会计准那么与证券市场分析探讨内容摘要：美国是世界上会计准那么建立最完善的国家，其公认会计准那么的建立从一开始就是为了适应证券市场开展需要，是在为证券市场效劳的根底上成熟起来的。我国证券市场的开展使会计信息使用者和用途发生根本变化，这就要求区分会计准那么本身目标与政府的政策目标，明确会计准那么制定的出发点，即真实反映企业的财务状况，为资本市场效劳，为投资者和债权人效劳。关键词：证券市场会计准那么会计信息现有的?会计法?制定于我国经济刚刚转型时期，现在经济环境的变化使得?会计法?某些内容已经滞后，会计准那么的制定应该吸收多方利益团体的参与，尤其是有关证券市场方面会计准那么的制定，证券市场的参与者，包括上市公司、中介机构、投资者和证券监管部门应具有相当的影响力。证监会主席周小川指出我国证券市场的标准与开展是近期的根本任务。开展是在标准根底上的开展，而标准市场的根底在于信息披露、尤其是会计信息披露的标准。一个证券市场的成功是与高水平的会计信息披露制度密不可分的。前美国证券交易委员会SEC总会计师迈克尔萨顿曾说过“美国资本市场的成功，很大程度上应归功于美国上市公司高质量的会计信息披露准那么。高质量的会计准那么是高质量的会计信息披露准那么的根底，可见会计准那么对于证券市场的重要性。我国参加WTO将使我国证券市场的国际化进程加快，证券市场的国际化必然要求会计准那么的国际化。我国会计准那么需要更多地参考国际经验，向国际标准靠拢。本文从世界范围证券市场开展对会计准那么建立、成熟的影响角度谈谈我国会计准那么国际化问题。一、证券市场开展是会计准那么开展的根本动力会计准那么是随着证券市场的开展而逐渐开展成熟起来的。美国是世界上会计准那么建立最完善的国家，其公认会计准那么的建立从一开始就是为了适应证券市场开展需要，是在为证券市场效劳的根底上成熟起来的。在19001933年间，美国以股份公司形式组建的企业日渐增多，证券市场在社会经济生活中发挥日益重要的作用；然而，在证券市场开展初期，上市企业更多地重视市场的筹资功能，市场监管也相对宽松，缺乏有效的会计信息披露标准，致使企业管理当局能够控制财务信息披露的内容与形式，对会计信息进行操纵。会计的目的更多地是满足内部管理者的需要。这种状况随着上市公司的增多，引起了投资者和债权人的广泛不满。1929年发生经济大危机时，许多财务帐面状况良好的企业纷纷倒闭，使投资者和债权人损失沉重，社会各界意识到标准会计信息披露的必要性。为改善公众对企业财务报表的疑虑，加強上市公司监管，美国1934年成立了证券管理委员会SEC，对上市公司的财务会计和报告准那么、审计程序进行监督，领导民间机构制定会计准那么，引导企业财务会计和报告实务的开展方向。美国会计师协会AIA，1957年改为美国注册会计师协会，简称AICPA和纽约证券交易所开始着手共同研究解决上市公司财务报表问题，进行可操作性会计准那么的制定。从1938年到1958年，共公布了51项会计研究公告，在SEC的支持下，成为美国当时唯一公认的会计准那么。二次大战后，美国证券市场得到了空前开展，新的融資工具不断出现，新的交易手段层出不穷，会计准那么的作用更加重要。为适应这种状况，促进公认会计准那么的开展，1959年AICPA成立会计原那么委员会APB。随着证券市场深入到美国社会经济生活中各个方面，相关利益团体要求参加到会计准那么的制定中来的呼声渐高，会计准那么的独立性、客观性更加得到重视，公认会计准那么演变成了一项公共事业。为此，AICPA在1972年成立了财务会计准那么委员会FASB，广泛吸收相关利益团体参与准那么的制定，并确保相关利益团体的意见能够被吸收考虑。FASB与有关利益集团相互影响，共同促进了会计原那么的开展。由于FASB的独立性与客观性，确立了其准那么的权威性，满足了资本市场特别是证券市场上投资者包括潜在投资者、债权人及相关利益团体的需要。