企业战略风险的模糊评价模型 3李汉东( 北京师范大学管理学院 , 100875 , 北京)摘要 基于战略风险管理的基本概念与内容 ,从战略风险评价角度出发 ,提出了一类企业战略风险的模糊评价方法 . 即通过分析比较传统概率风险测度的不足 ,将模糊评价方法用于战略风险的评价 ,以更能准确地反映和把握企业战 略的风险程度 .关键词 战略风险 ; 随机性 ; 不确定性 ; 模糊评价不确定性条件下企业战略风险管理是目前企业界与理论界关心的热点问题. 20 世纪以来 ,随着市场结 构的转换 、产业结构的升级 、政府政策的更迭 、新的科 学技术的开发与应用 ,使得企业所处的环境和所面临 的信息日渐呈现出“不确定性”的特点 ,不确定性已经 成为企业经营风险的主要来源 . 在企业竞争能力和企 业资源禀赋既定条件下 ,深刻把握不确定性所带来的 风险和机遇 ,是企业获取动态竞争优势的关键.本文关注企业战略风险的评价问题. 通过分析比 较传统的概率风险测度的不足 ,试图将模糊评价的方 法引入到战略风险的评价中来 ,并给出企业战略风险评价的一般模型.我们认为 ,战略风险的定义应当从企业战略和战略管理的角度来看 6 . 企业战略是指企业为实现长期 的生存与发展 ,充分估计未来环境的不确定性 ,以最小 化其风险的一系列行动的规划和措施 . 而战略管理是 指企业选择适当的战略为实现企业长期生存与发展的 战略目标而进行的一系列决策和采取的行动 . 随着战 略思想意识的深入以及日益加剧的市场竞争环境 ,企 业战略以及战略管理的重心也在不断发生着转移 . 以 竞争优势为目标的企业战略管理强调企业外部环境与 内部条件的结合 ,注重影响企业战略的各种风险因素 的管理和控制. 这些风险因素包括诸如政治 、法律 、技 术 、人口 、社会 、文化 、企业所处行业等的外生因素和基 于企业内生的诸如增长 、文化 、资源及信息管理等方面 的因素 .由此可见 ,从企业战略管理的角度看 ,战略风险因 素实际包含了影响企业战略的各种因素. 这些因素实 际上就是企业所有的外部环境因素和内部条件因素 . 因此 ,从这个意义上 ,可以将战略风险定义为 : 影响企 业实现战略目标的各种事件或可能性 . 这个定义有两 层含义 ,首先 ,战略风险的来源包含了各种因素 ,既有 已经发生的一系列的事件 ,也包括可以预测到的将来 会影响战略目标实现的事物的变化趋势 ,即可能性 . 这 是由企业战略的特点所决定的 . 因为战略本身就是一 个长远的过程 ,各种因素对其目标的影响并不一定会 马上显现 ,需要有一个时间过程 . 其次 ,尽管战略风险 因素来源广泛 ,但并不是所有的事件或可能性都构成 了战略风险 ,只有当这些事件或可能性影响战略目标 的实现时 ,才称得上是战略风险.1 . 2 战略风险的构成 根据企业战略风险的特点 ,可以将企业的战略风险分成外部风险和内部风险. 外部 风险又可以分为宏观环境风险和产业风险 . 内部风险1 企业战略风险基本概念1 . 1 战略风险的定义以及特点 虽然战略风险问题 的提出已经有近 20 年的历史 ,但纵观国外相关文献 , 对战略风险的研究仍然处在初始阶段 125 . 这表现在以 下几个方面 :首先 ,战略风险的定义有待于统一 . 大部分学者以 所使用的研究方法为基础对战略风险进行定义 .其次 ,从理论上缺乏系统的理论体系和框架 ! 很 多研究仍旧停留在概念和争论的阶段 ! 对战略风险的 深层次的内涵缺乏合理的认识和理解 ,对战略风险的 要素构成没有一个可以统一的令人信服的解释 .第三 ,研究方法存在问题 . 