第2 2章 工程项目策划与投资决策管理1 1、了解项目策划的基本内容2 2、掌握项目可行性研究和项目评估的主要内容3 3、理解项目前期决策的重要性1 第一节 概述一、基本概念（一）策划v策划是围绕某个预期的目标，根据现实的情况与信息，判断事物变化的趋势，对所采取的方法、途径、程序等进行周密而系统的构思设计，选择合理可行的行动方式，从而形成正确决策和高效工作的活动过程。v工程项目策划是把工程项目建设意图转换成定义明确、系统清晰，目标具体且富有策略性运作思路的高智力系统活动。它包括建设前期项目系统构思策划、建设期间项目管理策划和项目建成后的运营策划等。工程项目策划以项目管理理论为指导并服务于管理的全过程。2（二）决策v决策，一般是指为了实现某一目标，根据客观的可能性和科学的预测，通过正确的分析、计算以及决策者的综合判断，对行动方案的选择所作出的决定。v工程项目投资决策是指投资主体（国家、地方政府、企业或个人）对拟建工程项目必要性和可行性进行技术经济评价，对不同建设方案进行比较选择，以及对拟建工程项目的技术经济指标做出判断和决定的过程。3二、策划与投资决策的关系v一般来说，项目投资决策都建立在项目可行性研究的分析评价基础上，其重要的决策依据是项目财务评价和国民经济评价的结论; ;v这两者评价的前提是建设方案本身及其所赖以生存和发展的社会经济环境和市场，而建设方案的产生，并不是由投资主体的主观愿望和某种意图的简单构想就能完成的，它必须通过专家的总体策划和若干重要细节的策划如项目定位、系统构成、目标测定及管理运作等的具体策划并进行实施可能性和可操作性的分析，才能使方案建立在可运作的基础上。4答案：D 习题：“项目策划”指的是目标控制前的一系列( )( )。 A A规划和决策工作 B B计划和协调工作 C C组织和管理工作 D D筹划和准备工作 5（ ）是项目决策的标志。答案：B A A可行性研究B B项目立项C C项目报审D D项目调研6 第二节 工程项目策划一、工程项目策划的分类 项目策划工程项目建设前期构思策划工程项目实施策划项目组织策划项目融资策划项目目标策划项目管理策划项目控制策划7二、 工程项目策划的基本原则v1 1系统策划原则。v2 2切实可行原则。v3 3慎重筹谋原则。v4 4灵活机动原则v5 5出奇制胜原则。v6 6时机效果原则。v7 7民主策划原则。8三、工程项目构思v（1 1）需求识别与项目的提出 需求识别 需求建议书 （2 2）项目识别与项目的构思v项目识别v项目构思 （3 3）项目构思的内容和构思的过程v进行项目构思要考虑的内容及其范围有哪些呢？v项目的构思一般要经过准备、酝酿和调整完善三个阶段。9四、工程项目策划的程序10 第三节 工程项目投资决策一、工程项目投资决策的原则与一般程序 1 1原则v1 1）科学化决策原则v2 2）民主化决策原则v3 3）系统性决策原则v4 4）合理性决策原则v5 5）反馈原则112. 2. 决策的一般程序提 出 问 题确 定 目 标搜集加工整理信息拟定多种备选方案分析比较各种方案选 优 抉 择组织决策方案的实施检验决策实施效果可以必要时修改目标分析对比局部调整修改12 案例：一家厂，原有一套锅炉设备，锅炉产生的蒸汽用来加热，作为机械动力带动空气压缩机，以及用来发电，供厂内照明及一些小型马达之用。后来工厂业务扩大，压缩空气和一般用电大增，锅炉无法供应足够的动力。 方案：（1 1）购买大型电动空气压缩机，超过自发电的用电，购买市电解决；（2 2）换置一套新的锅炉来供应较多的蒸汽；（3 3）买一套柴油发电机供应用电，节省蒸汽带动空气压缩机；（4 4）全厂用电用市电解决，节省蒸汽带动空气压缩机；（5 5）全厂用电、空气压缩机均由市电解决，蒸汽仅用来加热。13项目的建设程序机会研究项目建议书可行性研究评估与决策项目设计项目施工竣工与验收项目运营项目后评估投资前期投资时期生产时期14二、 项目可行性研究v可行性研究是一种系统的投资决策分析研究方法，是项目投资决策前，对拟建项目的所有方面（工程、技术、经济、财务、生产、销售、环境、法律等）进行全面的、综合的调查研究，对备选方案从技术的先进性、生产的可行性、建设的可能性、经济的合理性等进行比较评价，从中选出最佳方案的研究方法。15 可行性研究的任务是以市场为前提，以技术为手段，以经济效益为最终目标，对拟建项目在投资前期全面、系统地论证其必要性、可能性、有效性和合理性，做出对项目可行或不可行的评价。 是对技术上的先进性、经济上的合理性、工程建设的可行性所进行的全面、详细、周密的调查研究和综合论证。 16 1.1.