自1973年到2001年7月底，FASB共公布了143号财务会计准那么公告和7个财务会计概念公告，对维护美国证券市场的健康开展起了重要的作用。七十年代以后，特别是到了九十年代，资本市场全球化的进程日益加快，跨国融資与投资在世界经济中所占的比重越来越大。1997年底在伦敦证券交易所上市的2,683家公司中，国外企业到达526家，而交易量占所有交易市值的69。同年在美国，纽交所的国外上市公司在全部上市公司中的比例也超过10，外国公司仅一年时间就从美国资本市场上筹集到280亿美元资金。美国居民持有的非美国证券在1997年到达10,000亿美元。资金的国际流动使相关国家认识到对世界各国会计标准进行协调的必要性和迫切性，希望采用一套普遍适用的国际会计准那么，降低全球投融资的本钱，提高决策的有效性，促进资本市场的良性竞争。国际会计准那么委员会IASC自1973年成立以来开展极为迅速，到2000年1月，已成为拥有104个国家143个会计组织的庞大组织。会计准那么的国际化同样引起了WTO的关注，1996年12月在新加坡召开的部长级会议上明确提出鼓励IASC制定国际会计准那么。IASC得到了证券委员会国际组织IOSCO、世界银行和国际货币基金组织的鼎力支持。在准那么的制定过程中，广泛吸收参与者，除注册会计师作为会计信息的审核者外，还有财务信息的编制者和使用者代表参与，最明显的是突出资本市场代表的影响力；放弃了以注册会计师为导向的制定体制，代之以资本市场和金融市场为导向，突出了财务信息以满足投资者和债权人需要的首要目的。目标是建立全球通行的高质量会计准那么。IASC的核心准那么就是指应证券委员会国际组织IOSCO之约，针对跨国证券发行和股票上市公司编制财务报表所需而制定的一套完整的会计准那么。这些核心准那么为会计提供了广泛的根底，它们的高质量导致会计信息的高透明度、良好的可比性，保证了信息的充分披露。经过IOSOC的认可和推荐，国际会计准那么在今天已经成为许多国家会计准那么的基准。在我国会计准那么制定初期，由于证券市场还很弱小，准那么的制定者根本上未考虑到证券市场的需求。但事实上证券市场的突飞猛进迫使会计准那么不得不适应市场的新情况、新要求，被动地出台了一些具体会计准那么，如关联方关系及其交易的披露、收入、债务重组、非货币性交易等准那么，这些准那么都是为了标准上市公司的会计行为，提高上市公司会计信息质量而公布的。这一系列具体准那么和根本会计准那么共同形成了我国与国际会计准那么相衔接的会计准那么框架体系，为我国经济的开展起到了良好的促进作用。由此可见，证券市场的开展也是我国会计准那么开展的动力。二、证券市场使会计信息使用者和用途发生根本变化会计信息具有众多的使用者，不同使用者对企业会计信息有不同的要求和用途。证券市场的开展使上市公司面对着许多公众投资者包括潜在投资者和债权人，他们需要掌握上市公司的财务状况，并据此作出相应决策。在证券市场上，投资者和债权人是企业风险资本的主要提供者，与企业具有最重要、直接和密切的经济联系，因此，满足投资者和债权人的会计信息需要至关重要。美国FASB明确指出，“财务报告的首要目标是为现有和潜在的投资者、债权人以及其他使用者提供作出理性投资、信贷及相似决策所需的有用信息。同时，满足投资者和债权人的信息一般也能满足其他使用者的需要。会计准那么的出发点是通过财务会计资料，真实反映企业的经营成果和财务状况，为投资者和资本市场效劳。作为投资者，最关心的是投资风险及其对期望收益的评价，他们需要通过会计信息去发现证券的价格。财务报告应向投资者、债权人和其他使用者提供信息，帮助他们评估股利或利息的现金收入，以及证券或信用销售、即期或远期收益金额计算、时间选择与不确定性分析等。这就要求会计信息具有相关性和可靠性。所谓相关的会计信息是指，能够通过帮助使用者分析过去、现在和未来事件的结果，或坚持或更正先前预期而在决策中起作用的信息。相关的信息必须同时具备及时性、预测价值和反应价值。