题库复习题库复习 20232023 年基金从业资格证之私募股权投资基年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识自我检测试卷金基础知识自我检测试卷 B B 卷卷(含答案含答案)单选题（共单选题（共 6060 题）题）1、社会团体法人一般具有下述那些特点（）A.B.C.D.【答案】B 2、某股权投资基金以投资当年的预计净利润为基数，按 10 倍市盈率对目标企业进行投资前估值，基金投资金额为 2 亿元，投资后持有股权比例为 10%，投资当年的预计净利润为（）亿元。A.1.6 B.1.75 C.2 D.1.8【答案】D 3、股权投资基金募集过程中，下列行为符合现行监管规则的是（）。A.、B.C.、D.【答案】D 4、（2021 年真题）某股权投资基金的基金合同约定:“按照单一项目的收益分配方式，对于来自投资项目的可供分配现金，A.2.24 亿元、0.06 亿元 B.2.06 亿元、0.24 亿元 C.2 亿元、0.3 亿元 D.2.3 亿元、0 元【答案】D 5、关于股权投资基金管理人业务环节管理制度的要求，下列表述错误的是（）。A.股权投资基金管理人不能同时管理可能导致利益输送或者利益冲突的不同股权投资基金 B.股权投资基金管理人应当建立资金募集、投资运作、信息披露、合规风控、业务外包、会计核算、投资者适当性管理等各个业务环节的管理制度 C.股权投资基金管理人不仅要建立各个业务环节的管理制度，还要有效实施 D.股权投资基金管理人应当加强对关联机构和分支机构的管理【答案】A 6、根据沪深交易所现行的资金清算规则，交易资金采用（）交割制度。A.T+1 B.T+0 C.T+2 D.T+3【答案】A 7、对于股权投资基金的信息披露，下列做法符合私募投资基金信息披露管理办法规定的是（）。A.描述该私募投资基金产品属于高风险产品，可能会因相关风险导致投资者获得不理想收益并损失本金 B.将该基金信息及认购文件登载至其官网中 C.在过往历史业绩中未披露亏损的投资项目 D.在基金推介材料中附有同业机构的祝贺词【答案】A 8、某股权投资基金所投资的企业 F 公司由于经营不善，已经进入破产清算程序，该股权投资基金所占的企业股权比例为 20，企业账面资产总值 10 亿元，负债、利息和破产费用合计 85 亿元，实收资本 4 亿元，累计亏损 2 亿元。经法院拍卖资产，资产变现总值为 108 亿元，则持有 F 公司的股权估值为（）亿元。A.0.2 B.0.34 C.0.46 D.0.68【答案】C 9、下列行为中，符合股权投资基金委托募集行为概念的是（）。A.某基金管理人举办高净值投资者会议并向高净值投资者推介其发起的股权投资基金 B.某基金管理人委托另一家登记的基金管理人 C 募集成立一支股权投资基金 C.某基金管理人委托取得基金销售资格的中国基金业协会的会员 D 商业银行为其募集一支股权投资基金 D.某基金管理人通过第三方 P2P 平台完成其发起的股权投资基金的募集工作【答案】C 10、公司型基金的参与主体主要为（）。A.发起人和基金托管人 B.发起人和基金管理人 C.投资者和基金托管人 D.投资者和基金管理人【答案】D 11、（）年 8 月，成立淄博乡镇企业投资基金，这是我国第一只公司型创业投资基金。A.1993 B.1994 C.1995 D.1996【答案】A 12、投资协议中保密条款的表述错误的是（）。A.保密义务是双方共同的义务 B.除依法律或监管机构要求的信息披露外，投融资双方对在股权投资交易中知悉的对方商业秘密承担保密义务，未经对方书面同意，不得向第三方泄露 C.对股权投资基金而言，其在投资过程中知悉的目标公司的非公开的技术、产品、市场、客户、商业计划、财务计划等信息通常均属于商业秘密 D.对目标公司而言，其在融资过程中所知悉的股权投资基金的非公开的尽职调查方法与流程、投资估值意见、投资框架协议及投资协议条款等信息通常不属于商业秘密【答案】D 13、股权投资基金募集活动的主要法律文件不包括（）。