南开大学22春个人理财离线作业一及答案参考1. 爱特曼(Altman)的Z-score模型是首先使用多元线性判别的信用风险模型。以下对Z-score模型陈述不正爱特曼(Altman)的Z-score模型是首先使用多元线性判别的信用风险模型。以下对Z-score模型陈述不正确的是( )。AX1反映了企业流动性和规模的特点BX2衡量了企业积累的利润CX3比率越高，表明企业的资产利用效果越好，经营管理水平越高DX4=优先股和普通股市值总资产=(股票市值股票总数)总资产正确答案：DX4=优先股和普通股市值总负债=(股票市值股票总数)总负债这一指标衡量企业的价值在资不抵债前可下降的程度，反映股东所提供的资本与债权人提供的资本的相对关系，反映企业基本财务结构是否稳定。2. 把货币的未来价值计算为现在的价值称为贴现。( )把货币的未来价值计算为现在的价值称为贴现。( )参考答案3. 某投资者判断甲股票价格将会持续下跌，因此买入一份执行价格为65元的认沽期权，权利金为1元股。某投资者判断甲股票价格将会持续下跌，因此买入一份执行价格为65元的认沽期权，权利金为1元/股。则该投资者在期权到期日的盈亏平衡点是( )A.股票价格为64元B.股票价格为65元C.股票价格为66元D.股票价格为67元答案：A4. 现货交易是指在成交后交易双方即时交割的交易方式。这里的“即时”，可以是当天，也可以是次日。( )现货交易是指在成交后交易双方即时交割的交易方式。这里的“即时”，可以是当天，也可以是次日。()正确5. 下列属于证监会职责的是( )。 (1)制定自律规则、执业标准和业务规范； (2)负责做好证券信息技下列属于证监会职责的是( )。 (1)制定自律规则、执业标准和业务规范； (2)负责做好证券信息技术的交流和培训工作，组织、协调会员做好信息安全保障工作； (3)对证券公司重要信息系统进行信息安全风险评估，组织对交易系统事故的调查和鉴定； (4)研究和拟定证券、期货市场的方针政策、发展规划。A(4)B(1)(3)C(2)(4)D(1)(2)(3)正确答案：A前三项属于证券业协会的职责，只有(4)正确。6. 世界各国货币当局为何特别重视外汇储备的管理?世界各国货币当局为何特别重视外汇储备的管理?主要由于以下几方面原因：(1)在浮动汇率制下，西方各主要货币间的汇率频繁波动，大起大落，各国货币当局如有不慎，便会使手中的储备资产损失严重。因此，各国货币当局必须密切注意国际外汇市场汇率的变化，及时采取措施，进行外汇储备的保值。(2)由于世界各国货币当局采取不同的利率政策，确定不同的利率水平，并且利率水平经常变动，因而不同货币储备资产的收益不同，其收益也随利率水平的变动而经常波动。各国货币当局如果不对储备货币加以管理，不但难以获得较好的收益，而且会由于某些国家的通货膨胀，使储备货币的价值受到损失。因此，必须加强对各国利率政策的研究，及时采取有效措施，调整储备货币的结构，以获得较高的收益。(3)金融工具不断创新使储备资产的投向多元化。随着国际金融市场的发展，新的金融工具层出不穷，使储备资产的投向多元化，这就要求各国货币当局对储备资产的投向进行统筹管理，精心安排，使储备资产取得最佳效益。7. 由于子女教育金支付期与退休金准备期高度重叠，家庭应提早进行子女教育金规划。( )A.错误B.正确参考答案：B8. 针对未来到期的等额资金，下列说法正确的是( )。A.利率相同时，投资期限越长，资金现值越大B.利率相同时，投资期限越长，资金现值越小C.投资期限相同时，利率越低，资金现值越大D.投资期限相同时，利率越高，资金现值越大参考答案：BC9. 证券投资信托即受托人接受委托人的委托，将信托资金投资于证券市场的信托业务。下列陈述不正确的是证券投资信托即受托人接受委托人的委托，将信托资金投资于证券市场的信托业务。下列陈述不正确的是( )。A证券投资信托是集合资金信托计划中的首要业务B信托新“两规”强化了集合资金信托计划的信托资金保管要求C证券投资信托必须配备投资顾问D证券投资信托所集合的资金必须交由合格商业银行进行资金保管正确答案：C10. 美元指数与黄金价格和石油价格负相关。( )美元指数与黄金价格和石油价格负相关。( )答案：错11. 消费性负债与流动资产之比被称为( )。A.负债比率B.融资比率C.自用贷款比率D.借贷流动率参考答案：D12. 证券公司的经纪业务又称代理买卖证券业务，是指证券公司接受客户委托代客户买卖有价证券的行为。它证券公司的经纪业务又称代理买卖证券业务，是指证券公司接受客户委托代客户买卖有价证券的行为。它是目前我国证券公司的最基本业务。下列关于证券公司经纪业务操作风险的说法中，正确的有( )。A经纪业务存在的操作风险往往是由于缺乏效果和效率的流程而出现B我国证券公司经纪业务操作风险点主要表现在制度流程、决策、人员道德、财务等方面C在营业部代理客户交易委托环节，往往会存在开户对象的风险DAB说法都正确正确答案：D在营业部的开户环节，往往会存在开户对象的风险。13. 净值成就率的值越小，表明过去的理财成绩越好。( )A.正确B.错误参考答案：B14. 以下哪些属于被动投资策略?( )A.买入持有策略B.固定比例混合策略C.