2020医疗IT行业深度研究报告目录一. 互联网医疗有望在2020年迎来发展拐点 41. 互联网医疗在疫情期间迅速推进，未来有望持续推广42. 国家政策明确支持互联网医疗服务，未来有望持续落地83. 互联网医疗行业有望迎来发展拐点10二. 医疗信息化建设仍有较大空间，未来有望加速推进 11三. 互联网医疗商业模式可能出现分化，重点关注行业龙头公司151. “互联网+医院+医生”有望形成闭环，互联网医疗行业面临分化 152. 建议关注布局完善、竞争力突出的HIT龙头企业16风险提示20图表目录图1：新型冠状病毒肺炎疫情图（截至2月10日）4图2：新型冠状病毒肺炎累计确证/疑似病例数量走势4图3：互联网技术的引入使得诊疗流程逐步实现线上+线下协作的方式6图4：我国医疗资源分布不均衡，三级医院数量少但承担了大量的诊疗服务（2018年）6图5：微医、阿里健康平台、平安好医生等，均开通互联网免费义诊平台7图6：天猫医药网站7图7：国内互联网医疗用户规模（千万）8图8：医疗信息化的发展阶段 12图9：国内医院的电子病历实施情况（2018年）12图10：国内医院的临床决策支持系统实施情况（2018年）12图11：国内医院进行相关信息化认证或评级情况（截至2019年9月，样本数量1909家）14图12：国内医疗信息化行业规模和增速（IDC预测，未考虑疫情的促进作用）14图13：卫宁健康2016年确定了传统HIT业务、“互联网+医疗”创新业务双轮驱动战略 16图14：卫宁健康通过4+1的布局构建了较为完整的互联网+医疗健康生态体系 17图15：创业慧康新一代平台型HIS系统：HI-HIS6.019图16：久远银海医保一站式结算平台方案20表1：部分省份线上发热门诊情况（不完全统计）4表2：近年来国内互联网医疗行业相关政策9表3：我国电子病历分级标准（2018年出台）13互联网医疗有望在2020年迎来发展拐点1. 互联网医疗在疫情期间迅速推进，未来有望持续推广新型肺炎疫情防控仍在进行中。截至2月10 11 24时，全国现有确诊病例37626例,累计治愈出院 病例3996例，累计死亡病例1016例，累计报告确诊病例42638例。现有疑似病例21675例。累计 追踪到密切接触者428438人，尚在医学观察的密切接触者187728人。由于新型肺炎具有高传染 性，面对疫情扩散的严峻形势，全国31个省级行政区陆续启动重大突发公共卫生事件一级响，多 省市小区实行了封闭式管理，多个城市实行了交通管制。图1：新型冠状病毒肺炎疫情图（截至2月10日） 图2：新型冠状病毒肺炎累计确证/疑似病例数量走势10000 1000-10000 500 999 100-499 10-99全国疫情新增趋势新增确诊新增疑似6000S000数据来源：国家及务地卫健委，东方证券研究所数据来源：国家及务地卫健委，东方证券研究所互联网医疗可以有效纾解线下诊疗压力同时降低交叉感染风险是线下诊疗的有效补充和替代。 在本次疫情防控中-互联网医疗服务在传统医院及互联网医疗公司（提供端）和患者（使用端）均呈现 迅速普及趋势。我们从3个方面分析互联网医疗的发展情况和前景包括医院端、互联网医疗服务商、用户群体。1）医院端：疫情成为医院服务线上化的催化剂,长期有望持续加速疫情防控工作促进了医院线上咨询服务的普及,是医院线上化进程的重要推手。长期来看,医院端 的互联网化有望迎来持续加速过程。截至目前全国范围内已有多家医院开展线上诊疗服务。据不完全统计，自1月份疫情公布以来， 全国多个省份积极响应，迅速开通线上问诊服务，涉及全科、专科医院等多类型医疗机构。