A.合格投资者合同 B.合格投资者调查问卷 C.合格投资者承诺 D.账户监督协议【答案】A 14、对于公司型基金而言，公司的股东就是（）。A.管理人 B.合伙人 C.托管人 D.投资者【答案】D 15、关于我国股权投资行业的发展趋势，下列说法错误的是（）。A.股权投资基金是投资基金领域的重要组成部分，对于解决中小企业融资难、促进创新创业、支持企业重组重建、推动产业转型升级具有重要作用 B.从发展趋势来看，未来我国经济的增长将由过去的要素驱动转向创新驱动，与此相适应，金融市场也将逐步由直接融资为主转向间接融资为主 C.股权投资基金的运作模式和发展方式与创新驱动的内在要求高度一致，面临着广阔的发展机遇 D.随着我国股权投资基金行业专业化、市场化程度不断提高，政府监管和行业自律不断规范，我国股权投资基金行业必将迎来持续健康规范发展的新阶段【答案】B 16、折现现金流法是通过预测企业未来的现金流，将企业价值定义为企业未来可自由支配（）的总和。A.加权平均资本成本 B.股权自由现金流量 C.现金流折现值 D.贴现自由现金流量【答案】C 17、有限合伙制创业投资企业采取股权投资方式直接投资于初创科技型企业满2 年的，个人合伙人可以按照对初创科技型企业投资额的（）抵扣个人合伙人从合伙创投企业分得的经营所得。A.15%B.30%C.50%D.70%【答案】D 18、合伙型股权投资基金出现以下情形的，不应当解散的是（）A.合伙型股权投资基金存续期届满且合伙人决定不再经营的 B.全部投资项目到期退出的 C.半数合伙人决定解散的 D.法律、行政法规及合伙协议约定的其他解散事由【答案】C 19、（2021 年真题）股权投资基金清算情形包括（）A.、B.、C.、D.、【答案】A 20、（2020 年真题）有限合伙型股权投资基金的纳税义务人是（）A.全体合伙人 B.有限合伙人 C.普通合伙人 D.合伙企业【答案】A 21、基金管理人由依法设立的（）担任。A.基金服务机构 B.公司或合伙企业 C.机构投资者 D.证券监督管理机构【答案】B 22、（）首先要求监管机构具有权威性，要赋予监管机构合法的监管地位以及合理的监管权限和职责。A.高效监管原则 B.强制监管原则 C.适度监管原则 D.依法监管原则【答案】A 23、（）倍数反映了家公司的股权价值相对其净利润的倍数。A.市净率 B.市现率 C.市盈率 D.市销率【答案】C 24、较早发展阶段的创业企业的业务尽职调查考察重点为（）部分。A.产品服务和发展战略 B.管理团队和资产质量 C.融资结构和融资运用 D.管理团队和产品服务【答案】D 25、借壳上市属于上市公司（）形式之一。A.资产配置 B.资产重组 C.破产清算 D.企业解散【答案】B 26、从业务功能角度，法律尽职调查主要是为了（）A.发现与论证公司的成长空间 B.发现公司风险而非发现价值 C.发现与预测公司未来发展趋势 D.发现过去时期企业创造价值的机制【答案】B 27、某政府引导基金以参股方式投资了一家创业投资企业，关于该政府引导基金，说法正确的是()。A.作为唯一出资人，直接对该创业投资企业进行管理 B.不该对创业投资企业进行直接管理，而由专业管理团队进行管理 C.作为单一最大股东，具有该创业投资企业的实际控制权 D.作为控股股东，具有该创业投资企业的实际控制权【答案】B 28、当服务机构严重违规时，基金业协会对服务机构主要负责人可采取的处罚措施包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 29、股权投资基金运作的第二阶段是（）。A.募资阶段 B.投资阶段 C.管理阶段 D.退出阶段【答案】B 30、基金管理人申请私募基金管理人登记的，应提交的信息不包括（）。A.工商登记和营业执照正副本复印件 B.公司章程或者合伙协议 C.主要股东或者合伙人名单及高级管理人员的基本信息 D.近 2 年的财务报告【答案】D 31、(2017 年)当基金管理人作为异常机构公示，即使整改完毕，至少（）才能恢复正常机构公示状态。