这不仅表现在许多战略 分析的方法所设立的假设条件距离现实太远 ; 研究中 偏重于用财务指标来描述战略风险 ,将战略风险局限 于绩效原则的考察范围 ;缺乏有效的实证分析等方面 . 尤其是对战略风险的定量分析不足 ,已有的定量分析 方法偏重于财务指标的风险分析 ,很难准确描述企业整体战略风险的程度 .3 国家自然科学基金资助项目 ( 70771012)是由企业自身因素所决定的 . 如破产风险 、信息缺失 、收益的损失 、信用下降 、组织缺陷 、文化缺陷等 728 . 需 要说明 ,这样的划分只是便于理解 ,但不科学 ,因为企 业在日益复杂多变的环境下 ,其所面临的风险很难用 外部因素或内部因素来说明 ,更多的是多种因素综合 作用的结 果 9 . 一 种 比 较 好 的 划 分 是 罗 伯 特 西 蒙 斯 7 提出的战略风险的 4 个来源. 他把战略风险的来 源和构成分成 4 个部分 : 运营风险 、资产风险 、竞争风险 、商誉风险 ,如图 1 所示.在的大量未知因素的影响 ,而每一因素的影响又都不是决定性的 . 这里的随机性 ,与人们的认知程度有关 . 未知因素的存在 ,产生了随机性 . 同样 ,模糊性也与人 们的认知有关. 在战略风险的认知过程中 ,对风险危险 程度的简化或使用了非完备的知识样本 ,都会导致事 物具有模糊性 10211 .由于一般的统计样本可作为随机集落影理论中单点集来看待 ,而模糊集可表现为随机集的落影 ,并且随 机模糊集落影大数定理成立 ,所以 ,比较全面 、客观的 进行战略风险评价 ,可以统一采用模糊数学方法 .为了使用模糊数学的方法对企业战略风险进行评 价 ,需要将企业战略的 4 类风险因素分解成二级指标 , 建立相对应的指标体系 ,并确定各个指标的风险等级 和临界值 . 战略风险的模糊评价 ,就是对企业各个指标超过风险等级的临界值的可能性进行评价 .2 企业战略风险因素的评价2 . 1 战略风险程度的概率描述 设 L 为企业战略风 险指标体系 , 一般把 T 时间内关于超越指标 L 的概率 分布定义为企业战略风险. L 的论域记为 :L = l1 , , l n . 又设企业某一战略风险指标超越 li , i = 1 , , n 的概 率为 p i , 则概率分布 :P = p1 , , pn .在某种意义上可理解为战略风险程度.更一般地 , 可以设图 1 企业战略风险构成运营风险是指企业 在 核心 运作 过 程中 产生 的风 险 . 主要是由企业制造或流程能力方面出现问题而产 生的. 所有通过制造或服务活动创造价值的公司都在 不同程度上暴露在运营风险之下. 当出现严重的产品 或流程失误时 ,运营风险就转变成战略风险.资产损伤风险主要是指对实施战略有重要影响的 财务价值 (知识产权或者是资产的自然条件) 发生退化 并对企业战略造成影响时 ,资产损伤就变成一种战略 风险.竞争风险来源于会使企业成功创造价值和使自己 产品或服务与众不同的能力受损伤的竞争环境 的变 化 . 如开发高品质产品或服务方面竞争对手的活动 ,法 令和公共政府方面的变化 ,顾客需求的变化 ,供应商定 价和政策上的变化等都可能削弱企业竞争优势 ,并成 为战略风险 .商誉风险是上述 3 个方面的综合的结果 . 由于上 述原因 ,当整个企业的信誉下降而使企业价值减少时 , 就产生了商誉风险. 战略管理必须解决好这 4 个方面 的问题 ,这些问题解决不好 ,会给企业带来风险 .1 . 3 战略风险因素的特点 作为一个企业来说 ,由于受到内外部环境因素的影响 ,企业战略具有很大的不 确定性. 这种不确定性 ,既有偶然的成分 ,也有不明确 的成分 ,它们分别对应于事物的随机性和模糊性 . 