作者：谢森炜1作者机构：1贵州大学经济学院,贵阳 550025出版物刊名：经济研究导刊页码：124-125页年卷期：2019年 第14 期主题词：深证成指;恒生指数；VAR模型;脉冲响应函数摘要：以分析深证成指和恒生指数收益率的相关联动效应，通过格兰杰因果检验法、构建VAR模型 和脉冲响应函数进行分析。实证分析得出，深证成指和恒生指数都是各自的格兰杰原因,VAR模型和脉冲 响应函数表明我国深证成指和香港恒生指数之间存在着短期的联动相关效应,恒生指数对深证成指的作用 效果更强,且呈现出负向的影响效应。我国大陆股票市场应积极关注其他股票市场行情的变化,做好良好 的防范措施,避免外部冲击的影响。