中海地产股份有限公司薪酬激励方案北京管理顾问有限公司2023年01月目 录中海地产薪酬激励方案1第一节地区公司奖金方案1一、方案设计思绪1（一）方案概述1（二）奖金核算的原则1（三）奖金的分类2二、项目奖金3（一）核算方案3（二）支付时间4三、年度奖金6（一）核算方案6（二）支付时间和方式9四、奖金分派系数的拟定13（一）拟定奖金分派系数的原则13（二）拟定奖金分派系数的方法14第二节总部薪酬激励机制18一、薪酬现状分析18（一）薪资水平不具有竞争力18（二）薪资呈现部分“平均主义”及标准不明确18（三）薪资与绩效相关度低18（四）缺少有结构及合理的职位序列体系18二、改善思绪18（一）改善薪酬管理体系的原则19（二）完善薪酬体系的措施19三、薪酬构成20（一）固定工资20（二）可变工资20四、制订薪酬标准21（一）拟定薪酬标准的原则21（二）基准工资标准拟定21（三）基本工资25（四）绩效工资标准计算26（五）年功工资标准计算26（六）年度奖金标准计算27中海地产薪酬激励方案 地区公司奖金方案方案设计思绪方案概述奖金是指公司在获得抱负或者额外效益后所支付的薪金，用以奖励那些为公司获得额外收益作出奉献的职工。一方面可以实现员工参与分享公司经营成果，同时激励员工为公司做出更大的奉献。基于本此征询项目的实际情况，一方面，我们将受到奖励职工的对象界定为各地区公司的经理层（即地区公司担任董事职位及以上职工），另一方面，本方案只是核算各地区公司奖金总额，不涉及奖金的个人分派办法。奖金核算的原则1. 奖金和经营业绩高相关的原则奖金和经营业绩高相关的原则有两层含义：一方面是发放奖金的前提是公司获得抱负或者超过预期的经营业绩，另一方面，奖金的核算是以实际获得的经营业绩为基本依据。2. 地区公司之间保持相对均衡的原则根据中海的现状和未来战略目的，中海地产各地区公司将分别处在进入、开拓和成熟等阶段，地区公司之间的不均衡发展状态将在很长时间内存在。而地区公司经理层作为中海地产的核心人力资源，应当需要在不同地区之间进行横向调配，这就规定我们在设计本方案时要注旨在各地区公司之间保持相对均衡。“相对均衡”并不同于“绝对平均主义”，可以根据不同地区公司的实际情况适当拉开差距，但是这种地区之间的差距是合理的，是有依据的，是可以被大部分地区公司经理层成员所能接受的。3. 年度之间保持相对稳定的原则连续经营是公司实现战略目的的基本条件之一，特别是对于房地产这样高风险的行业，获得平稳连续的经营业绩是地产行业成功公司的重要特性之一，而这就需要平稳连续的激励制度来保障。因此，实现年度之间保持相对稳定也是本方案的基本原则之一。奖金的分类根据房地产行业的特点，奖金分为年度奖金和项目奖金两类。1. 年度奖金年度奖金是指按照财务年度经营成果进行核算的奖金，其经营成果涉及地区公司所有项目的经营成果。（1）优点这种方式的优点在于可以满足作出奉献的职工对回报的预期，也符合及时激励的原则，又可以避免某些处在进入或者拓展阶段地区公司由于没有项目业绩而无法参与享受奖金的问题。（2）缺陷某些处在进入或者拓展阶段地区公司没有项目业绩的情况下参与享受奖金，一方面意味着公司需要承担一定的财务风险，另一方面，也许会引起处在成熟阶段公司由于“价值被风险”而产生不公平的感觉。2. 项目奖金年度奖金是指按照单个项目的经营成果进行核算的奖金。（1）优点项目奖金等到项目结束后根据实际的经营成果进行核算，一方面可以避免相关的风险，同时可以按照项目准确界定奖金受惠对象，提高激励效果。