在企业战略风险评价中 ,随机现象的出现是由于环境所存= p ( l) | l L .L = l ;P T称 P T 为企业在 T 时间内关于 L 的战略风险函数 , 称p ( l) 为概率风险.2 . 2战略风险的可能性分布如果以P T 作为战略风险评价的结果 ,并将其作为战略决策的依据 ,这意味着我们对该企业的战略风险从统计的意义来说已经有 了相当清楚的认识 . 不过 ,事实并非如此 ,对一个具体 的企业来说 ,要可靠地掌握统计规律并不容易. 一般情 况下 ,已经有的认识离实际的要求仍然有相当的距离 . 主要原因在于 ,我们对许多影响企业战略的风险因素 仍然缺乏了解 ,对企业战略面临的风险的预测也很不 可靠. 所以 ,在 P T 本身并不可靠的情况下 , 以之作为 战略风险管理决策的依据 ,往往有很大的盲目性 .P T 不可靠 , 说明 p ( l) 的取值在一定的范围内都有可能 . 由于 0 p ( l) 1 , 所以 , 对确定的 l , p 由于模 糊不确定所可能的取值范围是 0 , 1 区间 . 对于任意的 x 0 , 1 , 我们用( l , x) 来表示 p ( l) 取值 x 可能性 .注意这里的可能性分布与概率分布有本质上的区别.设 U = x1 , , x n 为 论 域 ( 指 标 集 ) . 所 谓 概 率p ( x i ) , 是指事件 x i 出现的频率当独立随机抽样次数 趋于无穷时的一个极限值. 换言之 , 概率是一种与统计 有关的数值分析结果 .取同样的指标集 , 所谓可能性 ( x i ) 是指 x i 使某一事实成立的程度. 它可以跟随机抽样试验无关 .例如 ,考虑一个企业传统的战略风险指标如利润 率指标时 ,由于有了一定的统计资料 ,该指标低于某一 或某几个不同的临界值 (即不同的风险程度) 的概率分 布是不难得到的. 但是如果企业面对某一新的战略风 险指标时 ,由于没有历史经验和数据可以借鉴 ,其风险 程度只能结合各种因素或经验进行估计 ,这样得到的 结果称为可能性 ,其分布称为可能性分布 .定义 :设企业战略风险指标集为 L = l , 时间 T为书写方便 , 简记 p ( i) = pi ,i = 1 , , N .现在考虑 N = 2 的情况. 此时相当于企业战略风险由 2 个指标来衡量. 2 个指标面临的风险程度分别 用概率 p1 , p2 表示 , 我们希望知道 2 个指标都达到临 界值的情况的概率 f ( p1 , p2 ) 为多少 . 设 2 个指标都达到临界值分别为事件 A 、B 发生 , 并有P ( A ) = p1 ,P ( B ) = p2 .从而f ( p1 , p2 ) = P ( A B ) .由于 A 与 B 相互独立 , 依据概率论的加法公式和乘法 定理 , 可得f ( p1 ,p2 ) = P ( A ) + P ( B ) - P ( A B ) =p1 + p2 - p1 p2 .对任意 N , 有f ( p1 , , p N )或者内超越指标 l 的概率的可能性分布是( l , x) ,1 , 且存在 x0 , 使( l , x0 ) = 1 , 称R T = ( l , x) | l L , x 0 , 1 .为 T 时间内指标的风险可能性分布 . 称 ( l ,x 0 ,= p i - p i p j+ p i p j p k - ii ji j kf ( p1 , , p N ) = 1 - ( 1 - p1 ) ( 1 - p2 ) ( 1 - p N ) .现在我们假设战略风险指