总额不足100 亿元的多达 22 家；资产总额最少的十家城市商业银行总资产均未过 20 亿元，最少的则仅为 7.08亿元，仅占上海银行的 0.37%。（三）从利润总额来看，2003 年度创利最多的为上海银行，13.233亿元。接下来的 8 家银行创利均过 2 亿元，分别为北京市商业银行（7.2 亿元）、天津市商业银行（4.12亿元）、宁波市商业银行（3.2亿元）、东莞市商业银行（ 2.93亿元）、大连市商业银行（ 2.71 亿元）、深圳市商业银行（2.52亿元）、杭州市商业银行（2.47亿元）、无锡市商业银行（2.3 亿元 )。创利最少的 10 家行则均为负数，也就是说，他们迄今还没有扭亏为盈。（四）从资产质量来看，不良贷款率最少的是南通市商业银行，0.67，其次是淮北市商业银行 1.46，焦作市商业银行 1.62，遵义市商业银行 2.20%，苏州市商业银行 2.30%，宁波市商业银行 2.35%，攀枝花市商业银行 2.42%，马鞍山市商业银行 2.50%，包头市商业银行 2.80%。而资产质量最差的五家城市商业银行，不良贷款率分别为 71.17%、53.60%、51.9%、47.54%、47%。二、发展规划：未雨绸缪，难望项背中国加入 WTO 后，随着金融市场的逐步放开，大多数城市商业银行都感受到市场竞争的激烈程度。 最新统计，截至今年 5 月，已有 19 个国家和地区的 61 家外资金融机构和企业集团，在我国 21 个城市设立了 199 家营业性金融机构， 其中，批准筹建了 3 家外资汽车金融公司。另外，四大国有商业银行的改革步伐加快，当调整好航向的大船开动时，其他银行只能望洋兴叹。十一家全国性股份制商业银行一直以其先进的体制、灵活的机制，牢守着自己的阵地，并不断处于扩张之中。在这种情况下，大部分城市商业银行也在不断的观察和探索之4中。（一）外资参股2003年 8 月，在南京召开的全国城市商业银行工作会议暨全国城市商业银行发展论坛第四次会议上，在全国各地银监局尚未挂牌之际，新任银监会副主席唐双宁即明确提出 “谨慎引进国外战略投资者 ”。他说， “银监会支持中小商业银行引进国外资本，欢迎国外公司参股中国中小商业银行。 ”至 2003年 12 月 8 日，随着境外金融机构投资入股中资金融机构管理办法的正式发布，对境外金融机构入股中资金融机构应当具备的条件、入股比例、审批程序作了较为明确的规定，具有了广泛的可操作性。目前，已有三家城市商业银行完成了外资参股工作。 1998 年 9 月，国际金融公司取得上海银行 5%的股权， 2000 年，汇丰银行和香港上海商业银行也入股上海银行，目前，上海银行股本结构中已经有 18%的外资股。 2001 年 10 月，国际金融公司还入股南京市商业银行，持股 15%。2003 年 6 月 27 日，西安市商业银行与国际金融公司和加拿大丰业银行正式鉴定了股权认购协议 ，按照协议，外方将在四年内足额认购西安市商业银行 24.9的股份，其中加拿大丰业银行持股 12.5，国际金融公司 12.4。另外，北京市商业银行、济南市商业银行等正在与外资金融机构进行着密切的联系，外资参股他们，似乎只是个时间问题。（二）跨区域发展52002年 9 月，在天津召开的全国城市商业银行发展论坛第三次会议上，人民银行认为 “城市商业银行是中国银行体系中最富成长性、最有活力的部分 ”，提出了 “市场化 股权结构多元化 区域化资本化国际化 ”的发展规划。 2003 年 8 月底，在南京召开的城市商业银行工作会议中，银监会副主席唐双宁表示，对少数资质较好的城商行，银监会将研究其跨区域发展问题，并相应制订严格的准入标准、程序及跨区域发展规划，报国务院批准后实施。由此，不少城市商业银行掀起了探索跨区域发展的高潮。如同羽翼渐丰的小鸟，在城商行队伍日益壮大之后，与国有商业银行和全国性股份制商业银行相比较，城市商业银行认识到自身面临的首要问题是争取跨区域经营。 2001年，威海市商业银行的大股东山东高速向央行请示，希望该行在济南市设立分支机构。后经央行特批特设，威海市商业银行成功跨区域设立分支机构，他们在济南设立了威海市商业银行济南支行。早在 2002 年，上海银行就清楚地表达了跨区域发展的想法。 上海银行的一位人士说， 在今年（2004年）的工作计划中，实现跨区域发展和上市一道成为上海银行的主要任务。根据长沙市商业银行第二届董事会第五次会议对关于推进我行区域化发展的可行性报告作出的决议，长沙市商业银行今年要在湖南省内其它地市通过并购、新设等方式，迅速设立多家市级分支机构，以开拓全省市场。另外，济南市商业银行在 2002 年底制定的 20032005 年6发展规划中就明确提出了 “跨区域发展 ”是其“三步走”的目标之一；银川市商业银行借政策优惠在自治区内实现了跨区域经营。（三）资本化运作2003年 6 月 10 日，南京市商业银行与中信证券股份有限公司正式签署了上市辅导协议 和业务合作备忘录，7 月 10 日，正式进入上市辅导阶段，成为国内第一家启动上市辅导工作的城市商业银行。据悉，已准备进入上市辅导的城市商业银行还有西安、深圳。另外，不少城市商业银行都将争取实现资本运作列入了自己的发展规划，如济南市商业银行，实现资本运作也是其 “三步走 ”的目标之一。前沿城市商业银行在以上几个方面的积极探索和率先实施，将使他们在发展中 “一骑绝尘 ”。例如，上海银行发展研究部的张吉光认为，通过引入国外战略投资者，城市商业银行至少可以在短期内取得以下突破：一是借鉴国际经验，完善法人治理结构，尽快建立健全市场化运行机制；二是引入国外金融机构的先进管理技术、管理理念和公司制度；三是学习国外同业产品，加快产品创新步伐；四是补充资本金。这一结论已在上海银行和南京市商业银行的身上得到体现。尽管上述城市商业银行已经针对自身实际情况，未雨绸缪，制定了近期和远期发展规划。但是，有些城市商业银行还是难望其项背。据统计，广东、辽宁、吉林、河南、湖北、湖南等省的部