发热门 诊线上服务，有助于首诊确诊和实现病人分流，有效纾解线下压力。表1:部 省份线上发热门诊情况（不完全统计）省份线上发热门诊情况湖北“新冠病毒肺炎一线上问诊一点通”线上咨询平台正式上线广东截至1月31 H，全省已有57家医院开设线上发热门诊和免费咨询新型肺炎服务浙江截至2月8日，全省可提供互联网医疗服务的医疗机构共389家，高峰期在线医务人员达3.9万人。1月网络问诊量达76万人次。浙江发热门诊每日就诊人次从高峰期的3万人下降到9千多人，有效促进病人分流山东1月27日，首批48家医疗机构线上发热门诊开通北京1月26FI,北京医学会牵头联合多家单位，筹备启动建设“北京市新型冠状病毒感染肺炎 在线医生咨询平台”。截至1月30日，报名医生近1800人。2月1 口，平台建成并正式 上线。截至2月4日24时，平台访问量达118万人次。上海自1月29日起，36家市级医院陆续启动“上海市发热咨询平台”。截至2月5日17时， 在线咨询单日访问量5700()余人次，单日咨询量360()余人次，累计访问量66万余人次， 累计咨询量3万余人次。深圳第三人民医院、南山医院、协和深圳医院等多家医院开通“新型肺炎”线上免费咨询平台数据来源：各地卫健委，医院官网，东方证券研究所除发热门诊之外-对于常见病，比如口腔、妇幼保健等线上门诊也陆续开通。线上问诊可以降低 患者交叉感染风险，同时，在医疗资源重点向疫区、发热门诊倾斜的特殊时期，可以有效提高医院 的服务覆盖率和服务效率。表2：除了发热门诊之外，各地线上问诊服务开通(不完全统计)科目线上问诊服务口腔科包括但不限于：武汉大学1 1腔医院、四川大学华西1 1腔医院、陕西空军军医大学口腔医院、 广东中山大学附属口腔医院、广州医科大学附属口腔医院、山东青岛市口腔医院、天津市 口腔医院、南京医科大学附属口腔医院、中国医科大学附属口腔医院、河南大学赛思口腔 医院、南昌大学附属口腔医院，等等。妇幼保 健、儿科包括但不限于：深圳市妇幼保健院、广州市妇女儿童医疗中心、河南省妇幼保健院、河北 常德市妇幼保健院、武汉儿童医院、湖北省妇幼保健院、西安市儿童医院、山东大学附属 生殖医院等等慢病咨询包括但不限于：上海龙华医院、北京燕化医院、邢台市7家医院、深圳慢病中心门诊部互 联网诊疗APP “深圳慢病”上线运营，等等数据来源：医院官网，互联网公开信息整理，东方证券研究所我们认为医院互联网化逐渐成为必然趋势2020年有望迎来发展拐点未来持续发展空间较大。医院互联网化可大大提升服务效率和体验。医疗全流程往往包括“挂号-缴费-候诊-初诊-检查缴费 -检查检验取报告-诊断-药品/治疗缴费-取药/治疗-医患互动”的复杂环节。在传统模式下，患者往 往需要多次往返医院、耗费数周的时间才能完成初诊、检查、确诊到治疗的全流程，而即便一次就 诊就可以完成所有流程的普通病人，也难免遭遇“候诊2小时、看病5分钟”的低效率以及“检查 缴费、药品/治疗缴费、取药”等多次排队带来的痛苦，另外，慢病患者的续方也需要患者定期去医 院完成，造成了不必要的麻烦。通过互联网手段的引入，医疗全流程可以通过线上+线下协作的模式，在不改变医疗严肃性的前提 下提升效率与患者体验，如挂号、候诊、各类缴费、取报告、诊后医患互动等不影响诊断准确性、不涉及治疗的环节都可以通过线上平台来完成，而问诊、检验、诊断、治疗等核心诊疗环节依然采 取线下的方式来保证质量与安全。两挂号 候诊检查缴费取报吉药品缴菱医患互动间诊丰佥验诊断取药治疗offline诊疗流程分解数据来源：东方证券研宽所从资源分配角度，医疗互联网化可提升医疗资源合理利用、增强优质医疗资源可及性。