投资机会研究v投资机会研究又称投资机会鉴别，是鉴定投资机会，它寻求的是投资应该用于哪些可能会有发展的部门，这种投资能给企业带来盈利，能给国民经济带来全面的或多方面的好处。v机会研究又分一般机会研究和具体项目机会研究两种。17v一般机会研究主要是通过国家机关或公共机构进行的，其目的是提供投资的方向性建议，有以下三种情况：地区研究部门研究以资源为基础的研究18v具体项目的机会研究一般是由企业针对特定的产品进行的。一般投资机会作出最初鉴别之后，即应进行这种研究，并应向潜在的投资者散发投资简介，实际上作这项工作的往往是未来的投资者或企业集团。主要内容为：市场研究项目意向的外部环境分析项目承办者优劣势分析192. 2. 项目初选 项目初选也称为初步可行性研究或预可行性研究阶段，是在机会研究的基础上，对项目进行的更为详细的研究，以更清楚的阐述项目设想，是介于机会研究和详细可行性研究之间的一个重要阶段。20 初步可行性研究的目的v投资机会是否有前途，值不值得进一步作详细可行性研究；v确定的项目概念是否正确，有无必要通过可行性研究进一步详细分析；v项目中有哪些关键性问题，是否需要通过市场调查、试验室试验、工业性试验等功能研究作深入研究；v是否有充分的资料足以说明该项目设想可行，同时对某一具体投资者有无足够的吸引力。213.3.详细可行性研究详细可行性研究是在项目决策前对项目有关的工程、技术、经济等各方面条件和情况进行详尽、系统、全面的调查、研究、分析，对各种可能的建设方案和技术方案进行详细的比较论证，并对项目建成后的经济效益国民经济效益社会效益 进行预测和评价的一种科学分析过程和方法，是项 目进行评估和决策的依据。 22可行性研究的质量、时间和费用研究阶段时间投资误差百分比(论证质量）费用（占总投资）机会研究月30%0.2-1.0%初步可行性研究年20%0.25-1.5%详细可行性研究年10%小型项目占1.0-3.0%。大型项目占0.2-1.0%。234 4、可行性研究的作用v作为投资项目决策的依据。投资主体决定是否实施一个项目，主要依据可行性研究提出的研究结论。v作为投资项目设计的依据。项目设计要严格按批准的可行性研究报告的内容进行，不得任意修改。v作为向银行贷款的依据。银行通过审查可行性研究报告，判断项目的盈利能力和偿还能力，决定贷款与否。24v作为向当地土地、环保、消防等主管部门申请开工建设手续的依据。v作为项目实施的依据。项目被列入年度实施计划之后，项目的实施计划、施工材料、设备采购都要参照可行性研究报告提出的方案进行。v作为项目评估的依据。v作为科学试验和设备制造的依据。v作为项目建成后，企业组织管理、机构设置、职工培训等工作的依据。255 5、可行性研究应遵循的原则 科学性原则v要求按客观规律办事，这是可行性研究工作必须遵循的基本原则。v用科学的方法和认真负责的态度来收集、分析和鉴别原始的数据和资料，以确保数据、资料的真实性和可靠性；v要求每一项技术与经济指标，都有科学依据，是经过认真分析计算得出的；v可行性研究报告和结论不能掺杂任何主观成分。26 客观性原则 要坚持从实际出发、实事求是的原则。 公正性原则 可行性研究工作中要排除各种干扰，尊重事实，不弄虚作假，这样才能使可行性研究正确、公正，为项目投资决策提供可靠的依据。276 6、可行性研究的工作程序v筹划准备v调查研究v方案选择和优化v财务分析和经济评价v编制可行性研究报告v可行性研究报告的审批287 7、可行性研究报告的内容v总论：项目提出的背景和依据；投资者概况；项目概况；可行性研究报告编制依据和研究内容v项目建设必要性分析v产品市场分析与结论v生产规模的确定v建设条件分析与结论v技术条件分析与结论v财务数据估算v财务效益分析v不确定性分析v国民经济效益分析v社会效益分析v结论与建议29三、设计任务书的编制v设计任务书又称计划任务书，是大、中型基本建设项目、限上技术改造项目进行投资决策和转入实施阶段的法定文件，是进行工程设计的依据和工程建设的大纲。大、中型基本建设项目、限上技改项目要在编写出可行性研究报告之后编制设计任务书。30 其主要内容有： 1 1）项目建设的依据和目的。 2 2）确定项目建设的规模及生产纲领（生产大纲、产品方案），如：v市场需求情况，预测结果；v国内外同行业的生产能力估计及供应情况预测；v市场销售量预测，价格分析，产品竞争状况，国外市场情况，进入国际市场的前景及渠道；v项目建设的规模，产品方案及产品的发展方向；v生产方法及工艺路线。313 3）资源、原材料、燃料动力、供水、运输、协作配套、公用设施的落实情况。