（2）缺陷项目奖金等到项目结束后根据实际的经营成果进行核算，一方面限制了对于没有项目但是也在为公司作奉献的职工参与享受公司的奖金，同时对于某些周期较长的项目不能及时激励员工。3. 我们的建议（1）同时采用两种方式在对年度奖金和项目奖金进行比较分析的基础上，结合中海地产的现状和未来发展趋势，我们建议中海同时采用年度奖金和项目奖金两种方式。（2）突出年度奖金的主体地位不管是“年度奖金”还是“项目奖金”，分享奖金的来源都最终来自于项目产生的附加价值，事实上，两者之间是“此消彼长”的关系。根据前面拟定的奖金方案原则和两类奖金特点，我们建议年度奖金作为主体方式，项目奖金作为补充方式。项目奖金核算方案某项目考核系数某项目奖金分派系数某项目净利润某项目奖金总额1. 方案一：净利润分享法（1）核算办法（2）说明核算办法中，“项目奖金分派系数”在项目启动前由公司薪酬考核委员会根据项目实际情况拟定。（3）优点净利润分享法以净利润作为奖金的计提基数，其优点在于可以尽也许减少总部的财务风险（即在获得净利润基础上才干分享奖金），核算方式直接，核算过程简朴。（4）缺陷净利润分享法的缺陷是地区公司承担了较大的风险（涉及市场风险和管理风险），对于某些本来就不能赚钱的项目，无法体现经理层的工作成果。2. 方案二：超额净利润分享法（1）核算办法（2）说明某项目目的净利润某项目实际净利润某项目超额净利润某项目考核系数某项目奖金分派系数某项目超额净利润某项目奖金总额核算办法中，“项目奖金分派系数”、“项目目的利润”等参数，在项目启动前由公司薪酬考核委员会根据项目实际情况拟定。（3）优点净利润分享法以超额净利润作为奖金的计提基数。合理体现了“总部”和“地区公司”之间的风险平衡关系，地区公司经理层重要承担管理风险。（4）缺陷净利润分享法可以发挥积极作用的前提在于项目启动前就需要合理拟定“项目奖金分派系数”、“项目目的利润”等参数，这项工作有相称困难的，假如这两个参数选取不合理，会产生一定的负面影响。3. 我们的建议根据前面的分析，结合我国地产行业特点和中海的实际情况，我们建议中海选择“方案二”，其依据如下：（1）我国地产行业特点我国地产行业处在高速发展阶段，行业成熟度较低，政策风险和市场风险高，由此对项目的影响较大，方案二可以满足我国地产行业这一特点。（2）中海实际情况地区公司作为中海地产的项目执行者，重要的职能是项目管理中心而不是项目决策中心，不能有效回避政策风险和市场风险，方案二可以满足这一现状。支付时间项目奖金作为奖金的补充方式，总体数量不大，不需要考虑股权支付的方式。但是要根据项目特点选取合理的支付时间。根据奖金支付是否延期分为“即时支付”和“延期支付”两种方式，“即时支付”意味着总部承担所有的项目后风险，“延期支付”则意味着项目责任者也分担部分项目后风险。对于分期项目，根据结算次数分为“分期支付”和“一次性支付”两种方式，“分期支付”可以体现激励的即时效应，“一次性支付”可以体现激励的集中效应。根据上述，项目奖金的支付时间可以有4种方案，如图1所示方案一即时支付延期支付一次性分期方案四方案三方案二方案三方案四方案二方案一。图1：项目奖金的支付时间1. 方案一：即时分期支付“即时分期支付”是指每期项目结束后就支付当期的奖金。这种方案的优点是体现了激励的即时性，缺陷是总部承担了较高的项目后风险，奖金分散也许弱化激励效果。2. 方案二：延期分期支付“延期分期支付”是指每期项目结束后并不支付当期的奖金，而是在一个约定的时间内支付。