我国医疗资 源存在较明显的分布不均：东部沿海地区资源丰富而中西部相对匮乏、优质医疗机构聚集于中心城 市而基层医疗机构条件较差、三级医院数量较少但却承担着大量的诊疗服务压力。据2019中国 卫生健康统计年鉴数据，我国东部地区三级医院占46%,西部只占24%,中部占29%O而优质 医院则集中于东部沿海、特别是北上广。通过积极利用互联网技术支撑的分级治疗平台和远程医疗系统，可以帮助医疗机构之间形成资源 上下贯通、信息互通共享、业务高效协同的合作关系，实现预约诊疗、双向转诊、远程医疗等服务， 从而有助打破医疗资源的地域性分布限制、促进各级医疗机构之间的合理分工协作，提升优质医疗 资源的可及性。图4：我国医疗资源分布不均衡，三级医院数量少但承担了大量的诊疗服务(2018年)一级医院：10831(32.8%)未定级医院：10613(32.2%)三级医院：18.5亿人 次(51.7%)各级医院数量分布二级医院：9017(27.3%)二级医院：12.8亿人次(35.8%)一级医院： 2.2亿人次(6.1%)未定级医 院:2.3亿 人次(6.4骊诊疗人次分布一级医院， 56.9%未定级医院：未公病床使用率对比数据来源：国家上健委，东方证券研究所总结：我们认为，医院互联网化有助于纾解线下诊疗压力，优化医疗资源配置，提高医院流程效率 逐渐成为长期发展的必然趋势。此次疫情防控需求,无疑成为医院线上化进程的催化剂。2）互联网厂商成为线上医疗服务的重要参与方，未来布局有望加大加深疫情防控过程中，新兴互联网医疗服务商包括阿里健康、平安好医生、微医、心医国际、丁香园、 春雨医生等,陆续开通在线义诊服务,，阿里健康义诊平台在支付宝和淘宝上线，截至1月29日, 平台累计接诊约80万人，平均每小时接诊约3000人；截至1月29日，微医共超过8000名医生 上线，微医抗冠免费义诊专区访问量超过7198万，累计提供医疗咨询服务近64.5万人次：1月 26日，平安好医生宣布成立抗击病毒指挥中心，提供免费线上问诊服务，平安好医生联合了百度、 企业微信、美团、轻松筹等企业开通义诊服务。图5：微医、阿里健康平台、平安好医生等，均开通互联网免费义诊平台抗疫专区微医 “mm折击瘦晴庆击停炎问度通建快速全科门诊阿里健康平台Q新型沛炎疫情实时BUS足不出户看病 阿里健康在线问医平安好医生O平宜好生 Bai&BS线上Hl.段蛆在行当麻25,118名医生任线.己菱但1.132.373够冬8：3O-24KX)ftB 专SiflK生24dUH在伐哭蛭riifkvrii数据来源：微医、阿里健康、平安好医生，东方证券研究所除在线咨询服务之外,互联网巨头加速布局医疗物资销售领域。2月7日，阿里健康发布公告，拟 收购Ali JK ZNS Limited全部股权。收购标的业务包括天猫产品及服务、天猫国际产品及服务，包 括天猫销售的药品、特殊医学用途配方食品，以及仅在天猫超市上销售的医疗器械、保健用品、医 疗及健康服务等，也包括天猫国际销售的药品、医疗器械、保健品、医疗及健康服务。此次收购完 成后，阿里健康作为阿里大健康旗舰的地位有望得到进一步强化。图6：天猫医药网站天痼医运数据来源：天猫医药，东方证券研究所互联网医疗服务商可分为两大类：1）阿里、腾讯等互联网巨头,具有用户规模和流量优势，通过 自有平台+投资并购切入互联网医疗市场。在疫情发生时，互联网巨头凭借较强的运营能力，可以实现服务快速上线和铺开；2）专注于互联网医疗信息服务的企业,包括微医、平安好医生、丁香 园、春雨医生等，在长期专注互联网医疗服务过程中积累了医生和患者的用户基础和品牌信任度, 在疫情中能