包括所需资源、原材料、辅助材料、燃料动力的种类、数量、来源及供应的可能性和条件，所需公用设施的数量、供应方式和供应的条件等，还有资源的综合利用和“三废”治理的要求。4 4）建设条件和征地情况。包括厂区布置和征地，交通运输，供水、电、气的现状及发展趋势。5 5）生产技术，生产工艺主要设备选型，建设标准及相应的技术指标。引进技术的还要说明技术、设备的来源国别。326 6）项目的主要单项工程、辅助工程及协作配套工程的构成，全厂的布置方案和土建工程量估算。7 7）环境保护措施方案。8 8）组织机构，劳动定员和人员培训。9 9）实施进度与建设工期。1010）投资估算、资金筹措和财务分析。包括：v主体工程和辅助配套工程所需投资（利用外资项目应包括外汇款）；v生产流动资金；v资金来源、筹措方式、偿还方式、偿还年限；331111）经济效果和社会效果1212）附件。包括：v可行性分析和论证资料；v项目建议书批准文件；v其它附件： a.a.厂区总平面布置图； b. b.征地和外部协作配套条件的方向性协议； c. c.环保部门关于“三废”治理措施的审核意见； d. d.劳动部门关于劳动保护措施的审核意见； e. e.消防部门关于消防措施的审核意见。34四、项目的评估与决策1.1.项目评估的概念及意义v项目评估就是在可行性研究的基础上，在最终决策之前，对其市场、资源、技术、经济和社会等方面的问题进行再分析、再评价，以选择最佳投资项目（或投资方案）的一种科学方法。v项目评估是项目投资前进行决策管理的重要一环，其目的是审查项目可行性研究的可靠性、真实性和客观性。35v它是由项目的审批部门委托专门评估机构及贷款银行，从全局出发，根据国民经济的发展规划，国家的有关政策、法律，对可行性研究报告或设计任务书提出的投资项目方案，就项目建设的必要性，技术、财务、经济的可行性等，进行多目标综合分析论证，对可行性研究报告或设计任务书所提供材料的可靠性、真实性进行全面审核，最后提出项目“可行”或“不可行”或“重新研究”的评估报告。36意义：v首先，项目评估是项目决策的重要依据。项目评估虽然以可行性研究为基础，但由于立足点不同，考虑问题的角度不一样，往往可以弥补和纠正可行性研究的失误。v其次，项目评估是干预工程项目招投标的手段。通过项目评估，有关部门可以掌握项目的投资估算、筹资方式、贷款偿还能力、建设工期等重要数据，这些数据正是干预项目招投标的依据。v再次，项目评估是防范信贷风险的重要手段。我国工程建设项目的投资来源除了预算拨款（公益性项目、基础设施项目）、项目业主自筹资金之外，大部分为银行贷款。因此，项目评估对银行防范信贷风险具有极为重要的意义。372. 2. 项目评估与可行性研究的关系1 1）共同点：都对投资项目进行技术经济论证，以说明项目建设是否必要，技术上是否可行，经济上是否合理，因此采用的分析方法和指标体系也相同。2 2）区别：v编制单位不同。项目评估是由项目隶属的政府管理部门、贷款银行等机构来做，而可行性研究则是由项目承办单位委托有关机构来做；v时间不同。项目评估是在项目可行性研究报告之后，设计任务书批准之前进行，而可行性研究是在项目建议书批准之后进行的；38v立足点不同。可行性研究往往从部门、建设单位用资角度考虑问题，而项目评估则站在国家和银行投资角度来考虑问题；v研究的侧重点不同。可行性研究侧重于项目技术、经济方面的论证，而项目评估则侧重于对可行性研究的质量和可靠性的审查和评估；v作用不同。可行性研究主要是为项目决策提供依据，而项目评估不仅为项目决策服务，对银行来说是决定贷款与否的依据。393. 3. 项目评估分类 1) 1)审批部门评估 2) 2)贷款银行评估v审查项目在执行过程中是否有足够的资金保证。v对项目未来的收益是否有偿还本息及一切债务的能力做出评估。v对项目的经济效益和投资回收年限做出评估。 3) 3)环境保护部门的评估v建设项目“三同时”指治理“三废”的工程与主体工程要同时设计，同时施工，同时验收投产。404. 4. 项目评估的内容 1) 1)对可行性研究报告的审查 审查分为一般审查和详细审查。v评估机构和银行在收到项目的可行性研究报告之后，进行一般性审查和核实。v详细审查包括：首先，应对编制可行性研究报告的单位进行审查。其次，应审查编写人员的任职资格及其签字盖章是否真实。第三，要审查拟建项目是否为重复建设项目，产品有无销路。第四，应审查技术水平是否可靠，拟建项目的原材料供应有无可靠来源。第五，对环境保护措施进行审查。最后，要对项目的经济效益进行审查，一方面对投资、产品成本、价格、利息等指标和计算公式的正确性进行检查，另一方面要审核项目的财务评价和国民经济评价是否正确。 41