这一方案的优点在于既体现了激励的即时性，项目后风险又在公司总部和项目责任者之间获得了较好的平衡。缺陷是奖金分散也许弱化激励效果。3. 方案三：即时一次性支付“即时一次性支付”是指项目所有结束当期支付所有的奖金。这一方案的优点在于既体现了激励的集中性，缺陷是，承担了较高的项目后风险。4. 方案四：延期一次性支付“延期一次性支付”是项目所有结束当期核算所有的奖金，但是并不即刻支付，而是在一个约定的时间内支付。这一方案的优点在于体现了激励的集中性，项目后风险又在公司总部和项目责任者之间获得了较好的平衡。缺陷是激励的及时性没有得到体现。5. 我们的建议（1）选取方案事实上在选取何种支付方案时，应当根据项目的特点进行选择。比如对于不分期的项目就只能选择“方案三”和“方案四”。对于分期项目，就可以选择以上四种方案中的一种，根据中海的现状特点，我们建议中海应当较多选择“方案二”，即通过度期支付来强调激励的及时性，通过延期支付来合理分担项目后风险。具体的支付时间如表11所示：表11：项目奖金支付时间时间项目工期结束当期项目工期结束次年支付比例7030注：“项目工期结束当期”是指某一期项目完毕或超过目的销售率并且业主入伙后一个月之内。（2）项目后风险的评估项目后风险是指项目结束当期无法客观界定的潜在风险，重要体现在项目施工质量上。项目后风险评估的信息一方面来源于公司统一组织业主满意度调查结果，一方面来源于业主平常投诉。对于被评估出较高后风险的项目，公司可以根据规定取消或者减少延迟支付的奖金。年度奖金核算方案根据中海地产的现状和未来发展趋势，我们设计了以下几套年度奖金的核算方案，以供中海的管理层选用。1. 方案一：整体核算法“整体核算法”的假设前提是所有的地区公司都在为中海地产作出奉献，只但是有些地区公司（处在成熟和拓展阶段）的奉献已经体现在财务数据（利润）中，有些地区公司（处在进入或拓展阶段）的奉献体现在未来的经营成果中，所以从长期来讲，地区公司之间可以通过“此消彼长”来实现平衡。（1）核算办法某地区公司年度考核系数某地区公司年度奖金分派系数股份公司年度奖金总额某地区公司年度奖金总额股份公司年度奖金分派系数股份公司年度超额净利润股份公司年度奖金总额股份公司年度实际利润总额股份公司年度目的利润总额股份公司年度超额净利润各地区公司经理层岗位系数（某地区公司经理层岗位系数某地区公司年度奖金分派系数)股份公司总部高管岗位系数/（2）说明核算办法中，其中“股份公司年度奖金分派系数”由公司薪酬考核委员会在年初拟定年度经营计划时，根据行业发展环境和公司实际经营现状讨论决定。（3）优点采用“整体核算法”最明显的优点在于可以最大限度来实现不同地区公司之间保持相对均衡的状态，处在进入阶段的地区公司不会由于没有财务上的奉献而无法参与享受奖金，处在成熟阶段的地区公司也不会出现独享成果的场面。把大家的奉献都“捆绑”在一起来进行核算，可以从激励制度上保证所有地区公司工作目的的一致性，从而为中海实现战略目的奠定良好的基础。此外，采用“整体核算法”可以在某种限度上减少地区公司对经营目的的敏感性，从而避免地区公司由于个人利益而在拟定经营目的时出现的“寸土必争”的紧张局面，可以缓解总部和地区公司之间的紧张关系。（4）缺陷采用“整体核算法”模糊了各地区公司经营成果的差异，在某个时期内对于某些业绩较好的地区公司来说有不公平的感觉，也许会挫伤这些地区公司经理层的积极性。2. 方案二：单独核算法“单独核算法”的假设前提是对