A.3 个月 B.6 个月 C.9 个月 D.12 个月【答案】B 32、（2020 年真题）关于被投资企业的项目跟踪与监控，下列表述错误的是（）。A.协助建立规范的财务管理体系的目标是改善企业财务状况 B.投资机构通常会跟踪被投资企业重大合同等业务经营信息 C.不同类型的被投资企业适用的经营指标不同 D.投资机构通常要求被投资企业定期提供财务报表和业绩报告【答案】A 33、股权投资基金备案材料完备且符合要求的，基金业协会应当自收齐备案材料之日起（）个工作日内，以通过网站公示股权投资基金基本情况的方式，为股权投资基金办结备案手续。A.20 B.10 C.15 D.7【答案】A 34、(2017 年)创业投资可以采取的形式有（）。A.非组织化形式 B.组织化形式 C.非组织化形式和组织化形式 D.专业投资机构【答案】C 35、关于股权投资协议中的反摊薄条款,表述错误的是（）。A.投资人有权根据新一轮融资发行的股数比例价格的不同,调整其股权比例 B.投资人有权要求召开股东大会,直到变更新的股权比例以保护权益 C.投资人可通过从公司控股股东处无偿取得股权的方式获得补偿 D.投资人有权以法律允许的方式调整其股权比例【答案】B 36、股权投资基金管理人提供的登记申请材料完备的，中国证券投资基金业协会应当自收齐登记材料之日起（）个工作日内，通过网站公示基金管理人基本情况的方式，为基金管理人办结登记手续。A.5 B.10 C.15 D.20【答案】D 37、财务尽职调查重点考察的内容有（）。A.、B.、C.、D.、【答案】C 38、合伙型股权投资基金，新增合伙人需经（）一致同意，并订立入伙协议。A.全体合伙人 B.一半以上合伙人 C.23 以上合伙人 D.13 以上合伙人【答案】A 39、关于项目跟踪和监控的管理指标，以下表述错误的是（）。A.投资机构应当高度关注被投资企业的公司治理、股东参与、投资者保护等相关问题 B.投资机构应当根据复杂多变的经营环境、行业与市场变化等，制定被投资企业公司战略和业务发展定位 C.投资机构应当充分了解掌握管理团队的真实能力素养与道德品质，特别重视被投资企业高层人员频繁变动 D.投资机构可以利用自身的经验与视角，协助被投资企业进行监控，预判潜在风险，增强企业抵御风险和防范风险的能力【答案】B 40、股权基金管理人对行政监管措施不服，可以根据（）等相关规定，自收到行政监管措施决定书之日起 60 日内向复议机关申请复议，也可以自收到决定书之日起 6 个月内向有管辖权的人民法院提起诉讼。A.行政复议法 B.证券投资基金法 C.私募投资基金监督管理暂行办法 D.最高人民法院关于审理非法集资刑事案件具体应用法律若干问题的解释【答案】A 41、回售权条款带来的股东权利是（）。A.当企业执行可能损害投资人利益的重大行为或交易时，应事先获得投资人同意 B.当目标企业发行新股时，投资人可以按原先持有的股份比例优先于新进投资人购买 C.当满足事先设定的条件时，股权投资基金有权要求目标企业大股东按约定买回其所持的股权 D.被投资企业清算时，投资人有权优于普通股股东获得数倍于原始购买价格的回报【答案】C 42、清算包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】D 43、下列关于我国股权投资基金业发展趋势的说法中，错误的是（）。A.股权投资基金对于解决中小企业融资难、促进创新创业有重要作用 B.股权投资基金行业专业化、市场化程度不断提高 C.股权投资基金的运作模式和发展方式区别于创新驱动的内在要求 D.股权投资基金对于支持企业重组重建、推动产业转型升级具有重要作用【答案】C 44、募集机构应当确保单只私募基金的投资者人数累计不得超过证券投资基金法公司法合伙企业法等法律规定的特定数量，下列说法中错误的是（）。A.B.C.D.【答案】D 45、基金托管人在基金运作的作用包括（）。A.、B.、C.、D.、【答案】A 46、根据公司法的规定，公司公开发行股份前已发行的股份，