准确性是可靠性的重要组成局部。可靠的财务报告有较高的准确度，它使得预测相应的经营状况和收益的把握加大。这就要求上市公司对可能影响证券价格的会计信息进行连续性披露和前瞻性披露。尽管在有效的证券市场上，纯粹的会计技术的改变对企业价值没有根本的、长期的影响，资本投资及由此所决定的经营活动才是决定企业价值的根本因素，但会计政策、会计技术会有利于或有害于企业价值的形成。我国会计准那么的目的比拟复杂，?企业会计准那么?认为会计信息首先“应当符合国家宏观经济管理的要强求，其次是“满足有关各方了解企业财务状况和经营成果的需要，满足企业内部加強内部经营管理的需要。会计准那么的用户首先是政府，而投资者和债权人的需要在我国会计准那么的制定中居于很次要的地位。这与国际上通行的有较大差异，国际上通行的会计准那么目的那么是通过财务资料“公允地反映企业财务状况和经营成果，主要为投资者和债权人效劳。国际会计准那么委员会认为政府和管理部门的特殊需要不在会计准那么主要效劳范围之内，“各级政府可以為实现各自的目标，明确规定不同的和例外的要求。但这些要求不应该影响为了其他用户的利益而公布的财务报表，除非它们也能满足那些用户的需要；“管理部门可以决定额外信息的形式和内容，以满足自身的需要摘自汤云为的?对根本会计准那么的初步评价?一文，但这些信息的报告不在会计准那么框架范围内。事实上，我国会计准那么确定的三类用户对会计信息需求的差异较大。政府作为经济的宏观调控者需要的是较笼统的统计数据、汇总数据；国家税收的需要与会计目标有很多区别，为应付税收而设计的会计体系是满足不了其他使用者的需要的。企业管理当局需要的会计信息千差万别，主要是为内部考核效劳；而投资者和债权人因投资、借贷的需要，要求会计信息应能揭示企业的投资价值和经营风险。根据前两类用户制定的会计体系明显有别于根据投资者和债权人需要的会计体系。而我们在根据这些复合目的制定会计准那么时，未充分了解每类用户的需求差异，尤其是投资者和债权人的需要，而仅仅是将其他国家为投资者和债权人设计的会计概念和会计体系借鉴过来，形成了现在会计准那么多重目标的相互矛盾与冲突。由此造成会计准那么与证券市场开展的不协调，满足不了投资者和债权人的需要。准那么效劳对象确实定毫无疑问受到经济环境的制约和准那么制定者的价值判断。效劳对象确实定是准那么制定的根本前提，对会计要素确实认和计量有着重要的影响。我国现在的经济环境和九十年代初刚开始制定会计准那么时发生了很大的变化，表现在资本市场尤其是证券市场在社会经济中的地位和作用有了根本的不同。在2001年六月底，我国国内上市公司达超过1100家，总市值占到国民产值的50，级市场投资者不仅有为数众多的机构，更有多达6000万个人的投资场所，成为亚洲第三大证券市场。证券市场的开展迫切需要会计准那么质量的提高。现有的会计准那么在许多方面已经不能适应市场经济的需要，尤其是不适应上市公司信息披露的要求。企业会计信息的使用者更多的是证券市场上的投资者和债权人，政府做为企业投资者同样是会计信息的主要用户，而作为市场管理者的政府信息需要相对简单笼统，提供应投资者的信息完全能满足政府的需要。随着参加WTO组织的到来，我国经济融入国际大循环的速度加快，国内企业海外上市的数量日渐增多，外国投资者也日益关注中国证券市场，上市公司的信息披露标准要求更加严格，会计准那么的国际化接轨势在必行。这就要求区分会计准那么目标与政府的政策目标，明确会计准那么制定的出发点，即真实反映企业的经营成果和财务状况，为资本市场效劳，为投资者和债权人效劳。三、以我国证券市场为核心建立国际化的会计准那么从90年代开始，我国对会计制度进行了改革，遵循“向国际惯例靠拢的方针，于1992年公布了?企业会计准那么?，随后又公布了具体准那么的征询意见稿，在此根底上，迄今已陆续推出了13个具体准那么：?现金流量表?、?债务重组?、?建造合同?、?非