再平衡策略D.投资组合保险策略参考答案：ABC15. 什么是基金证券基金证券参考答案：基金证券又称投资基金证券，是指由投资基金发起人向社会公众公开发行，证明持有人按其所持份额享有资产所有权、资产收益权和剩余财产分配权的有价证券。16. 某股票现价为48元，投资者小明预期该股票的价格未来会上涨，因此买了一份三个月到期的认购期某股票现价为48元，投资者小明预期该股票的价格未来会上涨，因此买了一份三个月到期的认购期权，执行价格为50元，为此他支付了1元的权利金，如果到期日该股票的价格为53元，则小明星此项交易的每股到期收益为( )A. 1元B. 2元C. 3元D. 4元答案：B17. 属于商业银行核心资本的是：( )A普通股本B普通准备金C公开储备D债务性资本工具属于商业银行核心资本的是：( )A普通股本B普通准备金C公开储备D债务性资本工具正确答案：AC18. 当利率上升时，人们会将收入投资于各种金融资产，从而抑制了人们的消费。( )当利率上升时，人们会将收入投资于各种金融资产，从而抑制了人们的消费。()正确19. 一般以成本评估来反映家庭的真实财富变动，以市价评估来评价记账的正确性。( )A.错误B.正确参考答案：A20. 下列选项中关于缺口分析的局限性的表述正确的是( )。A缺口分析忽略了同一时间段内不同头寸的下列选项中关于缺口分析的局限性的表述正确的是( )。A缺口分析忽略了同一时间段内不同头寸的到期时间或利率重新定价期限的差异B大多数缺口分析未能反映利率变动对非利息收入和费用的影响C只能反映利率变动的短期影响D以上说法都正确正确答案：D21. 对于风险水平较高的商业银行，巴塞尔委员会鼓励其采用内部评级法的高级法。商业银行在实施高级法的对于风险水平较高的商业银行，巴塞尔委员会鼓励其采用内部评级法的高级法。商业银行在实施高级法的时候，以下( )项目需要自己测算。APDBEADCLGDD以上选项都正确正确答案：D22. 分税制预算管理体制大体可以分为( )A. 完全分税型B. 复合分税型C. 单一分税型D. 综合分税型E.分税制预算管理体制大体可以分为( )A. 完全分税型B. 复合分税型C. 单一分税型D. 综合分税型E. 适度分税型参考答案：AE23. 影响债券价格变动的因素包括( )A.市场利率B.债券的收益率C.债券的偿还期D.债券的面额影响债券价格变动的因素包括( )A.市场利率B.债券的收益率C.债券的偿还期D.债券的面额正确答案：ABCD24. 汇率制度的内容包括( )。 A规定本国货币对外价值 B规定汇率的波动幅度 C规定本国货币与其他货币的汇汇率制度的内容包括()。A规定本国货币对外价值B规定汇率的波动幅度C规定本国货币与其他货币的汇率关系D规定影响和干预汇率变动的方式E规定外汇留成ABCD25. 大企业税收管理中所指的大企业应具有哪些特点( )A.巨大的资产规模和庞大的机构设臵，税源结构大企业税收管理中所指的大企业应具有哪些特点( )A.巨大的资产规模和庞大的机构设臵，税源结构具有复杂性，生产经营流程长，税源结构具有跨度性。B. 购销业务量大、市场覆盖面广，进销核算具有规模性，企业管理结构较为完备，资金、物流的管理十分规范，内控机制较为健全。C. 具有较强的纳税意识，自身财务税收专业化水平较高，经济地位重要，税源举足轻重。D. 具有总部经济特征。答案：ABCD26. 分支机构，无须办理纳税申报。( )分支机构，无须办理纳税申报。( )答案：27. 下列对PY与CY默认值描述正确的一项为( )。A12，12B1，1C12，1D12，4下列对PY与CY默认值描述正确的一项为( )。A12，12B1，1C12，1D12，4正确答案：B28. 当商业银行面临流动性危机时，会出现的情况是( )。 A. 大量存款人出现挤兑行为 B. 结算系统当商业银行面临流动性危机时，会出现的情况是( )。A. 大量存款人出现挤兑行为B. 结算系统出现故障，导致结算失败C. 贷款银行无法把在他国的贷款汇回本国D. 银行出现经营决策错误，决策执行不当参考答案A29. 资本主义银行的主要形式是高利贷银行。( )资本主义银行的主要形式是高利贷银行。()错误30. 就经营模式而言，我国目前处于( )的状态，这与世界大多数国家的金融经营状态( )。A混业经营，就经营模式而言，我国目前处于( )的状态，这与世界大多数国家的金融经营状态( )。A混业经营，相同B分业经营，相同C混业经营，不同D分业经营，不同正确答案：D就经营模式而言，我国目前处于分业经营为主的状态，如商业银行只能从事传统的银行业务，不能从事证券、保险、信托等金融业务。这与世界上大多数国家的金融混合经营状态大不相同。31. 操作风险的计量不同于其他风险，相对来说比较困难。操作风险的计量方法可以粗略地分为自上而下法和操作风险的计量不同于其他风险，相对来说比较困难。操作风险的计量方法可以粗略地分为自上而下法和自下而上法两大类。下列关于自上而下法，表述不正确的有( )。A自上而下法试图在最广泛的层面上，即用企业层次或行业层次的数据来衡量操作风险B自上而下法基于收入波动性、套利模型和参数计量方法来计量风险C评估的结果将用于决定缓释风险所需预留的资本